Акції Palantir зростають на фоні вражаючих результатів за 4 квартал та оптимістичних прогнозів на 2026 рік

Акції Palantir Technologies стрімко зростають у післяторговий час після публікації фінансових результатів за четвертий квартал 2025 року, які перевищили очікування Уолл-стріт за кількома показниками. Сильна операційна діяльність аналітичної компанії у поєднанні з агресивними прогнозами зростання керівництва на наступний рік знову підняли інвесторський ентузіазм щодо акцій після скромного зростання на 0,80% під час звичайної торгівлі.

Фінансові результати перевищують очікування

Компанія продемонструвала вражаючі показники доходу, заробивши 1,41 мільярда доларів у четвертому кварталі проти очікувань аналітиків у розмірі 1,34 мільярда доларів — перевищення приблизно на 5%. Що важливо, Palantir показала покращення прибутковості з скоригованим прибутком на акцію у 0,25 долара, перевищуючи консенсусну оцінку у 0,23 долара.

Ці результати підкреслюють здатність компанії масштабувати операції при збереженні здорових марж, що є ключовим для інвесторів, які оцінюють високотехнологічні компанії з високим зростанням. Перевищення доходу свідчить про високий попит на дані та програмне забезпечення Palantir серед клієнтів.

Прогнози керівництва вказують на вибухове зростання

Що ж сприяє зростанню після закриття ринку, так це прогнози керівництва. На 2026 рік компанія прогнозує дохід у межах від 7,18 до 7,2 мільярда доларів, що означає зростання більш ніж на 60% у порівнянні з попереднім роком. Це прискорення підкреслює впевненість у розширенні ринку та стратегії залучення клієнтів.

Ще більш вражаючим є прогноз щодо вільного грошового потоку: керівництво очікує скоригований вільний грошовий потік у розмірі від 3,925 до 4,125 мільярда доларів у 2026 році. Якщо компанія досягне середини цього діапазону, це становитиме зростання на 77% порівняно з рівнем 2025 року. Надійне генерування вільного грошового потоку особливо привабливе для інвесторів, оскільки воно забезпечує кошти для повернення акціонерам або реінвестицій у зростання.

Оцінка викликає стриманість

Незважаючи на переконливий зростаючий сценарій, інвестори не повинні ігнорувати особливості оцінки. Акції Palantir наразі торгуються за 199,7-кратним операційним грошовим потоком — преміальна оцінка, яка майже у три рази вища за п’ятирічний середній мультиплікатор грошового потоку компанії у 69,2. Ця різниця в оцінці свідчить про те, що ринок закладає значний майбутній успіх і залишає обмежений запас для розчарувань.

Зростання акцій на 135% протягом 2025 року вже заклав у ціну значний оптимізм. Хоча сильні результати за четвертий квартал і прогнози на 2026 рік виправдовують ентузіазм інвесторів, преміальна оцінка означає, що ризик невиконання планів залишається високим.

Ваги ризику та можливості

Рішення щодо інвестицій у кінцевому підсумку залежить від впевненості у здатності Palantir досягти амбітних цілей і зберегти прибутковість. Потенційним інвесторам слід провести ретельну аналіз і протестувати прогнози компанії в різних сценаріях ринку.

Той факт, що Palantir продовжує стрімко зростати після закриття ринку, відображає віру ринку у траєкторію компанії. Однак високий мультиплікатор оцінки заслуговує на уважне розглядання поряд із переконливими перспективами зростання перед тим, як вкладати капітал у цю акцію.