2025 ações de conceito de robôs, qual é a mais recomendada para investir? Estas ações líderes em braços robóticos estão com uma tendência de alta forte

A indústria de robótica está a tornar-se no setor de investimento mais quente até 2025. Desde o início do ano, a Palantir nos EUA já subiu mais de 140%, a AeroVironment mais de 80%, e a AMD ultrapassou os 83%; no mercado de ações de Taiwan, a Delta Electronics registou um impressionante aumento de 132,85%. Impulsionada pela onda de IA, toda a indústria de robótica está a assistir a uma “febre de limites máximos”.

E a questão surge — Com tantas empresas cotadas relacionadas com braços mecânicos, como devem os investidores escolher? Quais ações realmente valem a pena apostar?

A Onda da Indústria Chegou: Por que as ações de conceitos de robótica estão tão em alta?

A indústria de robótica não é um conceito novo, mas por que é que este ano se tornou repentinamente o queridinho do mercado? Simplificando, há três grandes motivações:

Primeiro, a explosão de aplicações impulsionada por avanços em IA. Seja em braços mecânicos industriais, robôs colaborativos ou robôs humanoides, todos eles precisam de IA avançada para serem viáveis.

Segundo, o envelhecimento global da população está a acelerar, com novas aplicações como robôs cirúrgicos e de assistência a idosos a crescerem rapidamente. Só a robótica humanoide, segundo a TrendForce, estima que o mercado poderá ultrapassar os 20 mil milhões de dólares até 2027, com uma taxa de crescimento anual composta de 154% entre 2024 e 2027.

Terceiro, a aceleração na atualização e modernização do setor de manufatura. Os países estão a promover a “Indústria 4.0”, com a automação a tornar-se uma necessidade, criando um enorme espaço de mercado para braços mecânicos industriais e fornecedores de soluções automatizadas.

Líderes de braços mecânicos em Taiwan: os relatórios financeiros destas empresas dizem tudo

Delta Electronics (2308) — Os resultados reais por trás do aumento de 132,85%

A Delta Electronics foi, sem dúvida, a maior vencedora este ano. Desde 1995 a entrar na área de automação, esta empresa tornou-se um ator-chave no ecossistema global de robótica industrial, com 20 fábricas em todo o mundo.

Os seus relatórios mostram por que o aumento foi tão impressionante:

O lucro líquido do terceiro trimestre ultrapassou os 18,6 mil milhões de TWD, um aumento de 50% em relação ao mesmo período do ano passado, com o lucro por ação a superar os 7 TWD, atingindo um recorde trimestral. Nos três primeiros trimestres, o lucro acumulado ultrapassou os 42,7 mil milhões de TWD, com um lucro por ação superior a 16 TWD.

No quarto trimestre, a receita de outubro atingiu novamente um recorde, ultrapassando os 57,3 mil milhões de TWD, com um crescimento anual de quase 50%. Até outubro, a receita acumulada ultrapassou os 4.506 mil milhões de TWD. Este desempenho é impulsionado fortemente pelas tendências de centros de dados de IA e transição energética.

Mais importante, a Delta está a acelerar a transformação para se tornar numa líder em integração de sistemas, com planos para lançar, na segunda metade de 2025, novos produtos como fontes de alimentação para servidores de IA e sistemas de refrigeração líquida, consolidando ainda mais a sua liderança no mercado de tecnologia de ponta.

Chroma (2360) — Oportunidade oculta na liderança em equipamentos de teste

A Chroma Electronics parece não produzir braços mecânicos diretamente, mas é uma peça indispensável na cadeia de valor da robótica. Como líder global em equipamentos de medição de precisão e inspeção automatizada, fornece soluções completas de teste para componentes essenciais de robôs e montagem de máquinas completas.

O seu desempenho financeiro também é notável: nos três primeiros trimestres de 2025, o lucro por ação mais que dobrou, com uma margem bruta próxima dos 60%. No terceiro trimestre, o lucro líquido após impostos atingiu 5.066 mil milhões de TWD, um aumento de 1,59 vezes em relação ao trimestre anterior, com um lucro por ação de 11,99 TWD. Nos três primeiros trimestres, o lucro líquido acumulado foi de 9.142 mil milhões de TWD, com um lucro por ação de 21,67 TWD, já acima do total do ano passado.

Em termos de negócios, as receitas de equipamentos de medição e inspeção automatizada no terceiro trimestre foram de 3.011 milhões de TWD, um aumento de 74% em relação ao ano anterior; as soluções de teste para semicondutores geraram 2.092 milhões de TWD, um aumento de 15%. A empresa espera alcançar crescimento de dois dígitos e um recorde histórico para o ano inteiro.

À medida que a indústria de robótica continua a expandir-se e a atualizar-se, a procura por equipamentos de teste de alta precisão da Chroma deve crescer ainda mais, sendo uma das razões do seu forte desempenho no mercado de ações.

Tatung (1504) — O campeão invisível na tecnologia de motores

Fundada em 1966, a Tatung é um fornecedor importante de energia industrial e automação a nível global, além de ser um fornecedor central de sistemas de acionamento de braços robóticos. A sua vantagem reside na compreensão profunda das necessidades reais das fábricas.

Na área de robótica, a Tatung foca-se em duas áreas: tecnologia de acionamento de motores e integração de sistemas inteligentes. Oferece soluções completas desde motores, acionadores até controladores, e continua a desenvolver motores de alta precisão, maior torque e maior eficiência energética.

Através do departamento de “Automação Industrial”, a Tatung já aplicou com sucesso braços robóticos, robôs móveis autônomos (AMR) e soluções de planeamento de linhas de produção em setores como armazenamento, logística e fabricação de semicondutores. Além disso, integra sistemas de gestão de energia e plataformas em nuvem para monitorização remota de equipamentos e otimização do consumo energético.

O relatório do terceiro trimestre mostra que o lucro líquido atribuível aos acionistas da Tatung foi de 1.593 milhões de TWD, um crescimento de quase 10% em relação ao trimestre anterior; nos três primeiros trimestres, o lucro líquido foi de 4.189 milhões de TWD, com um lucro por ação de 1,98 TWD. A margem bruta e a margem operacional melhoraram para 24,44% e 11,23%, respetivamente, refletindo uma estrutura de lucros em melhoria contínua.

Para o futuro, a colaboração com a Foxconn irá focar-se no mercado de Taiwan a partir do próximo ano, com projetos de retrofit de máquinas e eficiência energética, enquanto os negócios de centros de dados nos EUA deverão começar a contribuir progressivamente até 2027.

Hsu Chuan Technology (6215) — O líder oculto em componentes essenciais de braços robóticos

A Hsu Chuan Technology tem mais de 40 anos de experiência na automação, com componentes-chave de braços robóticos amplamente utilizados em indústrias como eletrónica de consumo, medicina e aeroespacial. Entre os clientes estão TSMC, UMC, Foxconn, entre outros, com forte capacidade de resistência a riscos.

No primeiro semestre de 2025, a Hsu Chuan registou um crescimento de mais de 70% na receita em relação ao mesmo período do ano passado, atingindo 1,09 mil milhões de TWD. Em 2023, iniciou uma estratégia de segunda curva de crescimento, e em 2025 criou oficialmente uma divisão de negócios de robótica, lançando uma série de soluções modulares de alta flexibilidade.

Ao integrar tecnologias de braços robóticos de países como China, Japão, Alemanha e EUA, a Hsu Chuan estabeleceu uma capacidade completa de soluções. Os gestores esperam manter um forte ritmo de crescimento nos próximos 2 a 3 anos, com receitas e lucros anuais a atingir crescimento de dois dígitos, além de uma margem bruta superior à do ano passado.

Shinhan Corporation (8234) — Líder tecnológico em controladores de robôs

A subsidiária Chuang Bo da Shinhan Group acumulou mais de dez anos de experiência em desenvolvimento de controladores de robôs, sendo uma das poucas empresas no mercado a oferecer controladores abertos e compatíveis com várias configurações de braços robóticos.

Como a primeira empresa em Taiwan a obter a certificação de segurança funcional de robôs através de uma plataforma modular, a Chuang Bo colaborou com a NVIDIA para lançar módulos de IA para robôs humanoides, oficialmente anunciados em agosto deste ano. A empresa fornece soluções completas e modulares, incluindo controladores de robôs, plataformas de controlo de segurança, soluções de IA de borda e kits de braços móveis.

Ações de conceito de robótica nos EUA: o setor de defesa está a tornar-se numa nova arena

A Nasdaq nos EUA concentra as maiores e mais tecnologicamente avançadas ações de conceito de robótica do mundo. Em particular, o setor de defesa demonstra um potencial enorme para braços mecânicos e sistemas autónomos.

Palantir (PLTR) — Mais de 140% de valorização desde o início do ano, beneficiando da sua posição de liderança em análise de big data e plataformas de IA, conquistando vários contratos importantes em sistemas autónomos.

AeroVironment (AVAV) — Mais de 80% de aumento desde o início do ano, com sistemas de drones e hardware de braços mecânicos autónomos a destacar-se nas aquisições militares.

AMD — Mais de 83% de valorização desde o início do ano, com hardware de computação de alto desempenho a suportar operações de IA e sistemas de controlo de robôs.

Como escolher os verdadeiros vencedores entre as ações de conceito de robótica?

Primeira dica: Avalie a amplitude da procura de mercado

Quanto mais ampla for a aplicação de robótica, maior será a procura de mercado e maior o potencial de crescimento das empresas. Empresas já integradas na cadeia de produção de robôs humanoides ou que estejam a desenvolver produtos relacionados devem ser prioridade para os investidores.

Segunda dica: Foque na investigação e desenvolvimento

A velocidade de inovação na indústria de robótica é muito rápida; se uma empresa não mantiver um ritmo forte de inovação tecnológica, corre o risco de ficar para trás. Ao analisar os relatórios financeiros, observe se a empresa dedica fluxos de caixa suficientes à R&D, especialmente aquelas que nos últimos 5 anos mantiveram ou aumentaram significativamente os investimentos em P&D.

Por exemplo, a Delta Electronics aumentou claramente o fluxo de caixa de investimento após 2021, demonstrando uma forte ênfase na inovação tecnológica, o que explica a sua liderança de longo prazo na indústria de braços robóticos.

Terceira dica: Acompanhe as políticas e regulações do setor

As políticas governamentais de apoio à indústria de robótica variam entre países, influenciando diretamente o desenvolvimento das empresas. Além disso, a rápida adoção de tecnologia de braços robóticos pode impactar o mercado de trabalho, pelo que os investidores devem acompanhar de perto as mudanças regulatórias e ajustar posições de forma oportuna e flexível.

Oportunidades e riscos de investir em ações de conceito de robótica

Oportunidades: O setor de robótica representa o futuro do desenvolvimento tecnológico, com potencial de crescimento enorme. Participar neste tipo de investimento é como partilhar o avanço tecnológico futuro, podendo encontrar ações que multipliquem por dez ou até cem vezes.

Riscos: A velocidade de evolução da tecnologia de braços robóticos é muito rápida, especialmente com a integração de IA, exigindo que os investidores estejam atentos às capacidades de inovação e adaptação ao mercado de cada empresa. Além disso, as políticas de apoio governamental variam entre países, o que também deve ser monitorizado em tempo real.

Em suma, investir em ações de conceito de robótica até 2025 passa por identificar empresas com forte suporte de mercado e capacidade contínua de inovação tecnológica. Empresas como Delta Electronics, Chroma, Tatung, Hsu Chuan, Shinhan, bem como as ações americanas Palantir, AeroVironment e AMD, merecem uma análise aprofundada.