El cambio de política de la Reserva Federal desencadena una corrección en múltiples activos, el futuro de las acciones estadounidenses y las criptomonedas enfrentan presión

Recientemente, las principales clases de activos globales enfrentan una presión colectiva de ajuste. Los funcionarios de la Reserva Federal han mostrado una postura hawkish de manera continua, y las expectativas del mercado de una reducción de tasas en diciembre han caído significativamente hasta un 43%, siendo este cambio en las expectativas de política un factor clave que ha desencadenado una reacción en cadena. Al mismo tiempo, la preocupación por una sobrevaloración de las acciones tecnológicas ha ido en aumento, y la atracción por las acciones con concepto de IA ha disminuido notablemente.

En esta ola de ajustes, las tres principales clases de activos —oro, Bitcoin y acciones estadounidenses— han mostrado una caída sincronizada, una situación poco común. Según los datos más recientes, el precio de Bitcoin ha caído a aproximadamente 87.32K dólares, con una caída del 0.62% en 24 horas; el precio de Ethereum en las mismas 24 horas se ha reducido en un 0.98%. El índice Dow Jones ha caído más del 1%, mientras que el precio del oro continúa presionado y ha bajado varios días consecutivos.

Advertencias técnicas, el mercado podría caer en una corrección a largo plazo

Desde una perspectiva técnica, las señales de advertencia continúan apareciendo. El S&P 500, el Dow Jones y el Nasdaq han caído por debajo de la línea de soporte clave de la media móvil de 50 días, lo que generalmente indica que la tendencia alcista a corto plazo podría haberse invertido. La tendencia técnica de Bitcoin es aún más preocupante: su media móvil de 50 días ha cruzado por debajo de la de 200 días, formando la conocida “cruz de la muerte”, una señal técnica que en la historia ha estado acompañada de caídas adicionales.

John Roque, director de análisis técnico de 22V Research, señaló que el Nasdaq podría continuar en una tendencia bajista, con una caída potencial de hasta el 8%. Esta predicción refleja una actitud pesimista de los inversores técnicos respecto al futuro de las acciones estadounidenses.

El mercado de Cripto enfrenta doble presión

La situación de Bitcoin y Ethereum se debe a la doble presión de la reducción de expectativas de recortes de tasas y la desaceleración del auge de IA. Jeff Mei, director de operaciones de BTSE, afirmó que, con las valoraciones de las acciones tecnológicas en duda y las perspectivas de recortes de tasas de la Reserva Federal volviéndose borrosas, la caída de los activos Cripto es casi inevitable.

Un análisis de Hex Trust sugiere que, si la caída de las acciones estadounidenses continúa ampliándose, Bitcoin probablemente volverá a probar la barrera psicológica de 70,000 dólares. Esto marcaría una corrección significativa desde los recientes máximos.

El oro enfrenta presión de liquidez

La caída del oro está estrechamente vinculada a la del mercado de acciones. Cuando los inversores sufren pérdidas en sus posiciones en acciones, suelen vender oro para obtener liquidez y compensar las pérdidas. Michael Armbruster, cofundador de Altavest, predice que en el corto plazo, el oro fluctuaría a medida que los inversores buscan liquidez, dejando de lado su papel tradicional como activo de refugio.

Estrategias de asignación recomendadas para gestionar riesgos

En este momento sensible, Jeffrey Gundlach, director de inversiones de DoubleLine Capital, ha recomendado una postura defensiva. Señaló que la mayoría de los precios de los activos ya están en niveles de sobrevaloración extrema, y aconseja a los inversores que asignen aproximadamente un 20% de su cartera en efectivo para prepararse ante posibles correcciones importantes del mercado.

Esta recomendación refleja la actitud cautelosa de los profesionales del mercado respecto al futuro de las acciones estadounidenses: aunque el panorama a largo plazo aún está por verse, mantener una reserva de liquidez suficiente a corto plazo será una estrategia inteligente para afrontar la volatilidad del mercado.