Hướng dẫn đầu tư ngoại tệ: Xây dựng nhận thức đúng đắn về kiếm lợi từ ngoại hối từ con số không

Bạn có tiền nhàn rỗi trong tay nhưng không biết làm thế nào để tăng giá trị? Lợi suất gửi tiết kiệm TWD chỉ có 1.7%, khoản lợi nhuận này hoàn toàn không theo kịp lạm phát. Thay vì để tiền mất giá, hãy cân nhắc bước vào thế giới đầu tư ngoại tệ. Nhưng trước khi bắt đầu, bạn phải làm rõ một vấn đề: Kiếm ngoại hối thực chất là kiếm gì?

Nhiều người mới nghĩ rằng mua ngoại tệ chỉ đơn thuần là đổi tiền, thực tế không phải vậy. Đầu tư ngoại tệ giống như các sản phẩm tài chính khác, lợi nhuận đến từ hai phần: chênh lệch tỷ giá và chênh lệch lãi suất. Chênh lệch tỷ giá là lợi nhuận từ biến động giá trị tiền tệ, còn chênh lệch lãi suất là sự khác biệt giữa lãi suất chuẩn của các quốc gia. Ví dụ, gửi tiết kiệm Đài Loan 2%, Mỹ 5%, thì chênh lệch lãi suất 3% chính là lợi nhuận tiềm năng khi bạn giữ USD.

Tuy nhiên, có một cái bẫy — bạn có thể kiếm được chênh lệch lãi suất, nhưng lại mất tiền vì biến động tỷ giá. Ví dụ mua 1 USD đổi 33 TWD, cuối cùng chỉ đổi về 30 TWD, dù đã kiếm được 5% lãi, tổng thể vẫn lỗ. Đó là lý do tại sao trước khi đầu tư ngoại tệ, bạn phải hiểu rõ rủi ro biến động tỷ giá.

Ngoại tệ vs Ngoại hối: Bạn có thực sự phân biệt rõ?

Hai khái niệm này thường bị nhầm lẫn, nhưng thực tế có sự khác biệt rõ ràng. Ngoại tệ là tất cả các loại tiền tệ ngoài tiền tệ của quốc gia bạn, như USD, JPY, AUD, v.v. Ngoại hối là các tài sản của một quốc gia được thể hiện bằng ngoại tệ, bao gồm tiền gửi ngân hàng, trái phiếu chính phủ và các công cụ thanh toán quốc tế.

Nói đơn giản, ngoại tệ là hàng hóa, ngoại hối là tài sản. Giao dịch ngoại hối bao gồm mua bán ngoại tệ, nhưng mua bán ngoại tệ chỉ là một dạng của giao dịch ngoại hối. Trong thực tế, nhà đầu tư thường mua bán ngoại tệ, đó chính là nội dung cốt lõi của đầu tư ngoại tệ.

Những điều cần biết cho người mới: So sánh 3 phương thức đầu tư ngoại tệ

Muốn tham gia thị trường đầu tư ngoại tệ, bạn có 3 lựa chọn, mỗi phương thức có rủi ro và lợi nhuận khác nhau.

1. Gửi tiết kiệm ngoại tệ — ổn định nhưng ít linh hoạt

Đây là cách đơn giản nhất, rủi ro thấp nhất. Bạn cần mở tài khoản ngoại tệ tại ngân hàng (đủ 20 tuổi là có thể làm), sau đó đổi TWD sang ngoại tệ gửi tiết kiệm để nhận lãi suất cố định.

Ưu điểm là an toàn, không rủi ro, nhược điểm là tính thanh khoản rất thấp. Nếu tỷ giá đạt mục tiêu của bạn nhưng kỳ hạn chưa đến, rút sớm sẽ bị trừ lãi. Trong trường hợp này, bạn có thể xem xét phương thức thứ hai.

2. Quỹ ngoại tệ — phương án linh hoạt trung gian

So với gửi tiết kiệm cứng nhắc, quỹ ngoại tệ phù hợp hơn với nhà đầu tư cần linh hoạt. Không cần cam kết dài hạn, có thể mua bán bất cứ lúc nào, lợi nhuận nằm giữa tiền gửi không kỳ hạn và gửi có kỳ hạn. Bạn dùng TWD đầu tư, công ty quỹ thay mặt đổi tiền, lợi nhuận đến từ lãi suất và chênh lệch tỷ giá.

Các loại phổ biến gồm quỹ thị trường tiền tệ (như quỹ USD) và ETF tiền tệ (như ETF chỉ số USD), phí quản lý thường khoảng 0.5-0.6%, có thể mua qua ngân hàng hoặc công ty chứng khoán.

3. Giao dịch ký quỹ ngoại hối — đòn bẩy cao, rủi ro cao, lợi nhuận cao

Phương thức này dành cho người có kinh nghiệm đầu tư nhất định. Giao dịch ký quỹ ngoại hối không nhận lãi, chỉ kiếm từ chênh lệch tỷ giá, dùng đòn bẩy để nhân lợi nhuận. Đòn bẩy phổ biến từ 50-200 lần, nhưng theo quy định quốc tế, các cặp tiền chính nên đòn bẩy dưới 30 lần.

Ưu điểm lớn nhất của giao dịch ngoại hối là có thể giao dịch 24h, yêu cầu ban đầu thấp, cơ chế T+0, có thể giao dịch mọi cặp tiền toàn cầu. Nhưng đòn bẩy cũng đồng nghĩa với rủi ro nhân đôi, một quyết định sai có thể dẫn đến cháy tài khoản.

12 loại ngoại tệ phổ biến tại ngân hàng Đài Loan

Nhà đầu tư Đài Loan có thể tiếp cận 12 loại ngoại tệ chính: USD, AUD, CAD, HKD, GBP, CHF, JPY, EUR, NZD, SGD, ZAR, SEK.

Các loại tiền này có thể phân thành 4 nhóm dựa theo các yếu tố ảnh hưởng, hiểu rõ đặc tính từng nhóm rất quan trọng để chọn tiền phù hợp.

Chính sách tiền tệ: USD và EUR

Loại tiền này chủ yếu bị ảnh hưởng bởi chính sách của ngân hàng trung ương. Các quyết định tăng, giảm lãi suất, chính sách QE của Fed và ECB trực tiếp quyết định xu hướng của các đồng tiền này. Chính sách nới lỏng thường làm mất giá tiền tệ, chính sách thắt chặt đẩy giá lên. Đầu tư vào các đồng này, quan trọng là theo dõi ngày họp của ngân hàng trung ương và tín hiệu chính sách.

Tiền tệ trú ẩn an toàn: JPY và CHF

Hai quốc gia này có nền kinh tế ổn định, chính trị vững vàng, được xem là nơi trú ẩn an toàn. Đặc điểm là lãi suất gần như không thay đổi, ít liên quan đến nền kinh tế nội địa. Khi tình hình toàn cầu bất ổn hoặc kinh tế suy giảm, dòng vốn sẽ chảy mạnh vào các đồng này để trú ẩn. Nhiều nhà đầu tư còn vay các đồng này để thực hiện chiến lược carry trade — vay tiền lãi thấp, đầu tư vào các đồng có lãi cao, rồi chờ thị trường hồi phục để đổi về tiền gốc.

Tiền tệ hàng hóa: AUD và CAD

Các quốc gia này chủ yếu dựa vào xuất khẩu hàng hóa lớn. Úc là nước xuất khẩu quặng sắt lớn nhất thế giới, Canada nổi tiếng với xuất khẩu dầu mỏ. Khi giá hàng hóa tăng, xuất khẩu tăng, đồng tiền cũng tăng giá; khi giá giảm, đồng tiền mất giá. Đối với người mới, loại tiền này dễ nắm bắt hơn vì xu hướng giá có quy luật rõ ràng.

Tiền tệ thị trường mới nổi: CNY và ZAR

Tiền của các khu vực đang phát triển thường có lãi suất cao hơn, thu hút nhà đầu tư muốn kiếm chênh lệch lãi suất cao. Nhưng đổi lại, tỷ giá biến động lớn, thanh khoản kém, chênh lệch mua bán rộng. ZAR có lãi suất hấp dẫn nhưng rủi ro cao, cần cân nhắc kỹ.

Nguyên tắc chọn tiền rất đơn giản: Lãi suất cao hấp dẫn, nhưng phải xem xét tính ổn định của tỷ giá và khả năng lưu thông quốc tế. USD, EUR, AUD vì ổn định và thanh khoản mạnh, tự nhiên trở thành lựa chọn hàng đầu của đa số nhà đầu tư.

Dự đoán xu hướng các đồng tiền chính năm 2025

Fed bắt đầu giảm lãi từ tháng 9/2024, giảm tổng cộng 100 điểm cơ bản. Đến năm 2025, Fed duy trì trạng thái không tăng giảm lãi trong 5 lần liên tiếp, đến tháng 9 mới bắt đầu giảm thêm 25 điểm xuống khoảng 4.00%-4.25%. Lần giảm này chủ yếu để đối phó với thị trường lao động Mỹ yếu.

Với vai trò là đồng tiền thanh toán toàn cầu, các chính sách của USD sẽ ảnh hưởng toàn diện đến thị trường ngoại hối. Chỉ số USD gồm 6 đồng tiền: EUR chiếm 57.6%, JPY 13.6%, GBP 11.9%, CAD 9.1%, SEK 4.2%, CHF 3.6%. Xu hướng của các thành phần này sẽ trực tiếp ảnh hưởng đến chiến lược đầu tư.

EUR/USD( là cặp tiền giao dịch lớn nhất thế giới, phản ánh cạnh tranh giữa hai nền kinh tế lớn Mỹ và châu Âu. Sau khi Fed giảm lãi còn ECB giữ nguyên, dựa trên dữ liệu kinh tế khả quan, đồng euro lập đỉnh 4 năm. Thị trường cho rằng chính sách của ECB độc lập hơn, so với USD có nhiều rủi ro không chắc chắn, EUR trở thành lựa chọn ổn định hơn.

USD/JPY) là công cụ chính cho chiến lược carry trade. Ngân hàng Nhật Bản tạm dừng tăng lãi do cần đánh giá tác động của thuế Mỹ, nhưng nhiều nhà kinh tế dự đoán cuối năm sẽ tăng thêm 25 điểm. Sự phân kỳ chính sách Mỹ-Nhật làm tăng kỳ vọng thu hẹp chênh lệch lãi suất, trong ngắn hạn, tỷ giá JPY có thể tiếp tục dao động mạnh.

GBP/USD( năm nay tăng mạnh chủ yếu do USD yếu chứ không phải do nền kinh tế Anh cải thiện. Khi chính sách của Fed rõ ràng hơn, đồng bảng có thể đối mặt với rủi ro điều chỉnh. Với tăng trưởng kinh tế Anh yếu và dự kiến giảm lãi, khả năng tăng giá của GBP trong thời gian tới là hạn chế.

USD/CHF) Trong đó, CHF được chú ý vì đặc tính trú ẩn. Khi Mỹ gặp khó khăn về thương mại và tài chính, CHF tăng giá trị trú ẩn, dòng vốn quốc tế đổ vào khiến tỷ giá CHF tăng. Trung dài hạn, khi Mỹ chậm lại, Fed giảm lãi liên tục, chỉ số USD yếu đi, CHF có lợi thế tăng giá.

5 yếu tố ảnh hưởng đến tỷ giá

Muốn thành công trong đầu tư ngoại tệ, bạn cần hiểu các yếu tố thúc đẩy biến động tỷ giá. Dưới đây là 5 yếu tố quan trọng nhất:

Lạm phát: Các quốc gia có lạm phát thấp thường đồng tiền sẽ tăng giá. Giá hàng hóa và dịch vụ tăng chậm cho thấy khả năng giữ giá của tiền tệ tốt, dễ thu hút dòng vốn ngoại.

Lãi suất: Lãi suất cao hơn đồng nghĩa với lợi nhuận vay mượn lớn hơn, dòng vốn ngoại sẽ đổ vào nhiều hơn, đẩy giá đồng tiền lên. Đây là lý do khi Fed tăng lãi, USD thường mạnh lên.

Nợ chính phủ: Nợ chính phủ quá lớn làm giảm niềm tin của nhà đầu tư. Khi thị trường dự đoán rủi ro nợ của một quốc gia tăng, dòng vốn sẽ rút ra, đồng tiền mất giá.

Điều kiện thương mại: Khi giá xuất khẩu tăng nhanh hơn nhập khẩu, thu ngoại tệ tăng, đồng tiền sẽ mạnh lên. Ngược lại, giảm giá. Các đồng tiền hàng hóa đặc biệt nhạy cảm với yếu tố này.

Ổn định chính trị: Quốc gia ổn định, không có rủi ro chính trị sẽ thu hút dòng vốn, đồng tiền tăng giá. Ngược lại, bất ổn chính trị khiến tỷ giá giảm.

Làm thế nào để nhà mới kiếm tiền từ đầu tư ngoại tệ?

Sau khi nắm vững kiến thức cơ bản, giờ là lúc nói về cách kiếm lợi. Nguyên tắc chính của đầu tư ngoại tệ là “mua thấp bán cao”, nhưng đặc điểm của thị trường ngoại hối là giao dịch hai chiều.

Trước đây, đầu tư truyền thống chỉ có thể mua vào — mua thấp bán cao. Ngoại tệ còn có thể “bán cao mua thấp”. Ví dụ, bạn dự đoán EUR/USD sẽ giảm giá, có thể bán ra trước. Nếu đúng, khi EUR giảm, bạn mua vào để đóng vị thế, thu lợi.

Các bước cụ thể gồm 3 bước:

Bước 1: Chọn cặp tiền giao dịch. Bạn cần phân tích kỹ các yếu tố cơ bản như chính sách, lãi suất, xuất khẩu của hai quốc gia để quyết định mua hay bán. Ví dụ, dự đoán Mỹ giảm lãi còn Nhật giữ nguyên, có thể mua JPY/USD. Bước này là quyết định quan trọng nhất.

Bước 2: Xây dựng chiến lược giao dịch. Dựa trên khả năng chịu rủi ro và kinh nghiệm, xác định điểm vào, thoát, cắt lỗ, chốt lời. Đồng thời, cân nhắc rủi ro thị trường và chi phí giao dịch.

Bước 3: Quản lý tâm lý và chọn nền tảng. Thị trường biến động dễ gây cảm xúc, cần giữ bình tĩnh. Chọn nền tảng an toàn, phí thấp, công cụ đầy đủ để giao dịch.

5 bí quyết tránh rủi ro, đầu tư vững vàng

1. Không chơi những đồng tiền chưa hiểu rõ
Thị trường ngoại tệ rất đa dạng, nhiều tin đồn. Người mới nên tập trung vào các cặp chính như USD, JPY. Giao dịch các đồng tiền có khối lượng lớn, thông tin minh bạch sẽ an toàn hơn.

2. Luôn theo dõi biến động tỷ giá
Tỷ giá luôn biến đổi từng phút, chịu ảnh hưởng từ thị trường, kinh tế, tin tức. Nên theo dõi các trang tài chính quốc tế để cập nhật xu hướng và tín hiệu chính sách.

3. Phân bổ đa dạng để giảm rủi ro
Không nên bỏ tất cả trứng vào một giỏ. Có thể giữ USD gửi tiết kiệm, đồng AUD đầu tư quỹ, để đối trọng rủi ro. Sau khi phân bổ, không cần giao dịch quá nhiều lần.

4. Học cách đặt lệnh cắt lỗ và chốt lời
Nguyên nhân dễ cháy tài khoản nhất là không đặt lệnh cắt lỗ. Đặt lệnh tự động ở mức phù hợp để hạn chế thua lỗ. Đối với giao dịch ngắn hạn, không nên thực hiện quá 2 lần/ngày.

5. Chọn thời điểm vào lệnh rất quan trọng
Không nên mua đuổi giá cao hoặc bán tháo giá thấp. Nên lập kế hoạch trước, chờ xu hướng rõ ràng (thường cần 5 phút hoặc lâu hơn), rồi mới vào lệnh theo kế hoạch. Các nhà đầu tư có thể dùng biểu đồ nến 5 phút, 30 phút hoặc 120 phút để ra quyết định.

Lời khuyên cuối cùng

Bất kỳ chiến lược đầu tư nào nếu không thực hành đều chỉ là lý thuyết suông. Tốt nhất là tập luyện trên tài khoản ảo. Giao dịch ảo không cần vốn thật, giúp bạn kiểm nghiệm chiến lược, rèn luyện quản lý rủi ro, đến khi tự tin mới chuyển sang dùng tiền thật.

Đầu tư ngoại tệ là con đường tốt để kiếm ngoại hối, nhưng điều kiện tiên quyết là bạn đã nắm vững kiến thức, xây dựng chiến lược hợp lý, kiểm soát rủi ro. Chúc bạn đầu tư thành công.