どうやら米国はNvidiaのH200チップの中国への輸出を承認する方向のようです。この政策転換はAIハードウェア競争のゲームチェンジャーとなる可能性があります。規制が緩和されれば、本格的な需要の回復が見込まれるでしょう。Nvidiaはすでに強いポジションを確立しており、これによってさらに業績が押し上げられるかもしれません。市場はすでにこれを織り込んでいる可能性がありますが、コンピュートインフラへの波及効果は多くの人が考えているよりも深いかもしれません。