Sống sót trong thị trường giảm giá: cách các chuyên gia tạo lợi nhuận mà không cần dự đoán đáy

Khi thị trường sụp đổ, phản ứng thường thấy là gì: ai bán trong hoảng loạn và ai đặt cược tất cả vào đòn bẩy tài chính hy vọng gỡ lại. Nhưng tồn tại một con đường thứ ba, đó là con đường của những chuyên gia thực thụ.

Thay vì đuổi theo nến và hướng giá, các nhà giao dịch giàu kinh nghiệm trong thị trường giảm giá sẽ chuyển trọng tâm: từ việc đầu cơ theo hướng đến xây dựng dòng tiền định kỳ và lợi thế cạnh tranh có thể sao chép được. Không còn là một cuộc đặt cược nữa, mà là một hoạt động có cấu trúc rõ ràng.

Nếu bạn mệt mỏi vì thua lỗ như phần lớn mọi người trong bear market, đây là 7 phương pháp cụ thể để tạo ra lợi nhuận, bất kể mức đáy mà thị trường đạt được.

Chiến lược 1: Biến đổi tài sản của bạn thành “người lao động”

Giả sử bạn muốn giữ bitcoin và ethereum dài hạn dù sao đi nữa. Vậy tại sao không để chúng làm việc khi giá giảm?

Các tài sản cấp 1 có thể tạo ra lợi nhuận qua:

• Staking và liquid staking
• Cho vay trên các giao thức DeFi đã được củng cố (những có nhiều năm thành tích và audit chứng minh)
• Các sản phẩm sinh lợi trên CEX với điều khoản minh bạch và lịch sử có thể kiểm chứng

Tại sao vẫn hiệu quả trong thị trường giảm giá? Nếu bạn sẵn sàng giữ tài sản cơ sở, sự biến động không làm bạn phá sản. Bạn chỉ đơn giản là “chờ đợi” thay vì giao dịch lo lắng từng bước di chuyển. Tư duy đúng là: “Tôi sẽ giữ nó, lợi nhuận chỉ là phần thưởng bổ sung để bù đắp nỗi đau khi giá giảm.”

Mẹo nhỏ: luôn chọn “tài sản cấp 1 + giao thức cấp 1”. Tránh token đáng ngờ hứa hẹn APY cao ngất ngưởng ba chữ số. Xem lợi nhuận như một phần bù đắp, không phải lý do chính để giữ vị trí.

Chiến lược 2: Farming điểm: trò chơi của các nhà kỳ cựu

Trong thị trường hiện tại, các farmer thông minh không nhấn lung tung vào các dự án rối rắm. Họ có tiêu chí rất rõ ràng.

Tích lũy điểm, score, XP và phần thưởng chưa token hóa từ các giao thức đáp ứng các tiêu chí này:

• Có khả năng ra token trong tương lai
• Đã có các trường hợp sử dụng thực tế và hỗ trợ tài chính rõ ràng
• Thưởng cho người dùng trung thành theo thời gian, không phải “một lần rồi biến mất”

Các ứng viên tốt nhất? Cơ sở hạ tầng cốt lõi: Layer2, perpetual phi tập trung, bridge cross-chain, restaking, ví sáng tạo.

Lợi ích trong bear market? Dù giá giảm, các giao thức vẫn cần người dùng hoạt động. Phần lớn nhà đầu tư nhỏ lẻ ngừng theo dõi, do đó cạnh tranh điểm giảm đáng kể. Một airdrop hào phóng có thể vượt lợi nhuận của nhiều tháng giao dịch nhỏ.

Làm việc thông minh nghĩa là: dành ít thời gian nhưng đều đặn (các hành động mỗi tuần), ghi chú các dự án và lý do vào một bảng. Các chuyên gia xem airdrop như “kênh lợi nhuận đáng tin cậy”, không phải “vé số”.

Chiến lược 3: Bắt lấy các bất thường về giá (arbitrage và RFQ)

Nếu bạn chỉ tập trung vào các bất thường về giá, bạn không cần dự đoán hướng đi của thị trường giảm. Bạn được trả để giảm spread.

Hai cách tiếp cận:

• Arbitrage: mua giá thấp trên một nền tảng, bán giá cao hơn trên nền tảng khác
• RFQ: thực hiện các lệnh OTC lớn với spread đã định và đàm phán

Có thể đơn giản (spread 0,5-1% giữa 2-3 CEX chính + 1-2 DEX) hoặc phức tạp hơn (arbitrage cross-exchange bằng bot).

Trong thị trường giảm giá? Sự biến động có nghĩa là các lỗi giá thường xuyên. Hoảng loạn tạo ra spread tạm thời giữa các nền tảng. Bạn được bù đắp cho mỗi spread “tận dụng”, chứ không phải dựa vào hướng dự đoán.

Ngay cả với vốn nhỏ, bạn có thể theo dõi một số cặp, tìm spread lặp lại với phí thấp, tập trung vào tốc độ thực thi. Không cần phải là một desk lớn.

Chiến lược 4: Cung cấp thanh khoản như một “kinh doanh”

Khi các LP hoạt động lung tung, họ thua lỗ. Các chuyên gia xem đó như một hoạt động thực thụ.

Cung cấp thanh khoản cho pool DEX:

• AMM kiểu Uniswap
• Thanh khoản tập trung (Uniswap V3)
• Các cặp stablecoin hoặc tài sản liên quan chặt chẽ

Kiếm từ phí giao dịch và đôi khi từ phần thưởng bằng token.

Tại sao bear market không làm bạn thua lỗ? Dù thị trường giảm, hoạt động giao dịch vẫn tiếp tục và khối lượng có thể tăng. Nếu chọn các cặp chiến lược, phí giao dịch sẽ bù đắp tổn thất giá.

Bí quyết: bắt đầu với stablecoin-to-stablecoin hoặc các cặp liên quan (ETH-stETH). Chỉ dùng phạm vi thanh khoản hẹp nếu bạn hiểu rõ cơ chế cân bằng lại. Theo dõi tổn thất tạm thời: nếu liên tục vượt quá phí, thay đổi chiến thuật ngay. Nghĩ như một market maker, không như một con bạc: “Phần thưởng tôi nhận được đủ để bù đắp rủi ro giá mà tôi chấp nhận?”

Chiến lược 5: Market making nhẹ trên vài cặp

Bạn không cần là Jump hay một desk lớn. Chỉ cần hoạt động có hệ thống.

Đặt lệnh mua và bán cùng lúc quanh giá hiện tại để bắt spread bid-ask và phí giao dịch. Có thể làm thủ công (trên tài khoản nhỏ) hoặc dùng bot/simple grid bot, tập trung vào 1-3 cặp bạn quen thuộc.

Trong thị trường giảm giá biến động? Spread rộng hơn mang lại nhiều cơ hội hơn. Mỗi lần ai đó mua FOMO hoặc bán hoảng loạn qua spread của bạn, bạn lời.

Chọn token chính có thanh khoản tốt, tránh “ghost coin” volume thấp. Xác định phạm vi tồn kho tối đa chấp nhận được. Một chiến lược đơn giản theo dạng lưới với phạm vi và kích thước hợp lý có thể rất sinh lời. Không dự đoán nến, mà là chiến lược “bán khi vàng đang chạy”.

Chiến lược 6: Nội dung và uy tín: kiếm tiền từ sự rõ ràng

Trong thị trường giảm, sự chú ý chuyển từ “meme tăng giá” sang “tôi làm gì bây giờ?”. Mọi người tìm kiếm thông tin rõ ràng và tiêu chí chọn lọc.

Tạo nội dung:

• Thread và newsletter trên các nền tảng chính
• Video giải thích trên Loom hoặc YouTube
• Audio trực tiếp, podcast, phân tích chuyên sâu

Kiếm tiền qua tài trợ, link liên kết, thành viên cao cấp, tư vấn.

Chọn một niche cụ thể (AI + crypto, Layer2, token hóa RWA, perpetual, restaking). Đăng bài đều đặn: ví dụ 2 thread mỗi tuần + 1 newsletter. Tập trung vào cấu trúc rõ ràng, tránh hype thuần túy.

Trong bear market, “thông tin hiệu quả” có giá trị hơn “kích thích cảm xúc”. Tiền sẽ đổ vào sự rõ ràng, và các dự án vẫn cần truyền thông và thu hút khách hàng.

Chiến lược 7: Tư vấn và advisory: định vị như chuyên gia

Nếu giữ được tinh thần rõ ràng và giao tiếp tốt, người ta sẽ trả tiền cho insight của bạn.

Cung cấp dịch vụ như:

• Hỗ trợ đội nhóm xây dựng chiến lược narrative và tokenomics
• Phân tích ngành cho quỹ và desk OTC
• Hỗ trợ founder trong định vị, tạo deck, lập kế hoạch cộng đồng

Mô hình thanh toán: phí hàng tháng, chia sẻ doanh thu, phân bổ token.

Trong thị trường giảm? Các đội nhóm chất lượng không ngừng xây dựng. Khi retail rút lui, họ càng tập trung vào “câu chuyện, nghiên cứu và chiến lược”. Họ sẵn sàng trả tiền cho “nhà vận hành có kinh nghiệm” thay vì các agency ngẫu nhiên.

Dùng nội dung của bạn như một portfolio năng lực. Làm rõ điểm mạnh (nghiên cứu, tokenomics, storytelling, BD). Bắt đầu với vài dự án giá trị cao: 2 khách hàng chất lượng tạo ra nhiều giá trị hơn 10 khách hàng nhỏ tốn thời gian.

Bạn sẽ chuyển từ “trader đấu tranh” thành “nhà vận hành trong ngành được trả lương từ nhiều phía”.

Tư duy chiến thắng trong thị trường giảm

Chuyên gia không đuổi theo nến, không nhân đòn bẩy gấp đôi và không hy vọng vào “đáy kỳ diệu”.

Thay vào đó, họ tự hỏi:

• “Làm thế nào để kiếm lợi từ hoạt động thị trường, không chỉ dựa vào hướng giá?”
• “Kỹ năng nào sẽ tạo ra hiệu ứng cộng hưởng trong chu kỳ tới?”
• “Làm thế nào để thoát khỏi cảnh giữ bag và trở thành phần của hạ tầng?”

Nếu bạn không muốn thua lỗ như phần lớn, hãy chọn 2-3 chiến lược trong 7 chiến lược trên. Sau đó: bắt đầu với vốn nhỏ, hành động có hệ thống, kiên trì trong nhiều tháng, chứ không chỉ vài ngày.

Đây là cách để tồn tại trong thị trường giảm hiện tại và xây dựng lợi thế cho xu hướng thực sự tiếp theo.