Після років стрімкого розвитку сектор децентралізованих фінансів (DeFi) став невиборною основою інновацій у криптовалютній галузі та поступово набуває популярності. Однак складна жаргон та заплутані операційні процеси становлять значні бар'єри для входу для багатьох людей, в кінцевому підсумку стримуючи їх участь.

Поява DeFAI — яка інтегрує технологію штучного інтелекту (AI) з децентралізованою фінансовою сферою (DeFi) — відкрила нові можливості для широкомасштабного впровадження DeFi. За даними CoinGecko, незважаючи на те, що наразі криптовалютний ринок переживає важке ліквідацію, а ціни на токени взагалі падають вдвічі порівняно з рівнем середини січня, загальна ринкова капіталізація сектору DeFAI залишається на рівні приблизно $1.2 мільярда. Ця стаття надасть короткий огляд визначення та переваг DeFAI, водночас узагальнюючи ключові секторні категорії та варто уваги проекти на цьому етапі.

Огляд DeFAI

DeFAI, як ім'я вказує, поєднує DeFi (Децентралізована фінансова сфера) з AI (Штучний інтелект). Воно дозволяє користувачам виконувати складні операції DeFi - такі як перехід між ланцюжками, стейкінг і надання ліквідності - за допомогою простих команд природною мовою. Це знижує поріг входу для користувачів і значно підвищує безпеку, ефективність та можливості в прийнятті рішень.

Ось ключові переваги DeFAI:

1) Зниження порогу входу користувача
DeFAI спрощує складні процеси DeFi за допомогою технології абстракції. Користувачам більше не потрібно розуміти технічні терміни, такі як знос, газові витрати, трансакції між ланцюжками або пулі ліквідності. Натомість вони можуть виконувати операції за допомогою простих інструкцій природньою мовою. Наприклад, користувач може просто ввести: "Використовуйте 1000 USDC на Ethereum, щоб купити Токен А на Solana." Система автоматично обробить всі необхідні кроки, такі як містіння між ланцюжками, оплата газових витрат та конвертація токенів.

2) Підвищення безпеки
DeFAI використовує автоматизовану перевірку та виконання смарт-контрактів для мінімізації ризиків, що виникають внаслідок помилок користувача (наприклад, введення неправильної адреси) або зловмисних атак (наприклад, зловмисного ПЗ для буфера обміну). Наприклад, інструменти DeFAI можуть автоматично перевіряти адреси гаманця та керувати технічними деталями в фоновому режимі для забезпечення безпеки транзакцій.

3) Покращення процесу прийняття рішень
DeFAI агрегує реальний час даних від кількох джерел, щоб надавати користувачам цінні інсайти ринку, дозволяючи приймати більш розумні інвестиційні рішення. Деякі інструменти DeFAI можуть об'єднувати як on-chain, так і off-chain дані — такі як обсяг торгів та сентимент у соціальних мережах — та сповіщати користувачів про незвичайні коливання на ринку.

4) Продвиження прийняття та інновацій у галузі DeFi
Шляхом спрощення користувацького досвіду та покращення ефективності DeFAI може привернути більше учасників до екосистеми DeFi. При глибокому поєднанні DeFi та штучного інтелекту також очікується, що це надихне на нові фінансові продукти та послуги, такі як автоматизована оптимізація доходності та міжланцюжковий арбітраж, що внесе більшу життєвість в простір DeFi.

Огляд проекту DeFAI

Проекти DeFAI все ще знаходяться на етапі концепції, технології та продукти потребують подальшого вдосконалення. На основі основних функцій ці проекти можна узагальнити в три основні типи: Шар Абстракції, Автоматизована Інвестиція та Аналіз & Прогнозування Ринку. Нижче наведено деякі відомі проекти відповідно до категорій.

Абстракційний шар

Abstraction Layer AI має на меті спростити складні операції DeFi, упаковуючи їх у інтуїтивно зрозумілі, дружні до користувача інтерфейси, що дозволяють користувачам взаємодіяти з DeFi за допомогою команд природної мови. Цей підхід є критичним для стимулювання широкомасштабного прийняття DeFi і наразі є основною увагою більшості проектів DeFAI. До відомих проектів на рівні абстракції входять:

• Привіт, Анон ($ANON)

Hey Anon - це протокол штучного інтелекту DeFi, який інтегрує розмовний штучний інтелект з кількома потоками інформації (наприклад, X, Telegram, Discord, Gitbook), щоб допомогти користувачам виконувати складні операції DeFi, такі як місткування, стейкінг та позики.

Платформа запустила AI-агента під назвою Gemma, який надає інсайти щодо соціального настрою криптовалют та аналітики загальної заблокованої вартості (TVL). Крім того, команда представила фреймворк Automate, що дозволяє розробникам створювати додатки DeFAI. На початку лютого Hey Anon випустив свою публічну бета-версію (v0.1), яка підтримує протоколи, такі як Common, Wagmi, AAVE, Layer Zero та Pyth, а також блокчейни, такі як Ethereum, Sonic, Base, Arbitrum та BNB Chain.

Hey Anon було засновано Даніеле Сестагаллі, який також заснував Wonderland DAO, крос-ланцюжковий протокол позик на стейблкоїни Abracadabra та Popsicle Finance.

$ANON - це основний токен екосистеми Hey Anon, загальний обсяг якого становить 21 мільйон токенів. Розподіл включає 50% виділено на ІКО, 30% у власності команди та 20% збережено в скарбниці. Токени будуть повністю розблоковані через чотири роки. $ANON має вирішальне значення для доступу до можливостей платформи та участі в управлінні екосистемою (наприклад, права на подання пропозицій, голосування). На 25 лютого ринкова капіталізація $ANON становить приблизно $86 мільйонів.

• Гриффін ($GRIFFAIN)

Griffain - це мережа агентського двигуна на основі Solana, яка дозволяє користувачам створювати та взаємодіяти з ШІ-агентами за допомогою природної мови. Платформа підтримує основні функції, включаючи управління гаманцем, емісію токенів, торгівлю, мінтинг NFT та стейкінг. Griffain має два відмінні типи агентів: персональні агенти для окремих користувачів та спеціальні агенти для конкретних завдань - наприклад, Sniper Agents, які автоматизують торгівлю токенами на pump.fun.

Джерело: griffain.com

Заснована Тоні Пласенція, Griffain спочатку була запропонована під час хакатона Solana й отримала підтримку засновника Solana Анатолія Яковенка. Пласенція також є засновником Underdog Protocol та Blink.fun.

Екосистема Griffain має три ключові токени: $SOL для плати за газ, $USDC для придбання енергії для взаємодії з агентами (1 одиниця енергії = 1 USDC ≈ 100 повідомлень) та $GRIFFAIN, що дозволяє власникам розблокувати преміальні функції. У $GRIFFAIN максимальний початковий обсяг емісії складає 1 мільярд токенів, випущених на платформі Solana. Його поточний обіговий ринковий капітал становить приблизно $52 мільйона.

• Орбіт ($GRIFT)

Orbit - це комплексна платформа DeFi, яка дозволяє користувачам взаємодіяти з DeFi сервісами за допомогою простих інструкцій. Вона підтримує функції, такі як обмін, місткість, стейкінг, оптимізація доходів та позики. Orbit успішно інтегрувалася з 100+ блокчейнами та тисячами протоколів DeFi, забезпечуючи безшовну сумісність між ланцюгами.

$GRIFT має загальний обсяг у 1 мільярд токенів, з яких наразі в обігу перебуває 88%. Решта 12% виділяється на ліквідність, скарбницю, спільноту, команду та інвесторів, з повним розблокуванням запланованим протягом 12 місяців. Поточна обігова ринкова капіталізація $GRIFT становить приблизно $13,15 мільйона.

Власники $GRIFT насолоджуються ексклюзивними перевагами, такими як доступ до преміальних функцій, спільнотних заходів та оновлень продукту. Крім того, команда виділяє 30–50% чистого доходу на викуп $GRIFT токенів з відкритого ринку для перерозподілу серед власників.

• Neur ($NEUR)

Neur - це відкрите програмне забезпечення повного стеку ШІ, призначене для блокчейн Solana. Його розумний інтерфейс дозволяє користувачам створювати настроювані ШІ-агенти та автоматизувати операції на ланцюжку, сприяючи безшовним взаємодіям з протоколами DeFi, NFT-токенами та іншими службами на ланцюжку.

$NEUR має максимальний початковий обсяг випуску 1 мільярд токенів, з яких 90% вже знаходяться в обігу, 7% назавжди спалено, а решта 3% зарезервовані для винагород спільноти та внесків у відкрите джерело, які планується розблокувати протягом 12 місяців. Поточна капіталізація ринку в обігу $NEUR становить приблизно $4,71 мільйона.

• Шифер

Slate - це універсальний штучний інтелект та інфраструктурний рівень конектора агента, який автоматизує дії on-chain за допомогою команд природної мови. Для забезпечення безпеки коштів Slate використовує вбудовану архітектуру гаманця Privy, яка розбиває особистий ключ на три окремі частини (частка пристрою, частка автентифікації та частка відновлення), які знову об'єднуються під час виконання транзакції. У поточний момент Slate підтримує понад 50 протоколів, включаючи Eigenlayer, Jumper, Lido та Pendle, а також понад 10 блокчейнів, таких як Arbitrum, Base, Mode та Ethereum. Слід зазначити, що Slate ексклюзивно підтримує екосистему Hyperliquid.

Джерело: slate.ceo

Slate також впровадив кілька агентів обробки інформації соціальної платформи, таких як Slate IPA, який допомагає користувачам відстежувати конкретні згадки (наприклад, символи токенів, адреси контрактів або посилання) в обраних групах Telegram та надсилає своєчасні сповіщення. На даний момент Slate ще не випустив токен, і користувачам потрібно подати заявку на доступ.

2) Автоматизована Інвестиція

Порівняно з традиційними торговими ботами, які ґрунтуються на передвизначених поведінкових моделях та статичній логіці, встановленій їх творцями, автономні торговельні агенти штучного інтелекту можуть постійно вчитися та адаптуватися в динамічних середовищах, приймаючи більш обґрунтовані рішення. Кілька команд активно досліджують це перспективне поле.

• Альманах

Almanak - це платформа, спрямована на штучний інтелект, яка дозволяє користувачам створювати, навчати та керувати передовими фінансовими стратегіями за допомогою агентів інститутського рівня, що в кінцевому підсумку призводить до вищих доходів.

Almanak пропонує інфраструктурні інструменти стратегії, такі як інструменти моніторингу ринку, фреймворки розвитку та інфраструктура агента, щоб допомогти користувачам керувати повним життєвим циклом своїх стратегій — від ідеї та створення до оптимізації та виконання. Платформа використовує відгуки користувачів, тисячі симуляцій та умови реального часу для автоматичних налаштувань, які краще відповідають фінансовим цілям користувачів. Наразі в режимі попереднього доступу, користувачам потрібно подати заявку для отримання доступу до платформи.

Almanak підтримується відомими інвесторами, включаючи Hashkey Capital, Matrix Partners та Sparkle Ventures. Хоча платформа ще не випустила токен, її біла книга визначає модель токену, натхненну Bittensor та Curve Finance. Запропонований основний токен, $Almanak, буде служити основним стимулом та управлінським токеном, з ключовими учасниками екосистеми, такими як учасники стратегії, менеджери агентів та постачальники ліквідності, які формують основну групу користувачів.

• Cod3x ($CDX)

Cod3x (раніше відомий як Moon) - це повністю керована платформа створення штучного інтелекту, яка дозволяє користувачам створювати персоналізованих штучних інтелектуальних агентів для виявлення, побудови та автоматизації фінансових стратегій на ланцюжку — все це без необхідності вмінь програмування. Заснований у 2020 році, Cod3x з того часу випустив кілька продуктів, включаючи хмарний апаратний гаманець, компоненти SDK та інтерфейс Agentic. На сьогоднішній день на платформі було розгорнуто понад 400 000 агентів.

Флагманський штучний інтелектуальний агент платформи, Великий Тоні ( @BigTonyXBTАктивно керує гаманцем, що містить приблизно $30 000 активів. Цей агент використовує моделі передбачення цін з використанням машинного навчання, які працюють на мережі Allora для проведення автономної торгівлі.

$CDX має загальний обсяг випуску 100 мільйонів токенів та підтримує кілька ланцюгів, включаючи Base, Solana та Sophon. Його поточний обіговий ринковий капітал становить приблизно 8,7 мільйона доларів. Користувачі можуть стейкати свої токени $CDX безпосередньо на платформі Cod3x з оціненим APR у розмірі 24,75%. Як основний утилітарний токен платформи, $CDX надає власникам доступ до функцій платформи, розблоковує розширені інструменти та дозволяє участь у управлінні екосистемою.

• Режим ($MODE)

Mode - це блокчейн L2 на основі оптимізму, який інтегрує понад 50 додатків DeFi з загальним обсягом on-chain, що перевищує $500 мільйонів. Крім того, Mode - це ринок штучного інтелекту AI, спрямований на економіку on-chain, що дозволяє користувачам розгортати автоматизовані агенти для трансакцій on-chain, включаючи пошук MEV, арбітраж та аудит смарт-контрактів для оптимізації виходів та ліквідності. На 26 лютого Mode інтегрував понад 7 800 агентів, які управляють приблизно $336 000 активів, включаючи флагманських агентів, таких як ARMA, розроблений Giza, який спрямований на оптимізацію доходів від USDC.

Джерело: app.mode.network

Mode будує стек DeFAI з основними компонентами, включаючи:

• Інтерфейсний Шар: Дозволяє користувачам виконувати операції DeFi та розгортати контракти через додатки та агенти на терміналі Mode AI
• Шар даних: Режим використовує Bittensor для інноваційного розроблення інструменту Synth, який надає агентам ймовірнісні розсудливість та точні синтетичні дані.
• Інфраструктурний рівень: завдяки послідовникам, що працюють на основі штучного інтелекту, та міжконцептній сумісності суперланцюгів, Mode L2 має на меті забезпечити користувачам більш безпечний та ефективний управляючий досвід.

$MODE має загальний обсяг у 10 мільярдів токенів, з поточним обіговим обсягом 2,5 мільярда та ринковою капіталізацією приблизно $15,8 мільйона. Розподіл токенів включає 35% на безкоштовні роздачі для спільноти, 19% для інвесторів, 19% для основних учасників, та 27% для фонду та скарбниці. Повне обігове коло токенів буде завершено до 2027 року. Власники $MODE можуть стейкати свої токени для отримання додаткових переваг, таких як заробіток токенів $OP та збільшення голосувальних прав.

3) Аналіз ринку та прогнозування

Агрегуючи багатовимірні джерела даних — такі як платформи соціальних мереж, форуми криптоспільноти та дані on-chain — ці проекти надають користувачам комплексний, в реальному часі та точний аналіз даних та інсайти ринку, що дозволяє глибше розуміти тенденції ринку та потенційні можливості.

• aixbt від Virtuals ($AIXBT)

AIXBT - це агент, розроблений на Протоколі віртуальних об'єктів, призначений як платформа реального часу для отримання ринкової інформації. Він агрегує дані від кількох джерел Gate.io та понад 400 ключових лідерів думок (KOLs), щоб зафіксувати настрій ринку, надаючи користувачам реальний час інсайтів у зміни ринку. AIXBT керує своїм власним обліковим записом X, який автоматично реагує на запити користувачів, пропонуючи миттєвий аналіз та прогнози цін токенів. Користувачі, які утримують понад 600 000 токенів $AIXBT, отримують прямий доступ до AIXBT Terminal для отримання розширених відомостей.

Нещодавно AIXBT ввела єтапну систему, де рівні доступу та функції спочатку визначаються кількістю токенів, які утримуються. Більш високі рівні надають більше привілеїв та можливостей. Майбутні оновлення розширять систему, щоб включити партнерства з агентами та системи рейтингу на основі репутації. $AIXBT має максимальний обсяг випуску 1 мільярд токенів та використовує дефляційний механізм. Наразі $AIXBT доступний на мережах Solana та Base з циркулюючим ринковим капіталізацією приблизно $170 мільйонів.

• Cookie DAO ($COOKIE)

Cookie DAO має на меті стати рівнем індексу та даних для всіх агентів штучного інтелекту та проєктів DeFAI. Команда розробила платформу cookie.fun, яка використовує API Cookie Data Swarm, щоб надавати користувачам дані в ланцюжку, пов'язані з криптовалютою, ринкові тенденції та соціальну інформацію. API Cookie Data Swarm — це модульна інфраструктура, здатна обробляти терабайти даних і призначена для підтримки різноманітних інтеграцій агентів, таких як торгові агенти, агенти спільноти та дослідницькі агенти.

Джерело: cookie.fun

На даний момент cookie.fun інтегрував такі фреймворки, як Virtuals, VVAIFU та Top Hat, що дозволяє в реальному часі відстежувати понад 1500 штучних інтелектуальних агентів. За словами команди, на платформу щоденно привертається понад 25 000 унікальних користувачів.

Крім того, команда запустила @agentcookiefunагент аналізу ринку, який використовує 7% Cookie Data Swarm для автономної публікації та реагування на тенденції даних токенів та інсайти ринку. Очікується випуск платформи v1.0 в Q1, який дозволить користувачам створювати власні кластери даних на основі ключових слів або конкретних областей інтересів.

$COOKIE має максимальний початковий обсяг випуску 1 мільярд токенів, з поточним обіговим ринковим капіталом приблизно 65 мільйонів доларів. Утримання токенів $COOKIE дозволяє користувачам розблокувати преміальні функції платформи, брати участь в стейкінгу та приймати участь в управлінні екосистемою.

Перспективи та виклики

DeFAI демонструє величезний потенціал для перетворення фінансової індустрії. Однак, як сектор, що тільки починає розвиватися, DeFAI стикається з кількома викликами, включаючи:

• Технічна складність: Інтеграція технологій штучного інтелекту та блокчейну підвищує складність розробки, включаючи проблеми сумісності в технічній архітектурі, міжблокчейну взаємодію та балансування централізованої обчислювальної потужності з децентралізованими характеристиками.
• Конфіденційність та безпека даних: З одного боку, "чорний ящик" природа моделей штучного інтелекту може підвищити обурення щодо прозорості та безпеки, особливо в сценаріях управління активами. З іншого боку, навчання та застосування моделей штучного інтелекту включає великі обсяги користувацьких даних, що створює значні виклики у забезпеченні конфіденційності даних.
• Нестабільність регулювання: як DeFi, так і штучний інтелект стикаються з регуляторними викликами, а їх поєднання додатково ускладнює регуляторну ситуацію.
• Стійкість токеномічних моделей: Багато проектів DeFAI покладаються на токенові стимули для привертання користувачів та підвищення ліквідності. Командам проектів необхідно постійно вдосконалювати використання токенів та їхню корисність, щоб забезпечити тривалий інтерес.

Висновок

На трільйонному ринку DeFi DeFAI залишається на ранньому етапі розвитку, але має значний потенціал для зростання. Інтегруючи технологію AI з екосистемою DeFi, очікується, що DeFAI значно зменшить бар'єри входу, пропонуючи користувачам безпечніший, ефективніший і розумніший фінансовий досвід.

Однак, оскільки DeFAI все ще є новим напрямком, більшість проєктів на ринку потребують часу для вдосконалення своїх продуктів, технологій та екосистем. Протягом цієї швидкої фази розвитку користувачі, інвестори та учасники ринку повинні підходити до цього інноваційного сектору з терпінням, раціональністю та довгостроковою перспективою.