Làn sóng đám mây lớn đến｜Phân tích cách các cổ phiếu công nghệ chính khai thác ý tưởng điện toán đám mây

Cloud computing ngành công nghiệp bùng nổ, tại sao đáng chú ý?

Trong những năm gần đây, chuyển đổi số doanh nghiệp tăng tốc, điện toán đám mây đã từ khái niệm công nghệ trở thành hạ tầng kinh doanh không thể thiếu. Nói đơn giản, điện toán đám mây cung cấp dịch vụ tính toán và lưu trữ theo yêu cầu qua internet, bao gồm ba loại chính: hạ tầng như dịch vụ (IaaS), nền tảng như dịch vụ (PaaS) và phần mềm như dịch vụ (SaaS).

Tại sao các nhà đầu tư ngày càng tin tưởng vào cổ phiếu khái niệm điện toán đám mây? Có ba lý do chính:

Nhu cầu thị trường liên tục bùng nổ. Theo dự báo của Research Nester, từ 2024 đến 2036, thị trường đám mây bán lẻ toàn cầu sẽ tăng trưởng với tốc độ CAGR trên 23%, đến năm 2036 doanh thu đạt 544 tỷ USD. Thị trường điện toán đám mây toàn cầu dự kiến đạt 482 tỷ USD vào 2023, lên đến 662 tỷ USD vào 2025, tiềm năng tăng trưởng lớn.

Khách hàng giữ chân cực kỳ cao. Một khi doanh nghiệp xây dựng hệ thống vận hành trên đám mây, dữ liệu ngày càng nhiều, chi phí và rủi ro chuyển đổi nhà cung cấp rất cao, điều này tạo nền tảng doanh thu dài hạn ổn định cho các doanh nghiệp điện toán đám mây.

Cơ cấu cạnh tranh tương đối ổn định. Do ngành có rào cản cao, hiệu ứng quy mô rõ rệt, thị trường do một số ít doanh nghiệp lớn chi phối, tránh cạnh tranh vô tổ chức, khả năng duy trì bền vững cao.

Bản đồ thị trường đám mây toàn cầu: Phân tích sâu 6 cổ phiếu hàng đầu

Dựa trên dữ liệu quý 2 năm 2023, thị trường điện toán đám mây toàn cầu bị chi phối bởi một số ông lớn, dưới đây là các cổ phiếu chính đáng chú ý:

Người dẫn đầu thị trường: Amazon (AMZN)

Amazon Web Services (AWS) thuộc Amazon chiếm hơn 30% thị phần đám mây toàn cầu, dẫn đầu xa. AWS cung cấp hệ sinh thái đám mây toàn diện gồm tính toán, lưu trữ, cơ sở dữ liệu, phân tích, học máy, Internet vạn vật, khách hàng gồm Netflix và các doanh nghiệp toàn cầu nổi bật khác.

Về kỹ thuật, biểu đồ tuần của AMZN cho thấy tín hiệu MACD vàng giao cắt, thể hiện động lực tăng đủ mạnh. Là cổ phiếu khái niệm điện toán đám mây rõ ràng, cả về cơ bản lẫn kỹ thuật đều ủng hộ xu hướng trung hạn tăng.

Vương quốc ứng dụng doanh nghiệp: Microsoft (MSFT)

Azure của Microsoft chiếm khoảng 22% thị phần toàn cầu, đứng thứ hai, nổi bật trong lĩnh vực ứng dụng doanh nghiệp. Các bộ phần như Microsoft 365, Dynamics 365 được tích hợp sâu rộng với khách hàng doanh nghiệp toàn cầu, trong đó có Walmart, Delta Airlines, Taikang Insurance.

Về kỹ thuật, biểu đồ tuần của Microsoft cho thấy các đường trung bình động xếp theo chiều hướng lên, MACD đã vàng giao cắt và duy trì lâu, thể hiện xu hướng tăng mạnh. Gần đây, giá cổ phiếu giữ trên mức 360 USD hỗ trợ, không loại trừ khả năng tiếp tục tăng.

Tiên phong AI và phân tích dữ liệu: Google (GOOG)

Alphabet Cloud Platform (GCP) của Google chiếm khoảng 11% thị phần toàn cầu, xếp thứ ba. GCP dẫn đầu trong lĩnh vực trí tuệ nhân tạo và học máy, các sản phẩm cốt lõi như TensorFlow, BigQuery được IBM, SAP, Adobe sử dụng rộng rãi, có lợi thế công nghệ rõ ràng.

Về giá cổ phiếu, Google hiện đang tích lũy trên vùng giá cao, dự kiến trong ngắn hạn sẽ dao động trong khoảng 120-140 USD, nhà đầu tư có thể thực hiện giao dịch trong vùng.

Đầu tàu đám mây Trung Quốc: Alibaba (BABA/9988.HK)

Alibaba Cloud của Alibaba chiếm khoảng 20% thị phần tại Trung Quốc, khoảng 4% toàn cầu, là nhà cung cấp dịch vụ điện toán đám mây lớn nhất Trung Quốc. Khi doanh nghiệp Trung Quốc đẩy mạnh số hóa, tiềm năng tăng trưởng không nhỏ.

Tuy nhiên, cần chú ý, biểu đồ kỹ thuật của Alibaba gần đây yếu, MACD chết cắt tuần xuất hiện, áp lực giảm ngắn hạn lớn. Nhà đầu tư nên chờ các chỉ số kỹ thuật chuyển tích cực, giá vượt lại trên 120 USD mới xem xét mở vị thế.

Chuyển đổi của nhà cung cấp dịch vụ CNTT lâu năm: IBM (IBM)

IBM cung cấp giải pháp CNTT tích hợp và dịch vụ đám mây, IBM Cloud xếp thứ năm toàn cầu, chiếm khoảng 3% thị phần.

Điểm sáng kỹ thuật là IBM đã vượt thành công mức kháng cự 150 USD, biểu đồ tuần MACD vàng giao cắt, xác nhận xu hướng tăng trung hạn. Điều này có thể báo hiệu chu kỳ tăng mới của ông lớn CNTT lâu năm này.

Ngôi sao lĩnh vực CRM: Salesforce (CRM)

Salesforce nổi bật với quản lý quan hệ khách hàng và tự động hóa marketing, Service Cloud và Marketing Cloud là dịch vụ đám mây thứ sáu toàn cầu, chiếm khoảng 2% thị phần. Công ty đang tăng cường năng lực phân tích dữ liệu lớn, tiềm năng tăng trưởng trong tương lai rất lớn.

Về kỹ thuật, biểu đồ tuần MACD vàng cắt, sau hai quý tích lũy, đợt tăng gần đây vượt qua kháng cự 240 USD, dự kiến trong 6 tháng tới sẽ thử thách mốc 300 USD.

Kết quả đầu tư cổ phiếu khái niệm điện toán đám mây

Dữ liệu không nói dối. Quỹ ETF điện toán đám mây First Trust (SKYY) nắm giữ 65 cổ phiếu liên quan, tính đến 5/12/2023, từ khi thành lập tháng 7/2011, tăng trưởng cộng dồn đạt 342.9%, vượt xa chỉ số S&P 500 cùng kỳ là 253.4%; riêng từ đầu năm đến thời điểm này, hai chỉ số lần lượt là 45.1% và 19.4%. Điều này chứng minh rõ lợi thế vượt trội của cổ phiếu khái niệm đám mây.

Làm thế nào tham gia đầu tư cổ phiếu khái niệm điện toán đám mây

Nhà đầu tư có thể tham gia qua nhiều kênh:

Mua trực tiếp cổ phiếu: Rủi ro cao, kiểm soát tốt, phù hợp nhà đầu tư có khả năng chọn cổ phiếu.

Quỹ đầu tư cổ phiếu: Quản lý bởi các nhà quản lý quỹ chọn lọc, phân tán rủi ro, cân bằng lợi nhuận, nhưng chi phí giao dịch cao hơn.

ETF: Theo dõi chỉ số thụ động, chi phí thấp, dễ giao dịch, nhưng có rủi ro quỹ lệch giá.

Hợp đồng chênh lệch (CFD): Giao dịch đòn bẩy, cho phép tham gia biến động thị trường với số vốn nhỏ. CFD có chi phí thấp, hỗ trợ đòn bẩy và giao dịch 24h, nhưng đòn bẩy cao đi kèm rủi ro lớn, nhà đầu tư mới cần cẩn trọng.

Bảng tổng hợp cổ phiếu khái niệm điện toán đám mây

Các cổ phiếu liên quan đến điện toán đám mây tại thị trường Đài Loan cũng đáng chú ý, gồm仁寶（2324）、台達電（2308）、研華（2395）và các công ty đóng vai trò quan trọng trong chuỗi cung ứng hoặc hệ sinh thái.

Lời khuyên đầu tư cuối cùng

Ngành điện toán đám mây vẫn đang trong giai đoạn tăng trưởng nhanh, trong 10 năm tới sẽ tiếp tục hưởng lợi từ làn sóng số hóa doanh nghiệp. Cổ phiếu khái niệm điện toán đám mây có nền tảng vững chắc, kỹ thuật tích cực, định giá hợp lý và nhiều lợi thế khác.

Trước khi đầu tư, cần nghiên cứu kỹ lưỡng, chú ý đến biến động cạnh tranh thị trường, xu hướng công nghệ và hiệu quả từng công ty. Khuyến nghị bắt đầu từ các ông lớn như AWS, Azure, GCP, rồi điều chỉnh theo khả năng chịu đựng rủi ro, lựa chọn công cụ phù hợp. Dù là nắm giữ dài hạn, phân bổ quỹ hay giao dịch ngắn hạn, ngành điện toán đám mây xứng đáng có vị trí trong danh mục đầu tư của bạn.