Nắm vững thị trường tài chính lớn nhất thế giới: Hướng dẫn đầy đủ về giao dịch ngoại hối

Thị trường ngoại hối thực sự lớn đến mức nào?

Ngoại hối là gì? Nói đơn giản, ngoại hối là quá trình đổi tiền tệ này sang tiền tệ khác. Nhưng khi quá trình này diễn ra trong thị trường tài chính, nó sinh ra một lĩnh vực đầu tư khổng lồ — giao dịch ngoại hối.

Hãy tưởng tượng, mỗi ngày có 6.6 nghìn tỷ USD lưu chuyển trên toàn cầu, bạn sẽ hiểu tại sao thị trường ngoại hối được gọi là thị trường tài chính lớn nhất thế giới. Để so sánh, khối lượng giao dịch trung bình hàng ngày của Sở Giao dịch Chứng khoán New York (sàn chứng khoán lớn nhất thế giới) chỉ là 22.4 tỷ USD. Điều này có nghĩa là khối lượng giao dịch hàng ngày của thị trường ngoại hối gấp hơn 290 lần so với thị trường chứng khoán.

Dù tổng số liệu lớn, nhưng quy mô hoạt động của nhà đầu tư cá nhân lại tương đối nhỏ — ước tính chỉ chiếm khoảng 3-5%, khoảng 200 đến 3000 tỷ USD. Tuy nhiên, điều này vẫn cho thấy các nhà đầu tư thông thường có đủ cơ hội tham gia vào thị trường này.

Tại sao giao dịch ngoại hối đáng chú ý?

Giao dịch ngoại hối có những lợi thế mà các thị trường tài chính khác khó sánh bằng:

Thời gian linh hoạt vô song

Thị trường ngoại hối mở cửa 24 giờ mỗi ngày từ thứ Hai đến thứ Sáu. Giao dịch bắt đầu từ New Zealand, lần lượt qua Sydney, Singapore, Hong Kong, Tokyo, Frankfurt, London, cuối cùng đến New York. Khác với thị trường chứng khoán bị giới hạn bởi giờ giao dịch cố định, nhà giao dịch ngoại hối có thể linh hoạt tham gia theo lịch trình của riêng mình.

Chi phí rõ ràng và ưu việt

Giao dịch ngoại hối thường không mất phí hoa hồng. Các nhà môi giới chủ yếu kiếm lợi từ chênh lệch giá mua và bán, chênh lệch này trong điều kiện bình thường thấp hơn 0.1%, thậm chí trong các giao dịch lớn có thể thấp tới 0.07%. Trong khi đó, chi phí giao dịch chứng khoán cao hơn nhiều.

Quy mô giao dịch linh hoạt

Khác với hợp đồng tiêu chuẩn của thị trường hợp đồng tương lai (ví dụ, bạc hợp đồng 5000 ounce), nhà giao dịch ngoại hối có thể giao dịch các vị thế nhỏ chỉ 1000 đơn vị tiền tệ. Tính linh hoạt này giúp giảm đáng kể rào cản gia nhập.

Thanh khoản cao nhất

Nhờ khối lượng giao dịch khổng lồ, thị trường ngoại hối có tính thanh khoản vượt trội so với các thị trường khác. Trong điều kiện bình thường, nhà giao dịch có thể mua bán ngay lập tức, giá cả rõ ràng và thực thi nhanh chóng.

Công cụ đòn bẩy

Các nhà môi giới ngoại hối thường cung cấp đòn bẩy 50:1. Điều này có nghĩa là chỉ cần ký quỹ 50 USD là có thể kiểm soát vị thế trị giá 2500 USD. Đòn bẩy giúp tăng khả năng sinh lời, nhưng cũng làm tăng rủi ro — đây là con dao hai lưỡi mà nhà giao dịch cần hiểu rõ.

Các khái niệm cốt lõi trong giao dịch ngoại hối

Tỷ giá hối đoái là gì?

Tỷ giá hối đoái là giá trị tương đối giữa hai loại tiền tệ. Ví dụ, tỷ giá USD/NTD là 0.034, nghĩa là 1 USD đổi lấy 0.034 TWD. Trong đời sống hàng ngày, khi bạn đổi tiền tại sân bay, thực chất bạn đang tham gia vào hoạt động ngoại hối.

Hệ thống mã tiền tệ

Tất cả các loại tiền tệ quốc tế đều tuân theo tiêu chuẩn ISO 4271 (được Tổ chức Tiêu chuẩn hóa Quốc tế thiết lập từ năm 1973), sử dụng mã gồm ba chữ cái. Hai chữ cái đầu đại diện cho quốc gia, chữ cái thứ ba đại diện cho đồng tiền. Ví dụ, USD (đô la Mỹ), EUR (euro), JPY (yên Nhật).

Các cặp tiền tệ chính

Trong thị trường ngoại hối, bảy cặp tiền tệ chính có khối lượng giao dịch lớn nhất bao gồm các nền kinh tế phát triển nhất thế giới: USD, EUR, CAD, GBP, CHF, AUD, JPY, NZD. Đối với người mới bắt đầu, tập trung vào các cặp tiền chính này sẽ dễ làm quen hơn.

Ngoại hối vs Chứng khoán: ai có lợi thế hơn?

Hạn chế của thị trường chứng khoán

Sở Giao dịch Chứng khoán New York có khoảng 2800 cổ phiếu, Nasdaq có 3300 công ty niêm yết. Dù có vẻ nhiều lựa chọn, nhưng thực tế nhà giao dịch cần dành thời gian nghiên cứu từng công ty. Ngược lại, thị trường ngoại hối chỉ cần theo dõi bảy cặp tiền chính để nắm bắt cơ hội cốt lõi.

Giao dịch chứng khoán bị giới hạn bởi giờ hoạt động của sàn (giờ Mỹ, 9:30-16:00 ET), còn thị trường ngoại hối hoạt động 24/5.

Thanh khoản và quản lý rủi ro

Khối lượng giao dịch hàng ngày của thị trường ngoại hối là 6.6 nghìn tỷ USD, trong khi thị trường chứng khoán thấp hơn nhiều. Thanh khoản cao giúp dễ dàng vào ra vị thế hơn.

Trong quản lý rủi ro, nền tảng ngoại hối tự động đóng vị thế khi lỗ đạt đến mức ký quỹ yêu cầu, giúp bảo vệ nhà giao dịch khỏi bị cháy tài khoản. Trong hợp đồng tương lai, có thể cho phép lỗ vượt quá số dư tài khoản.

Ảnh hưởng của nhà phân tích

Giá cổ phiếu dễ bị ảnh hưởng bởi dự đoán của các nhà phân tích — một báo cáo tài chính thất vọng có thể gây biến động mạnh. Ngược lại, giao dịch ngoại hối ít bị ảnh hưởng bởi dự đoán này. Tỷ giá tiền tệ là hoạt động cần thiết của các ngân hàng toàn cầu và doanh nghiệp đa quốc gia, biến động chủ yếu do các yếu tố vĩ mô kinh tế, ít bị ảnh hưởng bởi ý kiến nhà phân tích.

Cơ hội bán khống

Thị trường ngoại hối không có hạn chế đặc biệt nào đối với việc bán khống. Dù dự đoán tăng hay giảm, cơ hội giao dịch luôn tồn tại.

Ngoại hối vs Hợp đồng tương lai: quy mô và độ ổn định

Khối lượng giao dịch hàng ngày của hợp đồng tương lai chỉ khoảng 300 tỷ USD, chiếm chưa đến 0.5% của thị trường ngoại hối. Khoảng cách về thanh khoản này ảnh hưởng trực tiếp đến độ ổn định giá và tốc độ thực thi.

Thị trường hợp đồng tương lai có giao dịch qua đêm, nhưng thanh khoản thấp hơn nhiều so với thị trường ngoại hối giao ngay. Điều này có thể dẫn đến biến động giá lớn hơn và trễ trong thực thi lệnh.

Trong kiểm soát rủi ro, cơ chế tự động đóng vị thế của thị trường ngoại hối chặt chẽ hơn, còn hợp đồng tương lai có thể đối mặt với trách nhiệm thua lỗ quá mức tài khoản.

Ai đang thúc đẩy thị trường ngoại hối?

Ngoài các hoạt động thực thể như thương mại quốc tế, du lịch, phần lớn hoạt động ngoại hối bắt nguồn từ các hoạt động đầu cơ. Nhà giao dịch dựa trên phân tích dữ liệu kinh tế, chính sách của ngân hàng trung ương, quan hệ quốc tế để dự đoán đồng tiền của quốc gia đó sẽ tăng hay giảm, từ đó kiếm lợi từ biến động tỷ giá.

Ví dụ, khi xu hướng giảm rõ ràng của đồng yên được xác lập, nhiều nhà giao dịch sẽ vay đồng yên mua đô la Mỹ, đặt cược đồng yên yếu đi.

Ưu điểm tối thượng của giao dịch ngoại hối

Ngoại hối là thị trường đầu tư tài chính lớn nhất toàn cầu, có độ minh bạch vô song. So với các thị trường khác, chi phí giao dịch ngoại hối thấp, thời gian linh hoạt, thanh khoản dồi dào, rủi ro có thể kiểm soát. Những đặc điểm này khiến ngoại hối trở thành cánh cửa lý tưởng để các nhà đầu tư toàn cầu bắt đầu hành trình giao dịch tài chính. Dù bạn muốn đa dạng hóa danh mục đầu tư hay tìm kiếm cơ hội ngắn hạn, thị trường ngoại hối đều mang lại nhiều cơ hội.