Чому 2025 рік може стати вирішальним для золота: аналіз прогнозу трейдера

Ринок золота не просто рухається — він сигналізує про щось більше. З прискоренням зниження ставок Федеральної резервної системи та загостренням геополітичної напруги, прогноз курсу золота на наступні 5 років вказує на значне зростання попереду. Ось що потрібно знати, щоб залишатися попереду.

Числа не брешуть: що показують прогнози експертів

Поточний стан (Середина 2024)
Золото торгується вище $2,400 за унцію після вражаючого зростання з $2,041 на початку 2024 року. Це понад $400 у виграшах за кілька місяців — і це не сталося випадково.

Прогнози на 2025 рік і далі

• J.P. Morgan прогнозує, що золото прорве позначку $2,300 за унцію у 2025 році
• Bloomberg Terminal вказує на широкий діапазон $1,709–$2,727, що відображає невизначеність ринку
• До 2026 року аналітики оцінюють ціну в діапазоні $2,600–$2,800, оскільки ставки нормалізуються, а захист від інфляції стає більш привабливим

Консенсус? Вищі мінімуми, вищі максимуми.

Чому зараз рухається золото: справжні каталізатори

Агресивне зниження ставки ФРС на 50 базисних пунктів у вересні 2024 стало переломним моментом. Дані ринку від CME Group показали ймовірність подальших знижень — 63% — різкий зсув з 34% всього за тиждень. Це важливо, оскільки нижчі ставки зменшують альтернативну вартість утримання бездоходних активів, таких як золото.

Додайте до цього:

• Ослаблення долара США: м’якший долар робить золото дешевшим для іноземних покупців, що підвищує попит
• Постійні побоювання щодо інфляції: центральні банки по всьому світу залишаються занепокоєними стабільністю цін
• Напруга на Близькому Сході та в Україні: волатильність цін на нафту продовжує підсилювати попит на активи-укриття
• Збільшення купівель центральних банків: Китай, Індія та інші країни накопичують золотовалютні резерви рекордними темпами

Ці фактори створюють ідеальний шторм для зростання золота.

Читання між рядків: інструменти технічного аналізу, що працюють

MACD сигналізує про зміни імпульсу
Індикатор MACD добре виявляє розвороти тренду. Коли 12-періодна EMA перетинає 26-періодну EMA зверху вниз або вгору, трейдери отримують раннє попередження про зростання або падіння. Останні цінові рухи золота демонструють саме цю модель.

RSI показує перепродані/перекуплені рівні
На шкалі 0–100 значення вище 70 сигналізує про перекупленість (можливий відкат), а нижче 30 — про перепроданість (можливий відскок). RSI золота коливається між 45–65 останнім часом — що свідчить про потенціал для подальшого зростання без негайної корекції.

Звіт COT: слідкуємо за розумними гравцями
Звіт Commitment of Traders (виходить у п’ятницю о 15:30 EST) відстежує дії комерційних хеджерів, великих спекулянтів і дрібних трейдерів. Зростання чистих довгих позицій у комерційних учасників зазвичай передує зростанню цін. Останні дані підтверджують саме цей сценарій.

Сильний долар: зворотній зв’язок
Пам’ятайте: золото і долар зазвичай рухаються у протилежних напрямках. Слідкуйте за звітами з ринку праці США, даними щодо інфляції та риторикою ФРС. Слабка економіка — сильніше золото.

Історичні уроки: вчимося на минулих п’яти роках золота

2019–2020: Зліт у безпечне гніздо
Глобальна невизначеність підняла золото майже на 19% у 2019 році, а у 2020 — ще на 25%, оскільки COVID-19 викликав панічний попит. Ціна досягла піку в $2,072.50 у серпні 2020 — рівня, який тоді здавався недосяжним.

2021–2022: Масакра підвищення ставок
Коли ФРС повернулася до агресивних підвищень ставок (з підвищенням ставок сім разів з 0.25% до 4.50% у 2022), золото обвалилося. Цінний метал досяг мінімуму за чотири роки — $1,618 у листопаді 2022 — втратили 21% від весняних максимумів.

2023: повернення переможця
Наприкінці 2023 року очікування зниження ставок знову зросли, і золото піднялося до $2,150. Конфлікт між Хамасом і Ізраїлем у жовтні прискорив зростання, додавши геополітичний преміум.

2024: новий рівень
Золото прорвалося через $2,251 у березні і не зупинилося. Пік у квітні біля $2,472 довів, що інвестори кардинально переглянули свої очікування вгору.

Що це нам вчить? Золото процвітає, коли центробанки послаблюють політику, і зникає, коли посилюють. Поточне середовище сприяє послабленню.

Інвестиційний план: що відрізняє переможців від програвших

Обирайте свій інструмент
Довгострокові трейдери можуть накопичувати фізичне золото під час сезонних спокійних періодів (з січня по червень). Короткострокові трейдери мають кращі можливості на ринках деривативів — ф’ючерси або CFD — де кредитне плече посилює рухи під час волатильності.

Правильно визначайте розмір позиції
Ніколи не йдіть «на все». Відводьте 10–30% свого торгового капіталу під золото залежно від рівня впевненості та толерантності до ризику. Це дозволяє масштабувати виграші без ризику збанкрутувати через неправильне рішення.

Обирайте обережне кредитне плече
Новачки: дотримуйтесь співвідношення 1:2 — 1:5. Досвідчені трейдери можуть піднімати вище, але руйнування в деривативах зазвичай включає переобтяжені рахунки, які думали, що знають краще.

Захищайте свій капітал
Завжди використовуйте стоп-лоси. Якщо золото пробиває ключові рівні підтримки — швидко виходьте. Розглядайте трейлінг-стопи для фіксації прибутку та збереження потенціалу зростання.

Слідкуйте за макроекономічним календарем
Дані з ринку праці США, інфляційні показники та протоколи засідань ФРС різко рухають ціну. Торгуйте навколо цих подій, а не через них, поки не зрозумієте, як реагує ринок.

Шлях уперед: прогноз золота на 5 років

Прогноз курсу золота на наступні 5 років залежить від одного питання: чи залишаться центробанки політикою з м’якими ставками, чи інфляція змусить їх повернутися до посилення?

Поточні дані свідчать, що:

• 2025: перехідний рік, коли золото консолідує здобутки і рухається до $2,400–$2,500, оскільки знижують ставки
• 2026 і далі: за умови стабілізації ставок у діапазоні 2–3% (як зараз прогнозується), золото змінюється з активу, що виграє від зниження ставок, на захист від інфляції та диверсифікатор портфеля. Довгострокові цілі $2,600–$2,800 стають реалістичними

Більша картина? Десятилітня консолідація золота навколо $1,200–$1,400 закінчилася. Цей метал увійшов у новий режим, де $2,000 — це підлога, а не вершина.

Остаточний висновок: час важливий, але важливіше — правильна позиція

Так, золото зазнає відкатів. Так, кілька місяців буде боковим рухом і розчаруванням. Але макроекономічна ситуація — зниження ставок ФРС, геополітична напруга, попит центральних банків і зниження реальних доходів — створює високопрохідний сценарій для зростання цін.

Ключ не у точному прогнозі шляху. А у правильному позиціонуванні перед тим, як маси зрозуміють, що відбувається. Використовуйте наведені вище технічні інструменти, дотримуйтесь дисципліни у управлінні ризиками і дозвольте довгостроковому тренду працювати у вашу користь. Наступна глава золота тільки починається.