Últimamente he estado observando el mercado y la gráfica de 1 hora de ETH realmente muestra algo interesante.

Primero, hablemos de la situación técnica. ¿Hasta qué punto se ha comprimido ahora la banda de Bollinger? La distancia entre las bandas superior e inferior aún no supera el 1.5%. Esta contracción extrema de la volatilidad, los veteranos del mercado saben lo que significa: o una subida explosiva en una sola dirección o una caída fuerte, lo cual es poco probable que ocurra en medio.

En cuanto a las medias móviles, esto es aún más interesante. La EMA7 y EMA30, así como la MA7 y MA30, están prácticamente pegadas en el rango de 3092 a 3096, casi juntas. El precio está siendo fuertemente envuelto por estas medias móviles, los participantes del mercado están muy alineados en este rango de coste, solo falta una señal que desencadene la acción.

En el MACD, se ha formado un cruce dorado por debajo de la línea cero. Aunque las barras verdes aún no son grandes, continúan reduciéndose. Lo más importante es que el DIF muestra signos de cruzar lentamente por encima de DEA, ¿qué significa esto? La fuerza bajista está decayendo y los alcistas están acumulando energía en secreto.

El análisis de datos en cadena es aún más interesante. Mirando los datos de Glassnode y Nansen, la cantidad de ETH en los exchanges sigue disminuyendo, con salidas netas especialmente evidentes en la última semana. ¿Qué implica esto? Alguien está sacando ETH de los exchanges.

Al mismo tiempo, las direcciones con más de 10,000 ETH están aumentando su acumulación de manera silenciosa. Esto no es comportamiento de minoristas, ¿de dónde van a sacar tanto dinero para comprar? Es el dinero inteligente en la cadena acumulando posiciones a los precios actuales.

Además, la cantidad total de ETH en staking en ETH 2.0 ha alcanzado un nuevo máximo. Los holders a largo plazo están votando con acciones reales, formando un soporte bastante fuerte en la parte inferior.

En cuanto a las noticias y el sentimiento del mercado, las expectativas macroeconómicas sobre la liquidez están pasando de ser cautelosas a moderadamente optimistas. Lo más importante es que la ventana de aprobación final del ETF de Ethereum se acerca cada vez más, cualquier noticia positiva puede ser la chispa que encienda esta vela que lleva mucho tiempo acumulando energía. Actualmente, el sentimiento general del mercado todavía es cauteloso, lo cual en realidad está sirviendo para preparar el terreno para una subida futura.

En conjunto, el gráfico actual no indica una dirección indefinida, sino que la dirección ya se está formando en la sombra. El precio recibe soporte repetidamente en las medias móviles clave, el dinero inteligente en cadena muestra entradas netas, y la forma técnica ya está comprimida al máximo.

Mi juicio es muy directo: la probabilidad de una ruptura al alza es mucho mayor que una caída por debajo.

Para establecer un objetivo, la primera referencia sería la banda superior de Bollinger, que está alrededor de 3116. Si el precio logra mantenerse por encima de esa zona, lo más probable es que rápidamente pruebe la zona de congestión previa entre 3150 y 3180.

En cuanto a la estrategia, considero que la zona clave de defensa está entre 3090 y 3095. Mientras el precio se mantenga por encima, mantendré una postura de compra moderada. Si en la hora la vela de cuerpo real con volumen rompe los 3105, eso sería una señal clara para considerar aumentar la posición.

El mercado siempre recompensa a los traders que tienen paciencia y están preparados. Ahora solo queda esperar esa vela que rompa el silencio.