Điểm nổi bật
① Khóa học “Khóa học Futures cơ bản” của Gate giới thiệu các phương pháp phân tích kỹ thuật khác nhau thường được sử dụng trong giao dịch hợp đồng tương lai. Các khóa học này nhằm mục đích giúp các nhà giao dịch thiết lập một khuôn khổ toàn diện cho phân tích kỹ thuật. Các chủ đề được đề cập bao gồm kiến thức cơ bản về biểu đồ nến, mô hình kỹ thuật, đường trung bình động, đường xu hướng và ứng dụng của các chỉ báo kỹ thuật.
② Bài viết này sẽ đề cập đến những kiến thức cơ bản về Dải Bollinger, đồng thời giải thích thành phần, ý nghĩa kỹ thuật và ứng dụng thực tế của chỉ báo này.
1. Dải Bollinger (BOLL) là gì?
① Chỉ báo Bollinger Bands (BOLL), được phát triển bởi John Bollinger, là một công cụ phân tích kỹ thuật trực quan hóa sự biến động và mức giá tương đối theo thời gian. Nó bao gồm một bộ ba đường: đường giữa, thường là một đường trung bình động đơn giản, và hai đường ngoài điều chỉnh linh hoạt theo biến động giá, mở rộng và thu hẹp dựa trên sự biến động của giá cổ phiếu. Khoảng cách giữa các đường trên và dưới phản ánh mức độ biến động của thị trường, cung cấp thông tin chi tiết về các điều kiện mua quá mức hoặc bán quá mức tiềm ẩn.
② Chỉ báo BOLL, là một khái niệm bắt nguồn từ lĩnh vực tài chính truyền thống, cũng có thể áp dụng cho thị trường tiền điện tử. Bài viết này tập trung vào các ứng dụng liên quan của chỉ báo BOLL trong giao dịch tiền điện tử.
③ Chỉ báo Bollinger Bands (BOLL) bao gồm ba đường riêng biệt, cụ thể là đường trên, đường giữa và đường dưới. Đường giữa, thường là một đường trung bình động đơn giản, đóng vai trò là đường cơ sở cho các đường trên và dưới; Đường trên được hình thành bằng cách cộng hệ số độ lệch chuẩn vào đường giữa. Dải dưới được tạo ra bằng cách trừ cùng một hệ số độ lệch chuẩn khỏi dải giữa.
2. Ba dải này đại diện cho điều gì?
① Kênh giá do chỉ báo Bollinger Bands (BOLL) tạo ra thực sự năng động và không cố định, điều chỉnh theo biến động giá tiền tệ. Thông thường, giá tiền tệ được dự kiến sẽ dao động trong phạm vi của dải trên và dải dưới, cùng nhau tạo thành kênh giá. Khi giá tiền tệ vượt qua và đóng cửa bên ngoài các dải này, điều này thường báo hiệu một điều kiện thị trường được coi là cực đoan hoặc bất thường.
② Dải trên và dải dưới của kênh giá tiền tệ đóng vai trò là ranh giới tạm thời cho biến động giá dựa trên biến động gần đây. Dải trên, dải giữa và dải dưới đều có thể đóng vai trò là các mức hỗ trợ cho biến động giá, trong khi dải trên và dải giữa đôi khi có thể trở thành các mức kháng cự tạm thời cho biến động giá.
③ Khi giá tiền tệ liên tục giao dịch trên dải giữa, điều này thường được hiểu là tín hiệu tăng giá. Ngược lại, nếu giá tiền tệ thường xuyên nằm dưới dải giữa, điều này có thể được coi là một chỉ báo giảm giá.
3. Hướng di chuyển của ba dải
① Khi cả ba dải Bollinger Bands—trên, giữa và dưới—đồng loạt dịch chuyển lên trên, điều này thường báo hiệu một động lực tăng giá mạnh mẽ, cho thấy giá tiền tệ có thể tiếp tục tăng trong ngắn hạn. Trong những trường hợp như vậy, nhà đầu tư có thể lựa chọn giữ nguyên vị thế hiện tại hoặc cân nhắc mua thêm cổ phiếu ở mức giá thấp hơn, tận dụng xu hướng tăng đang diễn ra.
② Khi cả ba dải Bollinger Bands - trên, giữa và dưới - cùng di chuyển xuống dưới, điều này cho thấy động lực giảm mạnh và giá tiền tệ sẽ tiếp tục giảm trong ngắn hạn. Trong trường hợp này, nhà đầu tư nên kiên quyết giữ lại khoản đầu tư của mình hoặc cân nhắc bán ra khi giá phục hồi.
③ Khi dải trên của dải Bollinger có xu hướng giảm trong khi dải giữa và dải dưới tiếp tục tăng, điều này ngụ ý rằng giá tiền tệ, mặc dù nhìn chung vẫn đang trong xu hướng tăng, đang trải qua một giai đoạn tích lũy đáng kể. Trong những giai đoạn như vậy, các nhà đầu tư có thể cân nhắc áp dụng chiến lược "chờ đợi và quan sát" hoặc tận dụng các đợt giảm giá để tích lũy thêm tài sản. Ngược lại, nếu mô hình này xuất hiện trong một xu hướng giảm giá dài hạn, nó có thể báo hiệu một sự tích lũy yếu trong bối cảnh giá giảm rộng hơn, điều này có thể khiến các nhà đầu tư cân nhắc bán tài sản của mình trong các đợt phục hồi để giảm thiểu tổn thất tiềm ẩn.
④ Nếu dải trên của Bollinger Band có xu hướng tăng trong khi dải giữa và dải dưới có xu hướng giảm, điều này thường báo hiệu một đợt giảm giá sắp tới, với mức độ tiềm năng của đợt giảm phụ thuộc vào khoảng cách giữa các dải. Ngược lại, nếu dải dưới có xu hướng giảm trong khi dải giữa và dải trên có xu hướng tăng, điều này thường báo hiệu một giai đoạn giảm giá sắp xảy ra, với mức độ nghiêm trọng của đợt giảm cũng liên quan đến sự phân kỳ của các dải.
⑤ Khi cả ba dải Bollinger - dải trên, dải giữa và dải dưới - di chuyển theo chiều ngang cùng lúc, điều này thường có nghĩa là thị trường đang trong giai đoạn củng cố, với giá tiền tệ di chuyển ngang thay vì tăng hoặc giảm. Xu hướng tương lai của thị trường thường phụ thuộc vào xu hướng chủ đạo của tiền tệ trước giai đoạn củng cố này.
4. Mô hình Bollinger
Mô hình Bollinger là các mô hình kỹ thuật giúp đánh giá điều kiện thị trường bằng cách quan sát hành vi của các dải trên và dưới.
Dựa trên chuyển động và vị trí của các dải, mô hình Bollinger có thể được phân loại thành ba dạng điển hình: Bollinger Expansion, Bollinger Converge và Bollinger Squeeze. Bollinger Expansion xảy ra khi các dải tách ra, thường báo hiệu sự bắt đầu của một đợt tăng giá ngắn hạn khi biến động thị trường tăng lên. Bollinger Converge thường đi trước giai đoạn đầu của một đợt giảm giá mạnh, cho thấy biến động đang giảm. Bollinger Squeeze có thể báo hiệu một giai đoạn biến động thấp và thị trường có khả năng ổn định hoặc đảo chiều.
① Bollinger Expansion (Mở rộng) Sau một thời gian dài củng cố trong xu hướng giảm, giới hạn trên và dưới của Dải Bollinger bắt đầu hội tụ, cho thấy biến động giảm khi khoảng cách giữa các dải thu hẹp lại. Sau đó, khối lượng giao dịch tăng đáng kể, báo hiệu sự quan tâm ngày càng tăng của thị trường. Sự thay đổi này ngay sau đó là sự tăng mạnh của giá tiền tệ. Phản ứng lại, dải Bollinger trên tăng nhanh, trong khi dải dưới giảm xuống, tạo ra một mô hình phân kỳ gợi nhớ đến hình chuông đang mở rộng. Sự mở rộng này thường được gọi là Bollinger Expansion.
Mô hình Bollinger Expansion cho thấy một đợt tăng giá sắp xảy ra, thường sau một giai đoạn củng cố liên tục trong giai đoạn giảm giá. Sự phân kỳ của các dải này, di chuyển theo hướng ngược nhau với động lượng đáng kể, báo hiệu sự mạnh lên của lực mua so với áp lực bán - một điềm báo về một đợt tăng giá tiềm năng của thị trường.
Để hình thành một Bollinger Expansion, hai tiêu chí thiết yếu phải được đáp ứng. Ban đầu, nó thường xuất hiện sau một giai đoạn dài di chuyển ngang hoặc củng cố trong một xu hướng giảm giá. Giai đoạn củng cố này càng kéo dài và các dải càng trở nên chặt chẽ, thì khả năng giá bứt phá dự kiến càng lớn. Thứ hai, sự phân kỳ của các dải nên xảy ra đồng thời với sự gia tăng đáng kể về khối lượng giao dịch, báo hiệu động lượng thị trường được củng cố và tiềm năng tăng giá đáng kể.
② Bollinger Converge (Hội tụ) Sau một đợt tăng giá nhanh chóng, các dải trên và dưới của Dải Bollinger bắt đầu tách xa nhau, cho thấy sự gia tăng biến động. Tuy nhiên, khi khối lượng giao dịch giảm, giá tiền tệ bắt đầu giảm. Sự dịch chuyển này được phản ánh trong Dải Bollinger, với dải trên đảo chiều và di chuyển xuống dưới trong khi dải dưới tiếp tục đà tăng. Chuyển động này tạo ra mô hình được gọi là mô hình "Đường Bollinger Hội Tụ".
Dải Bollinger Hội tụ cho thấy tiềm năng giảm giá mạnh. Mô hình này thường diễn ra sau một đợt tăng giá đột biến và là dấu hiệu báo trước khả năng đảo chiều giảm. Việc các dải hội tụ - di chuyển theo hướng ngược nhau với lực mạnh - có thể là dấu hiệu cho thấy thị trường đang chuyển từ áp lực mua chiếm ưu thế sang áp lực bán gia tăng, cho thấy khả năng thị trường suy thoái.
Sự phát triển của Dải Bollinger Hội tụ không nhất thiết liên quan đến những thay đổi về khối lượng giao dịch. Tuy nhiên, điều kiện tiên quyết cho mô hình này là một đợt tăng giá ngắn hạn gần đây của thị trường. Giá tăng ban đầu càng mạnh, các dải càng rộng và khả năng giảm giá tiếp theo càng đáng kể.
Mô hình Bollinger Hội tụ được xác nhận khi hai điều kiện cụ thể được đáp ứng: 1) Dải trên bắt đầu đi xuống, và 2) Giá tiền tệ giảm xuống dưới đường trung bình động ngắn hạn. Cấu hình này báo hiệu thời điểm quan trọng để cân nhắc bán tài sản nhằm chốt lời và phòng ngừa rủi ro giảm giá dự kiến.
③ Bollinger Squeeze (Thu hẹp) Sau một xu hướng giảm kéo dài, dải trên và dải dưới của dải Bollinger bắt đầu hội tụ về phía dải giữa, báo hiệu sự giảm biến động giá. Khi khối lượng giao dịch giảm, giá tiền tệ bước vào giai đoạn củng cố trong xu hướng giảm. Sự thu hẹp của các dải này, với dải trên giảm dần và dải dưới tăng dần, đặc trưng cho hiện tượng được gọi là Bollinger Squeeze.
Bollinger Squeeze cho thấy một giai đoạn ổn định giá sắp xảy ra, thường xảy ra sau một đợt giảm giá đáng kể và kéo dài. Nó cho thấy tiềm năng củng cố kéo dài trong tương lai. Sự co lại của các dải phản ánh sự trung hòa áp lực mua và bán, có thể dẫn đến một giai đoạn thị trường chủ yếu là biến động đi ngang.
Việc xác nhận Bollinger Squeeze rất đơn giản và thường dựa trên ba điều kiện: giá giảm mạnh trước đó, khối lượng giao dịch giảm đáng kể và sự thắt chặt rõ rệt của các dải. Khi đáp ứng được các tiêu chí này, nhà đầu tư có thể cân nhắc áp dụng lập trường thận trọng, chờ đợi tín hiệu thị trường rõ ràng hơn hoặc tích lũy vị thế một cách chiến lược để dự đoán khả năng phục hồi của thị trường.
5. Tóm lại
Dải Bollinger là một công cụ phân tích kỹ thuật linh hoạt với bốn ứng dụng chính:
① Nó có thể chỉ ra mức hỗ trợ và kháng cự;
② Nó có thể được sử dụng để xác định các điều kiện "mua quá mức" hoặc "bán quá mức";
③ Nó có thể được sử dụng để xác định các xu hướng thị trường tiềm năng;
④ Nó tạo thành một kênh giá động.
Mặc dù mạnh mẽ, nhưng lý tưởng nhất là Bollinger Bands nên được sử dụng kết hợp với các phương pháp phân tích xu hướng và chỉ báo kỹ thuật khác để nâng cao tỷ lệ thành công của các quyết định giao dịch. Việc chỉ dựa vào một chỉ báo duy nhất có thể rất rủi ro, vì không có phương pháp nào có thể dự đoán chính xác tuyệt đối các biến động của thị trường. Trong bối cảnh giao dịch biến động, việc điều chỉnh chiến lược của bạn một cách kịp thời, phù hợp với các xu hướng thị trường hiện hành là điều cần thiết để giao dịch sáng suốt hơn và có khả năng an toàn hơn.
Bắt đầu giao dịch hợp đồng tương lai bằng cách đăng ký trên Gate Futures.
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm Bài viết này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không cấu thành lời khuyên đầu tư. Gate không chịu trách nhiệm cho bất kỳ quyết định đầu tư nào của bạn. Nội dung liên quan đến phân tích kỹ thuật, đánh giá thị trường, kỹ năng giao dịch và nhận định của nhà giao dịch không nên được coi là cơ sở cho việc đầu tư. Đầu tư tiềm ẩn những rủi ro và bất định. Bài viết này không đưa ra bất kỳ đảm bảo hay cam kết nào về lợi nhuận cho bất kỳ hình thức đầu tư nào.
