Торгівля довгостроковими позиціями: Практичний посібник для терплячих інвесторів

Розуміння позиційної торгівлі з практики

Позиційна торгівля представляє інший підхід до швидкості щоденного трейдингу. Йдеться про утримання активних позицій протягом тижнів або навіть місяців, прагнучи захопити значущі рухи ринку. Цей стиль не націлений на використання дрібних коливань, а на очікування суттєвих рухів, що приносять помітний прибуток.

Головна філософія позиційної торгівлі полягає у визначенні сильних трендів і їхній підтримці до природного завершення. Саме тут полягає її найбільша сила: коли у вас чітко визначений тренд на активі, результати зазвичай є винятковими.

Характеристики, що визначають цю стратегію

Менше операцій, менше комісій

На відміну від інших стилів, позиційна торгівля передбачає розміщення дуже малої кількості ордерів. Це суттєва перевага з точки зору витрат. Вам не потрібно постійно турбуватися про swap (комісію за нічне фінансування) або накопичення кількох комісій за входи та виходи.

Управління стресом і терпінням

Трейдер позиційної торгівлі не страждає від щоденних коливань цін. Ваш капітал ніколи не буде під загрозою, доки ви не закриєте позицію, незалежно від кількості днів у «червоній» зоні. Це вимагає значного терпіння, але звільняє розум від постійної тривоги, яку створює короткостроковий трейдинг.

Стратегічний, а не нав’язливий контроль

Вам не потрібно сидіти біля екрана годинами. Важливо ретельно аналізувати актив перед входом, встановлювати правильні рівні take profit і stop loss, а також періодично переглядати ситуацію для виявлення змін тренду або новин, що можуть вплинути на вашу операцію.

Найкращі активи для позиційної торгівлі

Акції стабільних компаній

Акції стабільних організацій ідеальні для цієї стратегії. Такі компанії, як Amazon, Google, Apple, Microsoft, Coca Cola і Walmart, мають довгострокову історію зростання. Наприклад, Coca Cola демонструє чіткий висхідний тренд з 2016 року, знизившись до 36 USD під час пандемії, але відновившись до 63 USD на даний момент. Така стійкість саме те, що шукаєте у позиційній торгівлі.

Також можна ризикувати більше з інноваційними компаніями, як Tesla або Uber, якщо ваш аналіз переконує, що їхня вартість у майбутньому значно зросте.

Фондові індекси

Індекси, такі як S&P500 (US500), охоплюють 500 найбільших американських компаній. Їхня диверсифікована природа робить їх більш безпечними: малоймовірно, що всі вони одночасно впадуть. S&P500 має чітку історичну тенденцію зростання, лише відступаючи під час великих подій, таких як пандемія або геополітичні конфлікти. Ще один плюс — багато індексів регулярно виплачують дивіденди.

Валюти та криптовалюти: особливі зауваження

Зазвичай валютні пари не рекомендуються. Наприклад, USDJPY у 2021 році коливався між 107.175 і 112.043 протягом 225 днів (менше 500 піпів). Відкрита позиція у цьому діапазоні протягом місяців була б контрпродуктивною через щоденний swap.

Криптовалюти мають екстремальну волатильність і високі спреди. Однак, якщо ви купили 0.01 Bitcoin на початку вересня 2020 року, у березні 2021 ви б отримали 544.02 USD. Але якщо купили в жовтні того ж року, у липні 2022 вже б втрачали 508.07 USD (досвідчений трейдер купив би за 68 000 USD із стоп-лоссом на 63 000, обмежуючи втрати до 50 USD). Невизначеність на цьому новому ринку ускладнює надійне використання індикаторів і патернів.

Застосування позиційної торгівлі на практиці: випадок S&P500

Стратегічний вхід

Після пандемії S&P500 упав до 2200 USD у березні 2020 року. Спостерігаючи за його відновленням, 10 червня 50-денна EMA перетнула 200-денну (технічна конвергенція). Поєднавши рівень Фібоначчі (відкат 0.618 від максимумів і мінімумів) та рівень опору, що став підтримкою, було визначено ідеальну зону входу навколо 2950 USD у червні 2020.

Управління та вихід

Позиція трималася 1 рік і 10 місяців. Наприкінці квітня 2022 року EMA знову перетнулися у низхідному напрямку, співпадаючи з невизначеністю FOMC і торговими конфліктами. Вихід був здійснений приблизно на рівні 4200 USD.

Результати операції:

• Вхід: 2950 USD (12 червня 2020)
• Вихід: 4200 USD (30 квітня 2022)
• Піпів зароблено: 1250
• Стоп-лосс встановлено на: 2750 USD (200 піпів максимальної втрати)
• Чистий прибуток: 1250 USD – swap – комісії + дивіденди

За 1 лот: прибуток 1250 USD до врахування витрат і комісій. За 0.2 лоти: прибуток 250 USD до врахування витрат і комісій.

Управління ризиком: справжній ключ до успіху

Відношення ризик-прибуток 3:1

Трейдер, що увійшов за 2950 USD і поставив стоп-лосс на 2770 USD, ризикує 180 піпів. За 1 лот, максимальні втрати становитимуть 180 USD. Щоб зберегти співвідношення 3:1, потрібно цілитися у прибуток 540 піпів, встановивши take profit на 3490 USD (рівень досягнутий 26 серпня 2020).

Розмір позиції

Якщо у вас відкрито 3 ордери і всі втрачають по 180 USD, потрібен мінімальний баланс 540 USD. Правильний процес:

1. Поповнити рахунок початковим депозитом
2. Визначити відсоток ризику на операцію
3. Аналізувати операцію перед її виконанням
4. Перевести піпи у лоти для точного визначення розміру

Практичний приклад:

• Депозит: 100 USD
• Ризик на операцію: 5% (5 USD)
• Стоп-лосс: 200 піпів
• Тейк-профіт: 600 піпів
• Необхідні лоти: 0.02-0.03 (0.02 × 200 = 4 USD)
• Результат: потенційний прибуток 12 USD або втрати 4 USD (відношення 3:1)

Конкретні переваги позиційної торгівлі

✅ Більш безпечне управління капіталом при правильному застосуванні ✅ Не вимагає годин безперервного аналізу графіків ✅ Зменшені комісії через меншу кількість операцій ✅ Прибуткові операції з стабільними доходами в трендах ✅ Генерація дивідендів у акціях і індексах під час відкритої позиції

Ризики та виклики, які слід враховувати

❌ Повільний прибуток, що випробовує терпіння трейдера ❌ Вразливість до несподіваних подій (економічні кризи, регуляторні зміни) ❌ Потреба у психологічному контролі для терпіння тимчасових відкатів ❌ Потрібен значний баланс, оскільки піпи виграшу або програшу більші ❌ Капітал, що залишається заблокованим під час відкритої операції ❌ Ризик маржинальних викликів при неправильному управлінні

Початок роботи з позиційною торгівлею: маршрут

Перед інвестуванням реальних грошей:

• Перевірте здатність вести облік операцій
• Відкрийте демо-рахунок і експериментуйте з різними активами
• Ознайомтеся з індикаторами та інструментами графіків
• Вивчайте фундаментальний аналіз обраного ринку

Реальна торгівля:

• Використовуйте денні, тижневі або місячні свічки для основного аналізу
• Можна уточнювати вхід на 1-годинних свічках для більшої точності
• Встановлюйте цілі з співвідношення прибуток/ризик 3:1
• Очікуйте підтвердження кількох конвергенцій перед входом
• Моніторте позицію щонайменше раз на день
• Трейлінг-стоп слід піднімати вище за ціну входу після значних рухів
• Дозвольте деяким операціям тимчасово залишатися у «червоній» зоні без закриття

З дисципліною у управлінні капіталом, міцною технічною та фундаментальною підготовкою і терпінням для слідування трендам, позиційна торгівля пропонує винятковий баланс між прибутковістю та операційним стресом. Головне — розуміти, що ринок винагороджує тих, хто може чекати, а не тих, хто шукає швидкий заробіток.