Загострення ринкових коливань? Зберігайте свій портфель за допомогою цих ETF, що слідкують за волатильністю

Ринок цього року почався неспокійно, геополітичні ризики залишаються високими. Воєнні дії США у Венесуелі ускладнили вже й без того вразливу глобальну геополітичну ситуацію.

З минулої п’ятниці індекс волатильності CBOE піднявся приблизно на 4,5%, що свідчить про зміну настроїв ринку у бік захисту. Поточне ринкове середовище є вразливим, і інвесторам потрібно діяти у умовах поєднання ризиків і стійкості.

01 Новий режим ринку: волатильність стає ключовим словом для інвестицій

У 2026 році глобальний ринок опинився на новому перехресті. Відділ глобальних досліджень JPMorgan прогнозує позитивний розвиток світових фондових ринків, передбачаючи двозначне зростання у розвинених і нових ринках, але водночас дає важливий попереджувальний сигнал: ймовірність рецесії в США та у глобальній економіці у 2026 році становить до 35%.

Ці суперечливі очікування створюють сприятливий ґрунт для посилення волатильності. Інвестиційні інститути зазначають, що поточне ринкове середовище є вразливим, ризики поєднуються з потенціалом стійкості, і інвесторам потрібно розробляти стратегії реагування.

Волатильність ринку зумовлена кількома факторами. З одного боку, Федеральна резервна система перебуває у циклі зниження ставок, і тенденція до девальвації долара стає все більш очевидною. Знецінення долара зазвичай підвищує ціну на товарні ресурси, номіновані у доларах, що збільшує витрати підприємств на сировину.

Цей механізм безпосередньо впливає на ціноутворення і посилює цінову волатильність.

З іншого боку, геополітичні ризики залишаються високими і можуть бути недооцінені ринком у 2026 році. Воєнні дії США у Венесуелі та напружена ситуація у Близькому Сході й Азії збільшують невизначеність на ринку.

02 Професійні інструменти: логіка захисту у волатильних ETF

У відповідь на зростаючу волатильність ринку, ETF на волатильність стають ефективним інструментом хеджування для інвесторів. Ці фонди намагаються слідкувати за індексами волатильності і зазвичай демонструють хорошу динаміку під час ринкових потрясінь.

Основна цінність волатильних ETF полягає у їхній здатності давати доходність, що прямо корелює з ринковою волатильністю. Коли паніка на ринку зростає, індекси волатильності зазвичай підвищуються, і вартість цих ETF також зростає.

Ця характеристика робить їх ідеальним інструментом для хеджування ризиків у портфелі.

Головна ідея інвестування у волатильність ETF — «застрахуватися заздалегідь» — вжиття заходів попередження завжди краще, ніж реагування на ризики, які можна було уникнути. Ці фонди вже показали себе у 2025 році під час ринкової нестабільності, і якщо волатильність збережеться, їхня вартість може ще більше зрости.

Для довгострокових інвесторів можливо ігнорувати короткострокову невизначеність, але у поточних економічних умовах фонди та стратегії, орієнтовані на волатильність, є ідеальним вибором для короткострокового переоцінювання ризиків.

03 Основні продукти: глибокий аналіз чотирьох типів волатильних ETF

Серед багатьох волатильних ETF особливу увагу привертають кілька продуктів через їхні специфічні стратегії та результати, кожен з яких має унікальний дизайн і застосування.

iPath Series B S&P 500 VIX Short-Term Futures ETN (VXX) спрямований на відстеження загальної доходності індексу короткострокових ф’ючерсів VIX S&P 500. Цей індекс надає доступ до довгих позицій у ф’ючерсах VIX на перший і другий місяць із щоденним перезавантаженням. Річна комісія становить 0,89%, і він підходить для інвесторів, які хочуть безпосередньо слідкувати за короткостроковими очікуваннями волатильності.

ProShares VIX Short-Term Futures ETF (VIXY) відстежує показники індексу короткострокових ф’ючерсів VIX, що вимірює динаміку портфеля ф’ючерсів VIX і має на меті відобразити очікування на найближчий місяць. Цей фонд підходить для тих, хто очікує зростання волатильності індексу S&P 500, з річною комісією 0,85%.

Для тих, хто прагне отримати середньострокову експозицію до волатильності, доступний ETF на середньострокові ф’ючерси VIX (VIXM). Він слідкує за індексом середньострокових ф’ючерсів VIX і має на меті відобразити очікування на п’ять місяців уперед. Також з річною комісією 0,85%.

Крім цих інструментів, традиційні активи-страховки відіграють важливу роль у періоди волатильності. З початку 2026 року ціни на золото і срібло коливаються вгору, а чиста вартість золотовалютних ETF постійно зростає, і обсяг інвестицій у них швидко зростає.

04 Крипто-перспективи: подвійна волатильність ринку цифрових активів

Ринок криптовалют має унікальні характеристики волатильності. На початку 2026 року він демонструє нову динаміку: Bitcoin виріс більш ніж на 7%, Ethereum — приблизно на 9%.

Це зростання відбувається у умовах надзвичайно низької ліквідності. Обсяг спотових торгів знизився до багаторічних мінімумів, що підвищує цінову чутливість. Одним із найпомітніших наслідків низької ліквідності є посилення цінових коливань.

Волатильність криптовалют має свої особливі драйвери. Відкриті у США спотові ETF на криптовалюти у 2026 році за перші два торгові дні залучили понад 1 мільярд доларів чистого потоку, що свідчить про повернення інституційного попиту. Геополітичні події також додають захисних властивостей для криптовалютних відскоків.

У такому ринковому середовищі особливо важливо обирати надійні торгові платформи для участі у криптопросторі, щоб мінімізувати ризики.

За даними станом на 6 січня 2026 року, резервна забезпеченість платформи Gate становить 125%, що значно перевищує галузевий стандарт безпеки у 100%. Загальна сума резервів платформи становить 9,478 мільярдів доларів, що дозволяє підтримувати близько 500 різних типів активів користувачів.

Станом на 12 січня 2026 року ціна токена GT платформи Gate становить 10,31 долара. У ключових активах обсяг активів користувачів у BTC становить 17 640 монет, а резерв платформи — 24 817 монет, що дає надлишковий резерв у 40,69%.

05 Інвестиційна стратегія: раціональне розподілення у волатильному середовищі

У контексті того, що волатильність стає новим режимом ринку, інвесторам потрібно коригувати свої стратегії для адаптації. Ера чистої спекуляції поступається місцем структурній зрілості, яка формується під впливом злиття ліквідності, розвитку інфраструктури та індустріальної консолідації.

Для тих, хто прагне захистити портфель у волатильних умовах, можна розглянути використання волатильних ETF як тактичного інструменту. За аналізом Nasdaq, у короткостроковій перспективі збільшення експозиції до волатильних ETF може бути розумним рішенням.

Диверсифікація — ключ до управління волатильністю. Окрім спеціалізованих волатильних ETF, інвестори можуть розглянути інші активи, які потенційно демонструють хорошу динаміку у періоди високої волатильності. З початку 2026 року ETF на золото вже зросли більш ніж на 2%, а китайський срібний ф’ючерсний фонд (LOF) за рік піднявся на 8,75%.

Щодо інвесторів у криптоактиви, потрібно особливо враховувати ризики у умовах низької ліквідності. Генеральний директор біржі Gate Вікрам Суббурадж попереджає, що хоча короткострокова структура вже перейшла від слабкої до сильної, низький обсяг торгів збільшує ризик різких цінових стрибків або раптового відкату.

У такій ситуації збереження помірних резервів готівки і очікування більш привабливих точок входу може бути більш розумною стратегією.

Майбутні перспективи

Станом на 12 січня 2026 року ціна золота залишається на високому рівні близько 4600 доларів за унцію, тоді як індекс S&P 500 США за минулий рік зріс приблизно на 17%, але волатильність залишається високою.

Експерти ринку вважають, що повного зникнення волатильності у 2026 році не станеться. І у традиційних фондових ринках, і у нових сферах криптовалют інвесторам потрібно знаходити баланс, що підходить саме їм.

ETF на волатильність пропонують структурований спосіб хеджування невизначеності ринку, тоді як традиційні активи-страховки, такі як золото, за підтримки слабкості долара і геополітичної невизначеності, продовжують демонструвати доходність, незалежну від ринків акцій і облігацій.