Bu makale Chainlink staking ve CCIP işlevlerini tanıtıyor, bu iki önemli değişiklik geleneksel varlıkların tokenizasyonunu nasıl etkileyecek? SmartCon Hong Kong'da Ryan Lovell'in bu makalesinde önemli trendler hakkında daha fazla bilgi edinin. (Özet: Web3'ü paraşütle atlamak için 100 trilyon doları yönlendirmek, Chainlink'in TradFi yolunu düzenleme konusundaki büyük hırsını anlamak için bir makale) (Arka plan eki: 867 trilyon magnezyum geleneksel kurum tokenizasyonu iş fırsatıyla tanışın!) Chainlink Hong Kong "SmartCon" TradFi İlk Savaşını Başlattı Merkeziyetsizlik Oracles Chainlink, Sermaye Piyasası'nın tokenizasyonu kavram kanıtlama aşamasından üretim aşamasına taşımak için ihtiyaç duyduğu temel altyapıdır. Chainlink'in Sermaye Piyasası'nı desteklemedeki rolü, üç temel tokenizasyon kullanım durumu için gereklidir: Herhangi bir Blok zincirinde (kamu veya özel) tokenize edilmiş varlıklara izin vererek tokenize edilmiş varlıkların İkincil Piyasa'ya ulaşması. Tek zincirli veya Çapraz Zincir Etkileşimi atomik işlemleri gerçekleştirerek teslimat ve ödeme (DvP) iş akışlarını kolaylaştırın ve Blok zincirleri arasında varlıkların geri alınamaz değişimini sağlayın. Geleneksel altyapı ile Blok zinciri arasındaki iletişimi destekleyerek, zincir içi ve zincir dışı sistemler senkronize edilir. Ardından, Sermaye Piyasası'ndaki tokenizasyonun mevcut durumunu inceleyeceğiz ve Chainlink'i tanıtacağız, ardından Finansal Kurum'un tokenizasyonun tüm potansiyelini ortaya çıkarmak için Chainlink'ten nasıl yararlandığına dair gerçek dünyadan örneklere bakacağız. Tokenizasyonun mevcut durumu 2017 yılından bu yana Sermaye Piyasası'nda tokenizasyon çalışmaları çoğunlukla hala kavram ispatı aşamasındadır. Bazı kurumlar tahvil gibi geleneksel varlıkların tokenizasyonunu duyurmuş olsa da, bu deneyler varlığın ilk üretimine odaklanmıştır. Örneğin, varlığın Üretim tarafı olan bir yatırım bankası, bir tahvil bonosu tokenize edebilir, satın alabilir ve notu hızlı bir şekilde olgunlaştırabilir. Diğer başarılı kullanım durumları, özellikle Broadridge'in DLR ve HQLAx'ı gibi bankacılık ve finansal işlemlerle ilgili olanlar, uygulamaya özeldir ve tek bir merkezi varlık tarafından yönetilir. Her iki örnek de ortak bir sorunu vurgulamaktadır: ekosistemler ve uygulamalar arasında kesintisiz bağlantı eksikliğinden kaynaklanan sürtüşme. Özellikle, varlık yöneticilerinin ve varlık sahiplerinin, yeterli Likidite yaratmak için kritik olmalarına rağmen, aktif katılım açısından nispeten eksik olduklarını belirtmekte fayda var. Katılımları, İkincil Piyasa'nın oluşumunu kolaylaştırmak için gerekli bağlantıların kurulması için kurumsal düzeyde güçlü bir altyapı gerektirmektedir. Bu birlikte çalışabilirlik altyapısı, önemli bir kesinti olmadan mevcut dahili sistemlere sorunsuz bir şekilde entegre olmalıdır. Sonuç olarak, her ek bağlantı, Blok zincirine dayalı finansal ürünlerin genel faydasını artıracaktır. Chainlink: Mevcut Altyapının Blok Chain Ağına Bağlanması Chainlink, Finansal Kurum'un Blok zinciri (on-chain) ile mevcut altyapı (off-chain) arasında gerekli bağlantıları kurmasını sağlayan kurumsal düzeyde bir altyapıdır. Mevcut teknoloji yığınınız "Blok zinciri işlemleri" gerektiriyorsa, genel ve özel Blok zincirlerine bağlanmak için onu Chainlink ile entegre etmeniz yeterlidir. Chainlink, Blok zinciri arasında veri ve token transferini kolaylaştıran, Blok zinciri ile harici sistemler arasında iki yönlü iletişimi gerçekleştiren ve gizlilik, otomasyon ve diğer bilgi işlem hizmetleri için kullanılan bir tuzak hizmeti sunar. Sermaye Piyasası'nda tokenizasyon ile özellikle ilgili olan üç Chainlink hizmeti şunları içerir: Çapraz Zincir Etkileşimi Birlikte Çalışabilir Protokol (CCIP) – Bu, bir soyutlama katmanı olarak bir Blok zinciri birlikte çalışabilir protokolüdür ve Çapraz Zincir Etkileşimi mesajlaşma protokolüdür, Mevcut altyapının herhangi bir kamu veya özel Blok zinciri ile iletişim kurmasını sağlayın ve Akıllı Sözleşme'ye rastgele veri göndermesi ve Blok zincirleri arasında token aktarması talimatını verin. Rezerv Kanıtı - Çapraz Zincir Etkileşimi'ni veya tokenize edilmiş varlıkları destekleyen zincir dışı rezervleri doğrulayan veya onaylayan, tüketiciler, varlık üretim tarafları ve Akıllı Sözleşme tabanlı uygulamalar için şeffaf bir zincir üstü denetim izi sağlayan Merkeziyetsizlik ağı. Fonksiyonlar - Kurumlar, zincir dışı olayları veya verileri zincir içi işlemlerle senkronize ederek herhangi bir Blokon-chain'in herhangi bir varlığına hizmet verebilir. VarlıklarYerleşim direktifleri, kurumsal işlemler, vekaleten oylar, ESG verileri, temettüler ve Faiz, net varlık değeri gibi herhangi bir zincir dışı olay veya veri senkronize edilebilir. Chainlink, Sermaye PiyasasıTokenization'ın tüm işlevlerini nasıl ortaya çıkarır? Chainlink, Blok zinciri uygulaması için 8 trilyon doların üzerinde işlem değerine başarıyla ulaştı. Chainlink ağları için üstün güvenlik standardı, birinci sınıf bir araştırma ekibi tarafından öncülük edilmekte ve Deutsche Telekom MMS, LexisNexis ve Swisscom gibi önde gelen şirketler tarafından işletilen bağımsız, Sybil saldırısına dayanıklı Düğüm of Merkeziyetsizlik Oracles Network (DONs) tarafından uygulanmaktadır. Chainlink, endüstrinin en değişken ve öngörülemeyen durumlarında bile yıllar boyunca yüksek kullanılabilirlik ve kurcalamaya karşı korumalı güvenlik sağlayarak Derinlik'in geliştirmeye yönelik savunmacı yaklaşımını benimsemiştir. Chainlink tarafından uygulanan tokenizasyon için gerçek dünya kullanım örnekleri Aşağıdaki bölümler üç kullanım durumuna ayrılmıştır: İkincil Piyasa, DvP ve zincir içi/zincir dışı senkronizasyon. İkincil Piyasa İkincil Piyasa, Sermaye Piyasası'nın verimli çalışması için gereklidir. Yatırımcılara daha önce üretimin finansal araçlarını alıp satmaları için bir platform sağlayarak Likidite ve fiyat keşfini kolaylaştırırlar. Şu anda, finansal piyasalar, menkul kıymet varlıklarının kayıtlarını tutmak için merkezi menkul kıymet depolarını (CSD'ler) ve saklama bankalarını kullanmaktadır. Bu menkul kıymetler, çeşitli ön, orta ve arka ofis sistemlerinden gelen talimatlardan oluşan bir tuzak mesaj standardı aracılığıyla bir saklama bankasından diğerine serbestçe aktarılabilir. Birbirine bağlı bu altyapı, yalnızca İkincil Piyasa'nın işleyişini desteklemekle kalmaz, aynı zamanda küresel finansal sistemin genel istikrarına ve dayanıklılığına da katkıda bulunur. Chainlink, tokenize edilmiş varlıklar için İkincil Piyasa'yı üç farklı şekilde uygular: 1. Alıcıları ve satıcıları farklı Blok Chain platformlarında birbirine bağlayın Tahvillerin ve Likidite dışı varlıkların çoğu, heterojen yapıları nedeniyle tezgah üstü piyasada işlem görür. Tahvillerin ve Likidite dışı varlıkların tokenizasyonunun üretime ulaşması için, aynı Likidite platformlarının (MarketAxess ve TradeWeb gibi) bu tokenleri piyasa yapıcıların stoklarından listeleyebilmesi veya fiyat belirlemelerine izin verebilmesi gerekir. Piyasa yapıcıların fiyat belirlemesinin bir bileşeni Likidite riskine dayanmaktadır - işlem gününün sonunda defterleri temizlemek için envanteri ne kadar hızlı satabilirler? Likidite'yi en üst düzeye çıkarmak ve geleneksel üretim varlıklarıyla eşleşen veya bunları iyileştiren cazip fiyat farkları elde etmek için, tokenize edilmiş varlıklar, varlık yöneticilerinin ve sahiplerinin kullanmak istediği herhangi bir Blokon-chain Yerleşim'i kullanabilmelidir. Chainlink'in Rolü: Chainlink CCIP, Finansal Kurum'a herhangi bir kamu veya özel Blok zinciri ile iletişim kurmak için tek bir entegre ağ geçidi sağlar. Chainlink CCIP, tokenize edilmiş varlıkların herhangi bir Blokon zincirinde kullanılabilir olmasını sağlayarak bunları tek zincirli varlıklardan herhangi bir zincirli varlıklara dönüştürür. Chainlink CCIP, atomik işlemler yoluyla güvenli Çapraz Zincir Etkileşimi DvP Yerleşim'i teşvik eder. Chainlink, Sermaye PiyasasıTokenization'ın tüm işlevlerini nasıl ortaya çıkarır? Chainlink CCIP'yi kullanan örnek iş akışı: Varlık yöneticisi A'nın şu anda halka açık zincir 1'de bulunan ve bir fon tarafından yönetilen BondToken'ı satması gerekiyor...
The content is for reference only, not a solicitation or offer. No investment, tax, or legal advice provided. See Disclaimer for more risks disclosure.
Chainlink nasıl CCIP ve Stake aracılığıyla sermaye piyasasını tokenleştirme yeteneklerini serbest bırakıyor?
Bu makale Chainlink staking ve CCIP işlevlerini tanıtıyor, bu iki önemli değişiklik geleneksel varlıkların tokenizasyonunu nasıl etkileyecek? SmartCon Hong Kong'da Ryan Lovell'in bu makalesinde önemli trendler hakkında daha fazla bilgi edinin. (Özet: Web3'ü paraşütle atlamak için 100 trilyon doları yönlendirmek, Chainlink'in TradFi yolunu düzenleme konusundaki büyük hırsını anlamak için bir makale) (Arka plan eki: 867 trilyon magnezyum geleneksel kurum tokenizasyonu iş fırsatıyla tanışın!) Chainlink Hong Kong "SmartCon" TradFi İlk Savaşını Başlattı Merkeziyetsizlik Oracles Chainlink, Sermaye Piyasası'nın tokenizasyonu kavram kanıtlama aşamasından üretim aşamasına taşımak için ihtiyaç duyduğu temel altyapıdır. Chainlink'in Sermaye Piyasası'nı desteklemedeki rolü, üç temel tokenizasyon kullanım durumu için gereklidir: Herhangi bir Blok zincirinde (kamu veya özel) tokenize edilmiş varlıklara izin vererek tokenize edilmiş varlıkların İkincil Piyasa'ya ulaşması. Tek zincirli veya Çapraz Zincir Etkileşimi atomik işlemleri gerçekleştirerek teslimat ve ödeme (DvP) iş akışlarını kolaylaştırın ve Blok zincirleri arasında varlıkların geri alınamaz değişimini sağlayın. Geleneksel altyapı ile Blok zinciri arasındaki iletişimi destekleyerek, zincir içi ve zincir dışı sistemler senkronize edilir. Ardından, Sermaye Piyasası'ndaki tokenizasyonun mevcut durumunu inceleyeceğiz ve Chainlink'i tanıtacağız, ardından Finansal Kurum'un tokenizasyonun tüm potansiyelini ortaya çıkarmak için Chainlink'ten nasıl yararlandığına dair gerçek dünyadan örneklere bakacağız. Tokenizasyonun mevcut durumu 2017 yılından bu yana Sermaye Piyasası'nda tokenizasyon çalışmaları çoğunlukla hala kavram ispatı aşamasındadır. Bazı kurumlar tahvil gibi geleneksel varlıkların tokenizasyonunu duyurmuş olsa da, bu deneyler varlığın ilk üretimine odaklanmıştır. Örneğin, varlığın Üretim tarafı olan bir yatırım bankası, bir tahvil bonosu tokenize edebilir, satın alabilir ve notu hızlı bir şekilde olgunlaştırabilir. Diğer başarılı kullanım durumları, özellikle Broadridge'in DLR ve HQLAx'ı gibi bankacılık ve finansal işlemlerle ilgili olanlar, uygulamaya özeldir ve tek bir merkezi varlık tarafından yönetilir. Her iki örnek de ortak bir sorunu vurgulamaktadır: ekosistemler ve uygulamalar arasında kesintisiz bağlantı eksikliğinden kaynaklanan sürtüşme. Özellikle, varlık yöneticilerinin ve varlık sahiplerinin, yeterli Likidite yaratmak için kritik olmalarına rağmen, aktif katılım açısından nispeten eksik olduklarını belirtmekte fayda var. Katılımları, İkincil Piyasa'nın oluşumunu kolaylaştırmak için gerekli bağlantıların kurulması için kurumsal düzeyde güçlü bir altyapı gerektirmektedir. Bu birlikte çalışabilirlik altyapısı, önemli bir kesinti olmadan mevcut dahili sistemlere sorunsuz bir şekilde entegre olmalıdır. Sonuç olarak, her ek bağlantı, Blok zincirine dayalı finansal ürünlerin genel faydasını artıracaktır. Chainlink: Mevcut Altyapının Blok Chain Ağına Bağlanması Chainlink, Finansal Kurum'un Blok zinciri (on-chain) ile mevcut altyapı (off-chain) arasında gerekli bağlantıları kurmasını sağlayan kurumsal düzeyde bir altyapıdır. Mevcut teknoloji yığınınız "Blok zinciri işlemleri" gerektiriyorsa, genel ve özel Blok zincirlerine bağlanmak için onu Chainlink ile entegre etmeniz yeterlidir. Chainlink, Blok zinciri arasında veri ve token transferini kolaylaştıran, Blok zinciri ile harici sistemler arasında iki yönlü iletişimi gerçekleştiren ve gizlilik, otomasyon ve diğer bilgi işlem hizmetleri için kullanılan bir tuzak hizmeti sunar. Sermaye Piyasası'nda tokenizasyon ile özellikle ilgili olan üç Chainlink hizmeti şunları içerir: Çapraz Zincir Etkileşimi Birlikte Çalışabilir Protokol (CCIP) – Bu, bir soyutlama katmanı olarak bir Blok zinciri birlikte çalışabilir protokolüdür ve Çapraz Zincir Etkileşimi mesajlaşma protokolüdür, Mevcut altyapının herhangi bir kamu veya özel Blok zinciri ile iletişim kurmasını sağlayın ve Akıllı Sözleşme'ye rastgele veri göndermesi ve Blok zincirleri arasında token aktarması talimatını verin. Rezerv Kanıtı - Çapraz Zincir Etkileşimi'ni veya tokenize edilmiş varlıkları destekleyen zincir dışı rezervleri doğrulayan veya onaylayan, tüketiciler, varlık üretim tarafları ve Akıllı Sözleşme tabanlı uygulamalar için şeffaf bir zincir üstü denetim izi sağlayan Merkeziyetsizlik ağı. Fonksiyonlar - Kurumlar, zincir dışı olayları veya verileri zincir içi işlemlerle senkronize ederek herhangi bir Blokon-chain'in herhangi bir varlığına hizmet verebilir. VarlıklarYerleşim direktifleri, kurumsal işlemler, vekaleten oylar, ESG verileri, temettüler ve Faiz, net varlık değeri gibi herhangi bir zincir dışı olay veya veri senkronize edilebilir. Chainlink, Sermaye PiyasasıTokenization'ın tüm işlevlerini nasıl ortaya çıkarır? Chainlink, Blok zinciri uygulaması için 8 trilyon doların üzerinde işlem değerine başarıyla ulaştı. Chainlink ağları için üstün güvenlik standardı, birinci sınıf bir araştırma ekibi tarafından öncülük edilmekte ve Deutsche Telekom MMS, LexisNexis ve Swisscom gibi önde gelen şirketler tarafından işletilen bağımsız, Sybil saldırısına dayanıklı Düğüm of Merkeziyetsizlik Oracles Network (DONs) tarafından uygulanmaktadır. Chainlink, endüstrinin en değişken ve öngörülemeyen durumlarında bile yıllar boyunca yüksek kullanılabilirlik ve kurcalamaya karşı korumalı güvenlik sağlayarak Derinlik'in geliştirmeye yönelik savunmacı yaklaşımını benimsemiştir. Chainlink tarafından uygulanan tokenizasyon için gerçek dünya kullanım örnekleri Aşağıdaki bölümler üç kullanım durumuna ayrılmıştır: İkincil Piyasa, DvP ve zincir içi/zincir dışı senkronizasyon. İkincil Piyasa İkincil Piyasa, Sermaye Piyasası'nın verimli çalışması için gereklidir. Yatırımcılara daha önce üretimin finansal araçlarını alıp satmaları için bir platform sağlayarak Likidite ve fiyat keşfini kolaylaştırırlar. Şu anda, finansal piyasalar, menkul kıymet varlıklarının kayıtlarını tutmak için merkezi menkul kıymet depolarını (CSD'ler) ve saklama bankalarını kullanmaktadır. Bu menkul kıymetler, çeşitli ön, orta ve arka ofis sistemlerinden gelen talimatlardan oluşan bir tuzak mesaj standardı aracılığıyla bir saklama bankasından diğerine serbestçe aktarılabilir. Birbirine bağlı bu altyapı, yalnızca İkincil Piyasa'nın işleyişini desteklemekle kalmaz, aynı zamanda küresel finansal sistemin genel istikrarına ve dayanıklılığına da katkıda bulunur. Chainlink, tokenize edilmiş varlıklar için İkincil Piyasa'yı üç farklı şekilde uygular: 1. Alıcıları ve satıcıları farklı Blok Chain platformlarında birbirine bağlayın Tahvillerin ve Likidite dışı varlıkların çoğu, heterojen yapıları nedeniyle tezgah üstü piyasada işlem görür. Tahvillerin ve Likidite dışı varlıkların tokenizasyonunun üretime ulaşması için, aynı Likidite platformlarının (MarketAxess ve TradeWeb gibi) bu tokenleri piyasa yapıcıların stoklarından listeleyebilmesi veya fiyat belirlemelerine izin verebilmesi gerekir. Piyasa yapıcıların fiyat belirlemesinin bir bileşeni Likidite riskine dayanmaktadır - işlem gününün sonunda defterleri temizlemek için envanteri ne kadar hızlı satabilirler? Likidite'yi en üst düzeye çıkarmak ve geleneksel üretim varlıklarıyla eşleşen veya bunları iyileştiren cazip fiyat farkları elde etmek için, tokenize edilmiş varlıklar, varlık yöneticilerinin ve sahiplerinin kullanmak istediği herhangi bir Blokon-chain Yerleşim'i kullanabilmelidir. Chainlink'in Rolü: Chainlink CCIP, Finansal Kurum'a herhangi bir kamu veya özel Blok zinciri ile iletişim kurmak için tek bir entegre ağ geçidi sağlar. Chainlink CCIP, tokenize edilmiş varlıkların herhangi bir Blokon zincirinde kullanılabilir olmasını sağlayarak bunları tek zincirli varlıklardan herhangi bir zincirli varlıklara dönüştürür. Chainlink CCIP, atomik işlemler yoluyla güvenli Çapraz Zincir Etkileşimi DvP Yerleşim'i teşvik eder. Chainlink, Sermaye PiyasasıTokenization'ın tüm işlevlerini nasıl ortaya çıkarır? Chainlink CCIP'yi kullanan örnek iş akışı: Varlık yöneticisi A'nın şu anda halka açık zincir 1'de bulunan ve bir fon tarafından yönetilen BondToken'ı satması gerekiyor...