Acciones de Robinhood que vale la pena comprar después de la reciente venta y actualización de ganancias

Robinhood Markets Inc. (HOOD) se ha convertido mucho más que la aplicación de comercio de acciones meme que fue durante el auge de la pandemia. Después de subir un 650% en los últimos dos años, una racha que superó incluso a Nvidia y numerosas acciones de inteligencia artificial, el pionero fintech corrigió aproximadamente un 50% desde sus máximos de octubre. Esta fuerte corrección ha creado un punto de entrada interesante para los inversores que consideran una exposición a largo plazo en la compañía.

El informe de ganancias reciente a principios de febrero reforzó lo que los analistas han estado diciendo: la transformación fundamental de Robinhood es genuina y continúa en marcha. La empresa ahora opera 11 líneas de negocio separadas, cada una generando aproximadamente 100 millones de dólares o más en ingresos anualizados. Esta diversificación va mucho más allá del comercio de acciones sin comisiones, que Robinhood popularizó y que ahora es estándar en toda la industria. El ecosistema actual de Robinhood incluye cuentas de jubilación, comercio de criptomonedas, futuros, opciones, herramientas de gestión de patrimonio, una plataforma de escritorio para traders activos e incluso mercados de predicción.

De aplicación de acciones meme a potencia fintech diversificada

La escala de expansión de la base de usuarios de Robinhood valida esta transformación. En el tercer trimestre, la compañía reportó que los suscriptores Gold de pago aumentaron un 77% interanual hasta alcanzar 3.9 millones de usuarios. Las cuentas de inversión totales subieron en 2.8 millones, representando un aumento del 11% hasta 27.9 millones de cuentas en total. Quizás lo más notable es que los ingresos promedio por usuario saltaron un 82% hasta 191 dólares en ese mismo trimestre.

Estas métricas subrayan por qué los inversores institucionales y analistas ven cada vez más a Robinhood como un competidor directo de actores establecidos como Fidelity, en lugar de una aplicación de nicho para traders minoristas. La compañía obtuvo su ingreso en el índice S&P 500 en septiembre, un hito que legitima aún más su posición como un actor importante en el espacio de corretaje digital. Cuando el comercio sin comisiones era estándar solo en Robinhood, el modelo de negocio parecía arriesgado. Hoy, esa innovación es la base, y múltiples fuentes de ingreso proporcionan los cimientos para un crecimiento sostenible.

La valoración y la configuración técnica se vuelven atractivas

Desde una perspectiva de rentabilidad, la trayectoria de ganancias de Robinhood se ha acelerado notablemente. La compañía reportó ganancias por acción de 0.61 dólares en el tercer trimestre, un aumento del 259% interanual y superando las expectativas de Wall Street por cuarto trimestre consecutivo, con un promedio de superación del 26%. De cara al futuro, los analistas proyectan que Robinhood crecerá un 85% en EPS ajustado en 2025 y otro 23% en 2026, alcanzando 2.48 dólares por acción, un cambio dramático respecto a la pérdida de 0.60 dólares en 2023 y 1.09 dólares en 2024.

El crecimiento de ingresos es igualmente impresionante. Se espera que Robinhood entregue un crecimiento del 53% en ingresos en 2025 y un 22% más en 2026, alcanzando 5.50 mil millones de dólares en ingresos totales en comparación con 2.95 mil millones en 2024. La previsión de ganancias de la compañía para 2026 ha aumentado un 9% en los últimos meses y un 63% desde el verano de 2025.

El precio actual, aproximadamente 75 dólares por acción, está significativamente por debajo de los objetivos de los analistas. El objetivo de precio promedio de Zacks implica un potencial alcista del 86% desde los niveles actuales, lo que representa un margen sustancial para la apreciación a medida que el mercado reevalúa el potencial de la compañía. Con la valoración de hoy, HOOD cotiza a 35.7 veces las ganancias futuras, lo que supone un descuento del 60% respecto a sus máximos históricos. En base a la relación precio-ganancias-crecimiento, la acción cotiza con un ratio PEG de 1.3, un 75% de descuento respecto a picos anteriores y aproximadamente en línea con el sector tecnológico en general.

La razón para añadir acciones de HOOD ahora

La configuración actual presenta múltiples atractivos para los inversores. Técnicamente, la acción está probando sus niveles de ruptura posteriores a la IPO de 2021, mientras muestra lecturas de RSI (Índice de Fuerza Relativa) sobrevendidas en extremos históricos. Estas señales técnicas, combinadas con la fortaleza fundamental del negocio, sugieren que la reciente caída puede haber creado una oportunidad de entrada convincente.

Es importante señalar que Robinhood sufrió una corrección necesaria tras su rally de octubre. La acción se había vuelto excesiva en relación con los fundamentos a corto plazo, y la corrección proporcionó un reajuste saludable. Sin embargo, el impulso subyacente del negocio sigue intacto. La compañía continúa expandiendo su conjunto de funciones, creciendo su base de usuarios y aumentando la monetización por usuario.

Para los inversores que consideran acciones de HOOD, el perfil riesgo-recompensa parece atractivo en los niveles actuales. La combinación de un fuerte crecimiento de ganancias, expansión de ingresos en múltiples líneas de negocio, métricas de valoración convincentes y posicionamiento técnico sugiere que esta caída ofrece un punto de entrada razonable. Aunque ninguna acción está exenta de riesgo, la transformación de Robinhood en un líder fintech diversificado con múltiples fuentes de ingreso representa un cambio significativo respecto a sus primeros días como una app de comercio con una sola función.