SWIFT сопоставляет Ripple, представляя новую прозрачную структуру для трансграничных платежей: возможности и вызовы XRP в условиях трансформации традиционных финансов

Глобальный рынок трансграничных платежей переживает тихую революцию. Согласно последним данным, глобальные банки заблокировали в своих трансграничных счетах около 5 триллионов долларов из-за модели агентских банков, эти средства не могут быть использованы для кредитования или инвестиций, что приводит к значительной неэффективности капитала.

К концу января 2026 года SWIFT объявила о запуске новой глобальной платежной системы, целью которой является сделать трансграничные переводы для потребителей и малого бизнеса такими же быстрыми и предсказуемыми, как внутренние платежи. Эта система будет внедряться поэтапно: участвующие банки должны заранее раскрывать информацию о комиссиях и обменных курсах, обеспечивать полное зачисление средств и предоставлять сквозное отслеживание платежей. Эта инициатива широко интерпретируется рынком как прямой ответ традиционной финансовой системы на решения блокчейн-платформ, такие как Ripple. Много лет Ripple критиковала три основные проблемы традиционных трансграничных платежей: непрозрачность комиссий, медленная и непредсказуемая скорость, низкая эффективность использования капитала банками.

Перестройка отрасли

Вызовы, с которыми сталкивается SWIFT, исходят не только от Ripple. В условиях волны финтех-инноваций компании вроде Wise уже запустили услуги мгновенных платежей с низкими затратами. Только с апреля по сентябрь 2025 года объем переводов Wise достиг 114,5 миллиардов долларов.

Стейблкоины на базе блокчейн-технологий также начинают широко распространяться и считаются ключом к реализации международных переводов с низкими затратами и мгновенным расчетам. США занимают лидирующие позиции в выпуске стейблкоинов, их правовая база постепенно совершенствуется.

В настоящее время SWIFT соединяет более 11 000 финансовых учреждений в более чем 200 странах и регионах мира, ежедневно обрабатывая транзакции на триллионы долларов. Однако система долгое время подвергалась критике за медленную обработку и непрозрачность комиссий.

Путь трансформации SWIFT

SWIFT сотрудничает с 32 банками из 17 стран и регионов для создания новой системы поддержки мгновенных переводов малых сумм. Ожидается, что эта система будет запущена уже в 2026 году, в ней участвуют такие крупные банки, как Bank of America, Wells Fargo, BNP Paribas, Sumitomo Mitsui Banking Corporation.

Для достижения этой цели банки самостоятельно разрабатывают конкретные решения. Для банков, получающих средства вне рабочего времени и обязанных зачислять их на следующий день, SWIFT будет стимулировать внедрение мгновенного зачисления.

Предел суммы мгновенного перевода пока не определен окончательно, однако основные обсуждаемые лимиты — около 10 000 долларов. Если эта концепция реализуется, то для физических лиц и малого и среднего бизнеса значительно снизится сложность своевременного зачисления при международных переводах.

Решения Ripple

В отличие от SWIFT, решения Ripple напрямую нацелены на базовые механизмы расчетов в трансграничных платежах. Решение Ripple использует XRP в качестве мостовой валюты, что позволяет банкам не держать крупные запасы иностранной валюты в каждой стране. Например, японский банк может перевести деньги в Мексику, сначала обменяв иены на XRP (за несколько секунд), затем отправить XRP в Мексику (за несколько секунд), и в конце обменять XRP на мексиканские песо (за несколько секунд). Весь процесс занимает около 1 минуты и не требует предварительного хранения больших запасов валютных счетов.

Недавно Ripple сотрудничала с банками Саудовской Аравии, Швейцарии и Японии для тестирования этой блокчейн-основанной системы расчетов и регулируемых стейблкоинов в контролируемых условиях. Эти пилотные проекты направлены на снижение капитальных затрат на определенных транзакционных каналах, а не на прямую замену SWIFT.

Техническое сравнение

SWIFT активно тестирует применение блокчейн-технологий, проводит многочисленные испытания совместимости, интегрируя блокчейн с традиционными банковскими системами. В частности, идет работа по токенизации облигаций совместно с BNP Paribas, Intesa Sanpaolo и Société Générale-FORGE. Сейчас SWIFT совместно с более чем 30 банками разрабатывает совместную блокчейн-учетную систему, которая обеспечит круглосуточные (24/7) мгновенные трансграничные платежи и межбанковское согласование расчетов.

Технология XRP Ledger обладает явными преимуществами: механизм консенсуса позволяет подтверждать транзакции за 3–5 секунд, что значительно быстрее традиционных банковских расчетов, для которых требуется несколько дней. XRP Ledger совместим со стандартом ISO 20022, что крайне важно, поскольку SWIFT требует завершения миграции всех участников на этот стандарт к ноябрю 2025 года.

Влияние на рынок и перспективы XRP

По данным Gate, на 30 января 2026 года цена Ripple (XRP) составляет 1.75 долларов, объем торгов за 24 часа — 401.73 миллиона долларов, рыночная капитализация — 106.73 миллиарда долларов, доля рынка — 5.97%.

За последние 24 часа цена XRP изменилась на -6.71%, за последние 7 дней — на -9.62%. Исторические данные показывают, что максимальная цена XRP составляла 3.65 долларов, минимальная — 0.002686 долларов.

С технической точки зрения, XRP находится в ключевой зоне. Индекс относительной силы (RSI) держится на уровне 37, что указывает на медвежий настрой, свидетельствуя о росте медвежьей динамики. XRP все еще ниже 50-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA) в 2.19 долларов, 100-дневной EMA в 2.37 долларов и 200-дневной EMA в 2.44 долларов, все скользящие средние имеют нисходящий тренд, подтверждая краткосрочный и среднесрочный медвежий настрой.

Аналитики по рынку имеют разные прогнозы по цене XRP в 2026 году. Консервативные оценки предполагают, что средняя цена может составлять около 1.75 долларов, диапазон колебаний — от минимальных 0.8935 долларов до максимальных 2.57 долларов. Более оптимистичные прогнозы основаны на повышении признания блокчейн-технологий в рамках реформ SWIFT и прогрессе Ripple в институциональном внедрении, предполагая, что XRP может превысить 4.00 долларов к концу года. А к 2031 году прогнозируется, что цена XRP может достигнуть 4.74 долларов, что даст потенциальную доходность +128.00% по сравнению с текущими уровнями.

Как бы ни развивался сценарий, глобальные потоки капитала начинают ускоряться. SWIFT обещает выпустить минимально жизнеспособный продукт новой платежной системы в первой половине 2026 года, к участию уже присоединились более 40 банков. Стены традиционной финансовой системы трещат, а технологии блокчейн проникают через эти трещины. Границы между банковской системой и распределенными реестрами становятся менее четкими, а в конечном итоге выиграют те, кто раньше сталкивался с непрозрачными комиссиями и долгими ожиданиями при трансграничных платежах.