2025年 a explorar ações de potencial a preços baixos: métodos de seleção e guia de estratégia de investimento

Muitos investidores estão entusiasmados em procurar ações de baixo preço, principalmente porque o custo de entrada é relativamente baixo, e o potencial de retorno também não fica atrás das ações de alto valor. Mas a questão-chave é: Como identificar com precisão, entre muitas ações de baixo preço, aquelas que realmente têm potencial de crescimento? Este artigo irá explicar detalhadamente, desde a lógica de seleção de ações, métodos de triagem até análises de casos específicos, as oportunidades de investimento em ações de baixo preço com potencial.

Definição e valor de investimento de ações de baixo preço

Ações de baixo preço referem-se a ações cujo preço por ação é relativamente baixo no mercado de valores mobiliários. Este conceito geralmente se baseia no preço por ação como indicador principal, mas os padrões específicos variam entre países e mercados.

É importante esclarecer que: ações de baixo preço ≠ ações de má qualidade. Um preço baixo não reflete diretamente a qualidade dos fundamentos da empresa ou seu potencial de crescimento a longo prazo. Na verdade, se for possível identificar empresas com verdadeiro dinamismo de crescimento entre as ações de baixo preço, os investidores podem obter lucros consideráveis a um custo menor.

As ações de baixo potencial de que falamos aqui precisam atender simultaneamente a três condições principais:

Primeiro, avaliação em nível baixo. Pode-se usar os indicadores PE (Índice Preço/Lucro) ou PB (Índice Preço/Valor Patrimonial) para julgamento. Geralmente, ações de baixo preço com potencial devem ter PE abaixo de 15 e PB inferior a 1. Mais importante ainda, mesmo com avaliação baixa, os fundamentos da empresa devem permanecer sólidos.

Segundo, capacidade de lucros estável. Muitas ações de baixo preço são baratas justamente por apresentarem prejuízos a longo prazo. Ações de potencial realmente dignas de atenção devem mostrar um histórico contínuo de lucros — preferencialmente, o EPS (Lucro por Ação) dos últimos 3 a 5 anos deve ser positivo, com lucros crescendo ano após ano. Se a empresa ainda não estiver lucrando, deve-se focar na análise do crescimento da receita, cuja taxa de crescimento ano a ano deve ser positiva, refletindo aumento de receita a cada ano.

Terceiro, setor de atuação atraente. O setor em que a empresa atua é crucial. Se o setor tiver boas perspectivas ou estiver alinhado com tendências futuras (como inteligência artificial, energias renováveis, etc.), o potencial de valorização da ação aumenta. Para empresas de setores tradicionais, deve-se verificar se os dividendos e distribuições são estáveis, preferindo aquelas com alta rentabilidade de dividendos a longo prazo.

Métodos de triagem de ações de baixo preço com potencial

Para investidores, identificar com precisão ações de baixo preço com potencial requer o uso de algumas ferramentas e estratégias.

Utilizar plataformas de triagem especializadas. Sites como Finviz e Investing oferecem filtros poderosos para ações. Por exemplo, no Finviz, ao acessar a página de Screener, é possível definir múltiplos critérios, incluindo indicadores fundamentais e técnicos. Basta configurar “preço abaixo de 5 dólares” e “PE abaixo de 15” para delimitar inicialmente o universo de ações de baixo preço. Depois, pode-se refinar os filtros de acordo com preferências pessoais, como “EPS positivo nos últimos 3 anos” ou “crescimento de receita acima de zero”.

O filtro de ações do Investing também é fácil de usar e eficiente. O usuário seleciona o país, define o intervalo de preço na opção correspondente e obtém uma triagem inicial de ações de baixo preço daquele mercado. Os passos seguintes de refinamento seguem lógica semelhante.

Combinar análise fundamental com julgamento macroeconômico. Além de usar ferramentas de triagem, os investidores devem dominar alguns métodos empíricos:

Primeiro, buscar países em ciclo de expansão econômica ou setores com boas perspectivas. Pesquisar ações de baixo preço nesses setores ou regiões aumenta as chances de sucesso. Por exemplo, atualmente, o Chile, na América do Sul, está em fase de recuperação econômica. Uma das maiores geradoras independentes de energia do país, a Enel Chile, pode se beneficiar do ciclo de recuperação econômica.

Segundo, focar em empresas de setores emergentes de alta qualidade. Por exemplo, a Payoneer Global concentra-se em resolver problemas de pagamento de funcionários em tempos de trabalho remoto, um setor em fase de crescimento e expansão.

Terceiro, buscar empresas com potenciais catalisadores de desempenho. Muitas empresas de biotecnologia possuem várias linhas de produtos aguardando aprovação de órgãos reguladores como a FDA. Investir antecipadamente nessas empresas pode gerar retornos elevados.

Lista de ações de baixo preço com potencial para 2025

Recomendações do mercado de ações dos EUA

Nos EUA, ações com preço abaixo de 5 dólares são consideradas de baixo preço, embora algumas ações até 10 dólares também mereçam atenção. A seguir, uma seleção cuidadosa de 10 ações de baixo preço com potencial representativo:

Dados até 23 de outubro de 2024

Recomendações do mercado de ações de Hong Kong

No mercado de Hong Kong, selecionamos ações de baixo preço abaixo de 15 dólares de Hong Kong para recomendação:

Dados até 23 de outubro de 2024

Análise aprofundada de ações de baixo preço com potencial

Na lista de recomendações acima, selecionamos 5 ações com maior potencial de valorização em 2025 para análise aprofundada:

1. Mizuho Financial Group (MFG)

O Mizuho é o terceiro maior grupo financeiro do Japão. O último relatório trimestral mostrou um aumento de 18% no lucro, com lucro líquido de 289 bilhões de ienes (cerca de 1,9 bilhões de dólares). Isso se deve principalmente ao fim da política de juros negativos no Japão, que elevou significativamente a receita de juros bancários.

A empresa mantém a previsão de lucro anual de 750 bilhões de ienes para o exercício de 2025, atingindo recorde histórico, refletindo forte confiança da gestão no desempenho futuro. Com o Banco do Japão entrando oficialmente em ciclo de aumento de juros, o Mizuho está bem preparado para se beneficiar do aumento das margens de juros.

2. Banco Santander (SAN)

O Santander, com sede na Espanha, é uma instituição financeira de renome na Europa. No primeiro semestre de 2024, sua receita de juros foi de 23,5 bilhões de euros, e o lucro do grupo foi de 6,1 bilhões de euros, ambos recordes históricos. A proporção de custos em relação à receita foi de 41,6%, o melhor nível em quase 15 anos, indicando melhora significativa na gestão de custos.

Instituições de investimento internacionais estão otimistas quanto ao futuro do banco, atribuindo classificação de “compra” e destacando seu potencial de crescimento a longo prazo.

3. Companhia de Gás Liquefeito do Brasil (UGP)

A Ultrapar Participações é uma empresa de energia com sede no Brasil. Os últimos resultados mostram que, no segundo trimestre de 2024, o lucro líquido foi de 491 milhões de reais, um aumento de 106% em relação ao ano anterior. No semestre, o lucro acumulado foi de 947 milhões de reais, crescimento de 85% em relação ao mesmo período do ano passado, um ritmo bastante expressivo.

Grandes bancos de investimento internacionais mantêm a classificação de “manter” para a UGP, com preço-alvo de US$6,40. Com o preço atual das ações, há cerca de 80% de potencial de valorização.

4. Companhia Nacional de Energia do Chile (ENIC)

O Relatório de Energia Renovável de 2023, publicado em janeiro de 2024 pela Agência Internacional de Energia, mostra que a capacidade instalada de energia renovável no mundo cresceu pelo 22º ano consecutivo, com taxa de crescimento anual próxima de 50%, totalizando quase 510 GW. Europa, EUA e Brasil tiveram avanços históricos na capacidade de energia renovável.

A Enel Chile, maior geradora independente de energia do Chile e uma das mais rápidas em adoção de energias renováveis, pode se tornar uma das primeiras empresas de energia a alcançar emissões líquidas zero de carbono. Seus negócios de hidrelétricas e solar estão em rápido crescimento. O deserto do Atacama, no norte do Chile, possui a maior intensidade solar do mundo, conferindo vantagem natural à eficiência de geração da empresa. Além disso, a recuperação econômica do Chile, impulsionada pelo aumento dos preços de metais preciosos, favorece a expansão de seus negócios.

5. Provedor global de serviços de pagamento (PAYO)

Desde a pandemia de COVID-19, o trabalho híbrido e remoto tornou-se uma norma para as empresas. Essa modalidade permite que os funcionários trabalhem tanto no escritório quanto de casa, de forma flexível. Essa mudança deve se consolidar a longo prazo, tornando-se a principal forma de trabalho no futuro.

Porém, essa transformação traz novos desafios ao processo de pagamento de salários. A Payoneer Global foi criada justamente para resolver esse problema. Sua principal atividade é facilitar o pagamento de salários e contas de contratados, freelancers e outros trabalhadores remotos. Seus serviços incluem contabilidade, suporte de backend e até financiamento operacional.

O crescimento da receita da empresa confirma a forte demanda do mercado: de US$ 346 milhões em 2020 para US$ 831 milhões em 2023, mantendo uma taxa de crescimento anual superior a 20%, demonstrando forte potencial de desenvolvimento.

Caminho de investimento em ações de baixo preço com potencial

Após definir os ativos de investimento, os investidores devem escolher a estratégia adequada:

Forma 1: Compra direta de ações. Após abrir conta em corretora, basta inserir o código da ação para comprar ou vender. Nos EUA, há a vantagem de comprar a partir de 1 ação, com menor barreira de entrada. Após confirmar preço e quantidade, basta fazer a ordem.

Forma 2: Investimento indireto via fundos ou ETFs. Para quem tem receio de investir em ações individuais, pode optar por fundos ou ETFs de ações de baixo preço. Exemplos incluem o iShares Micro-Cap ETF (IWC) e o Dow Jones Micro-Cap Index ETF (FDM). Esses fundos geralmente incluem centenas ou milhares de ações com preço abaixo de US$ 5, ajudando a diversificar riscos e sendo mais adequados para investidores de longo prazo.

Forma 3: Derivativos. Em comparação à compra direta, usar contratos por diferença (CFD) ou outros instrumentos derivativos permite potencializar ganhos com ações de baixo preço. Esses instrumentos oferecem alavancagem, permitindo controlar posições maiores com menor capital, além de custos de transação relativamente baixos. Contudo, é importante lembrar que a alavancagem também aumenta o risco, sendo recomendável que investidores iniciantes comecem com alavancagem baixa (2-3x).

Recomendações de estratégias de investimento em ações de baixo preço com potencial

Para obter melhores resultados, os investidores podem adotar as seguintes estratégias:

Estratégia 1: Ordem limitada combinada com aporte periódico. Ações de baixo preço tendem a oscilar dentro de uma faixa por longo tempo. Usar ordens limitadas ajuda a reduzir o custo de entrada. Por exemplo, se uma ação oscila entre US$ 5 e US$ 7, o investidor pode colocar uma ordem de compra a US$ 5,50 ou US$ 6, e ela será executada automaticamente ao atingir esse preço.

Além disso, o método de aporte periódico (dollar-cost averaging) ajuda a reduzir custos. Se o investidor pretende investir US$ 100, pode dividir esse valor em 4 partes e comprar semanalmente, evitando comprar tudo em um pico e obtendo um custo médio de aquisição mais favorável.

Estratégia 2: Construção de carteira diversificada. Investir em ações de baixo preço é uma estratégia de “pequeno que busca grande”. Investir em apenas uma ou duas ações é arriscado. Recomenda-se selecionar pelo menos 5 ações de baixo preço com potencial para formar uma carteira pequena, aumentando as chances de sucesso e reduzindo riscos específicos de uma única empresa. Assim, é possível buscar altos retornos enquanto se protege contra riscos de concentração excessiva.