MacD là gì｜Vũ khí mạnh mẽ trong phân tích kỹ thuật tài sản mã hóa

Tại sao chỉ số MACD lại quan trọng trong phân tích xu hướng thị trường

Giá trị của các tài sản mã hóa có xu hướng tuân theo các quy luật giống như thị trường tài chính truyền thống. BTC và các loại tài sản mã hóa khác phản ứng nhạy bén với sự thay đổi cung cầu và tình hình kinh tế, thường thể hiện các mẫu hình tương tự như các sản phẩm tài chính truyền thống.

Để nâng cao độ chính xác trong quyết định đầu tư, kỹ năng phân tích kỹ thuật và phân tích cơ bản đều rất cần thiết để hiểu rõ thị trường từ hai góc độ. Trong số đó, MACD (Moving Average Convergence Divergence - Phép hội tụ và phân kỳ trung bình động) là công cụ cực kỳ hiệu quả trong việc xác định xu hướng trung và dài hạn, và được sử dụng rộng rãi.

Giá BTC hiện tại là $91.19K, biến động trong 24 giờ là +0.73%. Để dự đoán chính xác xu hướng thị trường như vậy, việc hiểu rõ chỉ số MACD là kỹ năng không thể thiếu đối với nhà đầu tư.

Cơ chế của MACD: Mối quan hệ giữa hai đường trung bình động

Phép hội tụ và phân kỳ trung bình động (MACD) là chỉ số kỹ thuật xác định rõ hướng thị trường bằng cách tính sự khác biệt giữa hai đường trung bình động theo tỷ lệ phần trăm, ngắn hạn và dài hạn.

Cấu trúc tính toán cơ bản:

• Đường MACD = Trung bình động theo tỷ lệ phần trăm ngắn hạn − Trung bình động theo tỷ lệ phần trăm dài hạn
• Đường tín hiệu = Trung bình động của đường MACD

Lý do chỉ số này vượt trội so với các công cụ phân tích khác là vì nó loại bỏ hiệu quả các nhiễu loạn ngắn hạn, đồng thời theo dõi chính xác xu hướng giá trung và dài hạn. Nhà đầu tư có thể nhận biết rõ dòng chảy của thị trường, không bị xao nhãng bởi các biến động tạm thời.

Cách hiển thị và thao tác với MACD

Nhiều nền tảng giao dịch cho phép chọn chỉ số MACD trong menu các chỉ số kỹ thuật của biểu đồ. Khi chọn, chỉ số này sẽ hiển thị phía dưới biểu đồ nến.

Các thành phần hiển thị gồm:

• Đường MACD (thường thể hiện bằng DIFF màu vàng)
• Đường tín hiệu (thường thể hiện bằng DEA màu tím)
• Histogram (biểu đồ cột màu xanh hoặc đỏ, thể hiện sự khác biệt giữa hai đường)

Bạn có thể tùy chỉnh kích thước vùng hiển thị MACD bằng công cụ điều chỉnh trên biểu đồ để phân tích chi tiết hơn.

Ưu điểm và nhược điểm khi sử dụng MACD

Ưu điểm

Điểm mạnh lớn nhất của chỉ số MACD là xác định rõ xu hướng thị trường hiện tại và giúp tránh các giao dịch có rủi ro ngược chiều. Đặc biệt, nó giúp dự đoán chính xác các điểm chuyển đổi của xu hướng như bắt đầu tăng, kết thúc tăng hoặc bắt đầu giảm.

Nhà đầu tư có thể không bị xao nhãng bởi nhiễu loạn thị trường, tập trung vào biến động giá thực chất, từ đó đưa ra quyết định đầu tư vững chắc hơn.

Nhược điểm

Tuy nhiên, MACD là chỉ số tập trung vào độ ổn định trung và dài hạn, nên phản ứng chậm với các biến động mạnh hoặc tín hiệu mua bán liên tục của thị trường. Do đó, nó không phù hợp cho các chiến lược giao dịch trong ngày (day trading) hoặc các chiến lược giao dịch tần suất cao, và cần hiểu rõ giới hạn này.

Giao thức giao dịch thực tiễn dựa trên MACD

Giao cắt vàng và giao cắt chết

Giao cắt giữa đường MACD và đường tín hiệu là tín hiệu quan trọng thể hiện điểm chuyển đổi lớn của thị trường. Mặc dù tần suất giao cắt không cao, nhưng khi xảy ra, thường báo hiệu xu hướng chính của thị trường sắp bắt đầu, do đó phân tích kết hợp các chỉ số kỹ thuật khác là rất hiệu quả.

Giao cắt vàng là khi đường MACD (DIFF màu vàng) cắt lên trên đường tín hiệu (DEA màu tím), cho thấy khả năng bắt đầu xu hướng tăng mạnh.

Giao cắt chết là khi đường MACD cắt xuống dưới đường tín hiệu, báo hiệu bắt đầu xu hướng giảm và là cảnh báo quan trọng.

Ví dụ, trong biểu đồ 4 giờ của BTC ngày 28/02/2022, đã xuất hiện giao cắt vàng, sau đó giá BTC tăng từ 38,413 USDT lên 45,296 USDT. Ngày 03/03 cùng năm, xuất hiện giao cắt chết, giá giảm từ 44,346 USDT xuống 37,222 USDT.

Ý nghĩa của các thiết lập tiêu chuẩn của MACD (12, 26, 9)

Hầu hết các sàn giao dịch mã hóa đều sử dụng thiết lập MACD (12,26,9) làm tiêu chuẩn. Các số này tương ứng với:

• Thời gian ngắn hạn: 12 ngày
• Thời gian dài hạn: 26 ngày
• Trung bình động của chênh lệch: 9 ngày

Lý do phổ biến của bộ thông số này bắt nguồn từ lịch sử phát triển của thị trường chứng khoán truyền thống, dựa trên quy trình giao dịch trung bình 26 ngày trong tháng. Nhiều nền tảng cho phép tùy chỉnh các giá trị này để phù hợp với phong cách đầu tư của người dùng.

Giá trị MACD (biểu đồ cột) dao động quanh trục 0. Nếu nằm trên trục, EMA ngắn hạn (12 ngày) vượt EMA dài hạn (26 ngày), cho thấy đà tăng của thị trường. Ngược lại, nếu dưới trục, thị trường đang trong xu hướng giảm.

Phân kỳ báo hiệu điểm chuyển đổi

Trong điều kiện thị trường bình thường, giá và MACD thường di chuyển cùng chiều. Tuy nhiên, trong các giai đoạn biến động mạnh, MACD có thể không theo kịp xu hướng giá, dẫn đến sự phân kỳ (divergence) giữa chúng. Hiện tượng này là tín hiệu dự báo quan trọng của sự chuyển đổi xu hướng.

Phân kỳ giảm (bearish divergence) xảy ra khi giá tiếp tục tăng trong khi MACD giảm, cho thấy lượng giao dịch và sự tham gia của thị trường đang giảm, cảnh báo khả năng giảm mạnh sắp tới. Khoảng cách phân kỳ càng lớn, dự đoán mức giảm càng mạnh.

Phân kỳ tăng (bullish divergence) là khi giá tiếp tục giảm nhưng MACD lại tăng, cho thấy đáy thị trường đã hình thành và xu hướng tăng sắp tới có thể bắt đầu. Khoảng cách lớn hơn càng dự báo đà tăng mạnh hơn sau này.

Xây dựng chiến lược đầu tư dựa trên MACD

Chỉ số MACD là công cụ phân tích kỹ thuật trung tâm trong đầu tư mã hóa, đặc biệt hữu ích trong xây dựng chiến lược trung và dài hạn. Tuy nhiên, cần nhận thức rằng nó phản ứng chậm với biến động ngắn hạn hoặc các sự kiện đột xuất.

Để khai thác tối đa MACD, cần kết hợp các yếu tố sau:

• Kết hợp nhiều chỉ số: như RSI, Bollinger Bands để phân tích chính xác hơn
• Xem xét các yếu tố cơ bản: đổi mới công nghệ dự án, hợp tác, thay đổi quy định
• Giám sát tâm lý thị trường: dữ liệu từ mạng xã hội, tâm lý nhà đầu tư
• Quản lý rủi ro chặt chẽ: đặt mức cắt lỗ phù hợp, kiểm soát kích thước vị thế

Thị trường mã hóa luôn phát triển, xuất hiện các phương pháp phân tích mới và xu hướng mới. Việc nắm vững nguyên lý cơ bản của MACD và liên tục nâng cao khả năng phản ứng với biến động thị trường sẽ là con đường dẫn đến thành công dài hạn trong đầu tư.