El mercado de chips de memoria se está calentando muchísimo en este momento. Los fabricantes de almacenamiento están considerando un aumento potencial de más del 50% a principios del próximo año, y hay sustancia real detrás del bombo.

¿El problema principal? Los suministros de DRAM y NAND están siendo duramente afectados. La demanda de infraestructura de IA se ha vuelto completamente loca—los gigantes de la nube están acaparando capacidad de memoria como locos, lo que naturalmente está empujando los precios por las nubes. Los costos de los SSD están subiendo junto con todo lo demás.

Cuando los hyperscalers compiten por un inventario limitado de chips, las cadenas de suministro se vuelven tensas rápidamente. Ya estamos viendo cómo se desarrolla en toda la industria. El superciclo de la memoria no es solo especulación; está impulsado por cuellos de botella reales y una presión de demanda genuina. Si esto se traduce en un rendimiento específico de las acciones es otra cuestión, pero las dinámicas del mercado subyacentes son sólidas.