2025年挖掘低價潛力股：篩選方法與投資布局指南

許多投資者熱衷於尋找低價股，主要原因在於這類股票介入成本相對較低，同時潛在的投資回報率並不遜色於高價股。但關鍵問題是：如何在眾多低價股中準確甄別出真正具有成長潛力的標的？ 本文將從選股邏輯、篩選方法到具體案例分析，為投資者詳細解讀低價潛力股的投資機會。

低價股的定義與投資價值

低價股是指證券市場上單股價格相對較低的股票。這個概念通常以單股價格為核心指標，但具體標準在不同國家和市場中存在差異。

需要特別說明的是：低價股≠差質股。價格低並不直接反映公司的基本面質量或長期成長潛力。事實上，如果能夠從低價股中挖掘出那些具有真實成長動能的企業，投資者就有機會以較低成本獲得可觀的收益。

這裡所說的潛力低價股，需要同時滿足以下三個核心條件：

第一，估值處於低位。可以通過PE（本益比）或PB（淨值比）兩個指標來判斷。一般來說，潛力低價股的PE應該在15以下，PB則應小於1。更重要的是，即使估值較低，企業的基本面也必須保持穩健。

第二，具備穩定的盈利能力。許多低價股之所以便宜，正是因為長期虧損。真正值得關注的潛力股應展現出連續的盈利紀錄——最好過去3年到5年的EPS都大於零，且利潤呈現逐年成長趨勢。如果企業暫未實現盈利，則需重點觀察營收成長情況，營收同比增速應為正數，體現出收入的逐年提升。

第三，所屬行業具有吸引力。企業所處的行業賽道至關重要。如果行業前景廣闊或符合未來發展方向（如人工智慧、新能源等），該企業的股價上升潛力相應增大。若為傳統行業企業，則應著重考察其分紅配息是否穩定，優先選擇長期高殖利率的標的。

低價潛力股的甄別方法

對於投資者來說，精準識別低價潛力股需要借助一些工具和策略。

利用專業篩選平台。Finviz和Investing等網站都提供了功能強大的股票篩選器。以Finviz為例，進入Screener頁面後，可以設定多維度的篩選條件，包括基本面指標和技術面指標。投資者只需設定"股價低於5美元"和"PE小於15"兩個基本條件，就能初步圈定低價股範圍。隨後，可根據個人偏好進一步細化篩選條件，例如"連續5年EPS大於零"或"營收增速大於零"等。

Investing的股票篩選器同樣易用高效。用戶先選定國家，在價格選項中限定區間範圍，即可獲得該國股市的低價股初篩結果。後續的深度篩選思路與上述方法相似。

結合基本面分析與宏觀判斷。除了依賴篩選工具，投資者還應掌握以下經驗性方法：

其一，尋找宏觀經濟處於上行周期的國家或景氣度向好的行業。在這些區域或行業內搜尋低價潛力股，成功率會更高。例如，當下南美國家智利正處於經濟復甦擴張周期，智利最大的獨立電力生產商之一，Enel Chile有望獲得國家經濟復甦的紅利。

其二，關注新興賽道中的優質企業。例如，Payoneer Global專注於解決企業在遠程工作時代的員工薪酬問題，屬於處於成長擴張階段的新興領域。

其三，尋找具備潛在業績催化劑的企業。生物醫藥領域的許多公司手中握有多條管線產品，等待FDA或其他國家藥物管理機構的臨床審批。提前佈伏這類企業，可能為投資者帶來豐厚回報。

2025年精選低價潛力股清單

美股市場推薦

美股中，股價低於5美元的股票被稱為低價股，但部分10美元以內的股票同樣值得關注。以下是精心甄選的10只具有代表性的低價潛力股：

資料截止時間：2024年10月23日

港股市場推薦

港股市場中，我們選取股價15港幣以下的低價潛力股進行推薦：

資料截止時間：2024年10月23日

重点低价潜力股深度解析

在上述推薦清單中，我們重點挑選了5只在2025年最具上升潛力的標的進行深度分析：

1. 瑞穗金融集團（MFG）

瑞穗金融集團是日本第三大金融機構。最新財報顯示，公司季度獲利增幅達到18%，淨利達2890億日圓（約19億美元），主要得益於日本結束負利率政策後，銀行淨利息收入的顯著增加。

公司維持2025財年全年利潤7500億日圓的預測，創下歷史新高水平，這充分反映了管理層對後續業績的強烈信心。隨著日本央行正式進入升息周期，瑞穗金融已做好充分準備，將從不斷擴大的利差中獲益。

2. 桑坦德銀行（SAN）

桑坦德銀行總部位於西班牙，是歐洲知名的金融機構。2024年上半年，該行淨利息收入為235億歐元，母公司利潤達61億歐元，雙雙創出歷史新高。成本與收入的比例為41.6%，這是近15年的最佳水平，體現出成本管理的顯著改善。

國際知名投資機構對該行前景看好，給予"買入"評級，看好其長期發展潛力。

3. 巴西液化石油氣公司（UGP）

Ultrapar Participacoes SA是一家總部位於巴西的能源企業。最新財報數據顯示，公司2024年第二季度淨利為4.91億雷亞爾，同比增長106%。上半年累計淨利為9.47億雷亞爾，較上年同期增長85%，增速相當可觀。

國際大型投資銀行對該公司維持"持有"評級，目標價設定在6.40美元。基於當前股價，這意味著UGP還有約80%的上升空間。

4. 智利國家電力公司（ENIC）

國際能源署在2024年1月發布的2023年可再生能源報告顯示，全球可再生能源新增裝機容量連續第22年創下新紀錄，年增長率接近50%，總規模達近510吉瓦。歐洲、美國和巴西的可再生能源裝機容量都實現了歷史性突破。

Enel Chile作為智利最大的獨立電力生產商，同時也是採用可再生能源發電速度最快的企業之一，有望成為全球首批實現零碳淨排放的電力公司。公司的水力發電和太陽能業務均處於快速增長階段。智利北部的阿塔卡馬沙漠擁有全球最高的太陽能強度，為公司的發電效率提供了天然優勢。加上貴金屬價格大幅上漲的背景下，智利經濟也恢復了快速擴張步伐，這將有利於ENIC業務的進一步拓展。

5. 全球支付服務商（PAYO）

新冠疫情以來，混合辦公和遠程工作模式成為企業的新常態。這種工作方式讓員工既可在辦公室工作，也可在家遠程辦公，根據需要靈活安排。這一變化預計將長期持續，成為未來工作的主流形態。

然而，這種工作模式轉變對企業的薪酬支付流程帶來了全新的挑戰。Payoneer Global正是為了解決這一問題而生。公司核心業務是幫助企業更便捷地處理承包商、自由職業者及其他遠程工作者的薪資和帳單。公司的服務範圍涵蓋記帳、後台支持，甚至為客戶提供營運資金支持。

公司的收入增長軌跡印證了這一市場需求的強勁性：從2020年的3.46億美元增長到2023年的8.31億美元，目前仍保持著20%以上的年增速，展現出強勁的發展動能。

低價潛力股的投資路徑

確定了投資標的後，投資者需要選擇合適的投資方式：

方式一：直接購買個股。在券商開戶後，輸入股票代碼即可進行買賣。美股具有1股起購的優勢，所需資金門檻較低。投資者確認好價格和數量後直接下單即可。

方式二：透過基金或ETF間接持有。如果對單個股票投資感到擔憂，可以選擇低價股基金或ETF產品。例如iShares微型股ETF（IWC）和道瓊精選微型股指數ETF（FDM）等，這類基金通常包含了數百至數千只股價低於5美元的低價股，能夠有效分散個股風險，更適合長期投資者。

方式三：衍生品工具。相比直接持股，使用差價合約（CFD）等衍生工具進行低價股投資能夠實現更高的收益倍數。這類工具通常提供槓桿交易功能，允許投資者用相對較小的資金控制更大頭寸，交易成本也相對較低。但需要特別提醒的是，槓桿放大收益的同時也會放大風險，建議新手投資者從較低倍數槓桿（2-3倍）開始實踐。

低價潛力股投資策略建議

為了在低價股投資中獲得更好的效果，投資者可以採用以下兩種策略：

策略一：限價單與定投結合。低價股通常在某個區間長期波動。使用限價買入可以幫助投資者降低買入成本。例如，若某股在5-7美元之間波動，投資者可掛單在5.5或6美元價位，當股價跌至該水平時系統自動成交。

此外，定投策略也能有效降低成本。若投資者計畫投入100美元購買某只股票，可將資金分成4份，每週定時買入，這樣可以避免一次性買在高點，實現平均持倉成本的優化。

策略二：構建投資組合。低價股投資本質上是"小博大"的策略，單獨投資一兩只個股風險過高。建議投資者至少精選5只低價潛力股形成小型投資組合，這樣既能增加成功概率，也能有效分散單個企業的風險。通過組合配置，投資者可以在追求高回報的同時，對沖掉過度集中的風險。