Как на самом деле работает маржинальная торговля? Откройте для себя прибыль и риски в одной статье

Почему трейдеры все говорят о кредитном плече?

В крипто или валютных рынках сталкивались с этим словом “кредитное плечо” — многие новички испытывают одновременно и возбуждение, и страх, потому что оно может как увеличить прибыль, так и усилить убытки.

Проще говоря, кредитное плечо — это возможность управлять крупной сделкой, вложив небольшую сумму (маржу). Например, у вас есть 1000 долларов, а вы хотите открыть позицию на 100 000 долларов — это и есть использование кредитного плеча. Брокер играет ключевую роль: он одалживает вам оставшиеся 99 000 долларов, требуя оставить в качестве “залоговой маржи” 1000 долларов. Эта сумма и называется маржей.

Соотношение кредитного плеча и маржи

Разные кратности кредитного плеча требуют разной маржи:

Плечо 1:20 → требуется 5% маржи
Плечо 1:50 → требуется 2% маржи
Плечо 1:100 → требуется 1% маржи
Плечо 1:200 → требуется 0.5% маржи
Плечо 1:500 → требуется 0.2% маржи

Чем выше кратность, тем меньше нужна маржа. Но есть подвох: чем выше кратность, тем больше риск.

Практический пример: как кредитное плечо меняет вашу прибыль?

Допустим, курс евро/доллар 1.26837, вы собираетесь открыть позицию 1 лотом (стандартный лот — 100 000 долларов).

Без кредитного плеча (1:1):

• Требуется маржа: 126 837 долларов
• Цена поднимается на 3 пункта до 1.26867, прибыль — 130 долларов
• Доходность: 130 ÷ 126 837 ≈ 0.1%

С использованием плеча 1:200:

• Требуется маржа: 634.19 долларов
• Цена поднимается на 3 пункта до 1.26867, прибыль — 130 долларов
• Доходность: 130 ÷ 634.19 ≈ 20.5%

Видите разницу? При одинаковом движении цены доходность с плечом в 200 раз выше. Вот в чем привлекательность кредитного плеча.

А что если цена пойдет против?

Допустим, цена упала с 1.26837 до 1.26807.

Без плеча:

• Убыток — 130 долларов
• Убыток — 0.1%

С плечом 1:200:

• Убыток — 130 долларов
• Убыток — 20.5%

Если цена продолжит падать еще на 30 пунктов, счет с плечом 1:200 рискует “слиться” — ваш залог в 634 доллара может полностью исчезнуть.

Как выбрать кредитное плечо?

На практике брокеры предлагают плечо от 1:1 до 1:500. Как выбрать?

Главное не “чем больше, тем лучше”, а учитывать:

• Новичкам рекомендуется использовать 1:20 или 1:50, чтобы снизить риск ликвидации
• Опытные трейдеры могут использовать 1:100 или 1:200, чтобы сбалансировать прибыль и риск
• Плечо 1:500 и выше — не рекомендуется, если у вас нет очень сильных знаний о рынке

Итог: кредитное плечо — острый нож

Оно позволяет небольшому счету получать большие прибыли, но одновременно может мгновенно уничтожить ваш капитал. Важно понять его механику, выбрать подходящее для себя кратное значение и помнить: прибыль и убытки увеличиваются одновременно.