[TP学院⑥] Mengklaim menawarkan bunga 10 kali lipat dari bank? Cahaya dan bayangan 'Keuangan Terdesentralisasi'

Untuk para investor yang terguncang oleh keramaian di pasar cryptocurrency, ‘TokenPost Academy’ yang menggabungkan pengalaman langsung selama 8 tahun akan menyediakan standar investasi yang sebenarnya. Kami mengundang Anda untuk memulai perjalanan kelas master tujuh tahap yang menantang dengan prinsip “data” menggantikan “perasaan”, “kemampuan” menggantikan “keberuntungan”. [Catatan Editor]

“Bitcoin, hanya disimpan di dompet, bukankah itu kerugian?”

Benar. Warren Buffett pernah berkata: “Jika Anda tidak dapat menemukan cara menghasilkan uang saat tidur, Anda akan bekerja sampai mati.” Pasar cryptocurrency meskipun tanpa bank dan staf, ada sistem inovatif yang memungkinkan saya sendiri menjadi bankir dan mendapatkan bunga. Itu adalah ‘DeFi (Keuangan Terdesentralisasi)’.

Namun, tidak ada makan siang gratis. Di balik suku bunga tinggi tersembunyi jebakan mematikan yang mengikis modal. Sebelum menjadi petani DeFi, Anda harus mengungkapkan aturan bertahan hidup ini.

◆ Saya Menjadi Pemilik Bursa: Penyedia Likuiditas dan Pertanian Hasil

Inti dari DeFi adalah ‘penyediaan likuiditas’. Bursa terdesentralisasi seperti Uniswap tidak memiliki pemilik. Sebaliknya, siapa saja dapat mengisi token mereka ke dalam kolam dana bursa dan mendapatkan biaya transaksi yang dibayarkan orang saat bertransaksi sebagai imbalan.

Selain itu, mendapatkan token hadiah dari proyek juga disebut ‘pertanian hasil’. Jika dilakukan dengan baik, bahkan bisa mendapatkan hasil tahunan 20%, lebih dari 50%. Tapi, ada alasan mengapa tidak boleh sembarangan berinvestasi.

◆ Jerat Hasil Tinggi—‘Kerugian Tidak Pasti’

“Katanya bunga yang diberikan banyak, jadi saya masuk, tapi kemudian modal saya malah berkurang.”

Sumber utama masalah ini adalah ‘kerugian tidak pasti’. Penyediaan likuiditas harus menjaga rasio 50:50 antara dua token. Jika harga token melonjak atau jatuh secara drastis, algoritma akan melakukan rebalancing paksa dengan ‘menjual token yang naik, membeli token yang turun’.

Akhirnya, semakin tinggi kenaikan harga token, semakin besar kerugian dibandingkan hanya memegang. Jika hasil bunga tidak cukup menutupi kerugian ini, pertanian hasil akan gagal.

◆ Ketakutan Pinjaman Jaminan—‘Likuidasi’

Dalam DeFi, meskipun tanpa peringkat kredit, Anda bisa menjaminkan token untuk meminjam uang. Tapi karena volatilitas harga yang besar, ini memerlukan ‘jaminan berlebih’ yang jauh lebih ketat daripada bank. Misalnya, untuk meminjam 1 juta won Korea, Anda harus menjaminkan aset senilai 1,5 juta won.

Bagaimana jika nilai jaminan turun? Sistem akan tanpa ampun menjual paksa jaminan Anda sesuai harga pasar. Inilah yang disebut ‘likuidasi’. Dalam tren penurunan, meminjam uang untuk berinvestasi menyebabkan seluruh aset menjadi nol, dan ini sebagian besar disebabkan oleh hal ini.

◆ “Seberapa banyak tahu, sebanyak itu dapat; jika tidak tahu, akan dipanen”

DeFi memberikan kebebasan finansial, tetapi tanggung jawabnya juga besar.

Pertanian Stablecoin: Menggunakan token yang nilainya tidak berfluktuasi, menghindari kerugian tidak pasti sambil secara aman mengejar hasil tahunan 5~10%.

Mengelola LTV: Saat meminjam, pertahankan rasio jaminan di bawah 50% untuk mencegah kemungkinan likuidasi.

Bagi Anda yang tidak puas dengan bunga bank, tetapi takut kehilangan modal. Memahami struktur DeFi dan belajar mengendalikan risiko, itulah jalan menjadi ‘petani keuangan’ yang cerdas.

👉 [DeFi Praktis] Dari menghubungkan dompet hingga pertanian hasil, perhitungan pencegahan likuidasi. Teknologi paling andal untuk meningkatkan nilai token saya, semua ada di TokenPost Academy ‘Tahap 5: The DeFi User’.

( Daftar Sekarang: )