Япония представляет крупные изменения в налогообложении виртуальных валют: отдельная налоговая система и возможность вычетов по многолетним убыткам в ближайшем будущем

Япония готовится к значительной реформе своей налоговой системы в отношении виртуальных валют. Либерально-демократическая партия и партия инноваций Японии совместно объявили о своем плане налоговой реформы на 2026 финансовый год 19 декабря, что сигнализирует о фундаментальном переосмыслении того, как в стране будут облагаться налогом цифровые активы. Вместо того чтобы рассматривать криптовалюту как чисто спекулятивное предприятие, регуляторы рассматривают возможность позиционирования виртуальных валют как законных финансовых инструментов для накопления богатства — шаг, который может изменить инвестиционные стратегии по всей стране.

Пересмотр классификации виртуальных валют в рамках новой налоговой системы

Ключевым элементом предлагаемой налоговой реформы является её отношение к доходам от виртуальных валют. Согласно проекту политики, власти оценивают возможность применения отдельной системы налогообложения к доходам от виртуальных валют, аналогичной уже используемой для акций и инвестиционных трастов. Эта отдельная система налогообложения представляет собой значительный отход от исторического подхода Японии и отвечает давним запросам криптовалютного сообщества.

Реформа выделяет три основные категории для отдельного налогообложения: спотовая торговля, торговля деривативами и ETF на виртуальные валюты. Однако в предложении явно исключены пассивные доходы, такие как награды за стекинг и доходы от кредитования, что предполагает их возможное продолжение оценки по другим правилам.

Определение области: что считается “конкретными криптоактивами”?

Ключевая неопределенность остается в определении “конкретных виртуальных активов”. В проекте указывается, что бизнесы, связанные с торговлей виртуальными валютами, должны работать в рамках отдельного налогообложения и отчетности, при условии транзакций в этих обозначенных активах. Однако точные границы этой классификации — включает ли она только основные монеты или более широкие цифровые активы — еще не уточнены.

Классификация доходов представляет собой еще один уровень сложности. В проекте налоговой реформы оставлено место для интерпретации, поскольку прибыль от виртуальных валют может быть отнесена либо к “капитальным доходам”, либо к “прочим доходам”, в зависимости от окончательных регуляторных решений.

Обработка капитальных прибылей, торговых убытков и новых классов активов

Реформа предлагает разрешить трейдерам переносить торговые убытки на три года вперед, что даст значительную поддержку инвесторам, работающим на волатильных рынках. Капитальные прибыли от спотовых сделок и доходы/убытки от торговли деривативами будут облагаться по разным категориям налогообложения.

В текущем предложении явно отсутствует упоминание о NFT. До получения дальнейших разъяснений прибыль от сделок с NFT может оставаться классифицированной как прочий доход, подлежащий комплексному налогообложению, что потенциально создает налоговые недостатки по сравнению с другими сделками с виртуальными валютами.

Финансовые продукты и трансграничные вопросы

Инвестиционные инструменты, связанные с виртуальными валютами — включая трасты и ETF — включены в рамки налоговой реформы. Кроме того, в проекте намекается на возможное будущее налогообложение прибыли при международных переводах виртуальных валют, что предполагает, что Япония может внедрить механизмы отслеживания оффшорных доходов.

Реформа налоговой системы 2026 года станет ключевым моментом в подходе Японии к цифровым активам, балансируя защиту инвесторов и регуляторную ясность. Пока детали продолжают проясняться, направление указывает на растущее признание виртуальных валют в рамках официальной финансовой системы, что потенциально может сделать Японию более конкурентоспособной на глобальном рынке криптовалют.