По состоянию на 17 мая сумма TVL составила 22,91 млн долларов США, что на 339,8% больше, чем в день запуска.
Автор: SharkTeam
1 мая 2023 года Blur, торговая платформа NFT, официально объявила о запуске Blur Lending (сокращенно Blend). Blend — это протокол однорангового бессрочного кредитования, который поддерживает произвольное обеспечение, включая NFT. С первой недели запуска общий объем кредита (67 180 783) увеличился на 270,54% по сравнению с предыдущей неделей (18 130 120), в 2,93 раза по сравнению с общей суммой (17 077 531).
1. Комбинированный фундаментальный анализ
Blend был создан в сотрудничестве между Дэном Робинсоном, одним из изобретателей Uniswap V3, и Transmissions11, исследователем Paradigm и одним из основных участников Seaport. Основными особенностями Blend являются следующие четыре пункта:
(1) Механизм «точка-точка». Blend работает по одноранговой модели, в которой каждый кредит сопоставляется индивидуально.
(2) Нет оракула. Использование сложной автономной системы котировок не зависит от самого оракула, а сам протокол обладает большей самосогласованностью и безопасностью.
(3) Нет срока годности. По умолчанию кредиты Blend имеют фиксированную процентную ставку и не имеют срока действия. Заемщики могут погасить кредит в любое время, что является самым большим улучшением по сравнению с традиционной одноранговой моделью.
(4) Может быть ликвидировано. Если аукцион не удался, заемщик ликвидируется, а залог переходит к кредитору.
Blend представляет следующие два механизма:
(1) Срочная ссуда (ограниченная ссуда)
Кредиторы подписывают офлайн-предложение о предоставлении взаймы основной суммы ETH с определенной процентной ставкой и сроком погашения для использования в любой указанной серии NFT. Они делают его общедоступным (например, публикуя его в репозитории котировок вне сети). Заемщики могут просмотреть библиотеку котировок вне сети, чтобы выбрать подходящую котировку, а затем заемщик создает транзакцию в сети, выполняет предложение кредитора, помещает свой NFT в хранилище залогового удержания и передает основную сумму от перевода от кредитора к себе. . До наступления срока погашения заемщик может отозвать залог, погасив долг кредитору (погашение = сумма кредита + проценты). По истечении срока, если кредит не погашен, залог ликвидируется и становится собственностью кредитора. Следует отметить, что если значение NFT уже ниже суммы погашения, заемщик может отказаться от погашения кредита.
(2) Аукцион рефинансирования
Вместо того, чтобы просто предоставлять залог кредиторам, Blend использует процесс конкурентного аукциона, называемый голландским аукционом, с процентной ставкой для продления кредита. Голландский аукцион, также известный как «аукцион снижения», представляет собой особую форму аукциона.Обычно продавец запрашивает цену от высокой к низкой до тех пор, пока покупатель не примет ставку и сделка не будет завершена.
Объединяя приведенный выше рисунок, мы видим, что если заемщик не погасит долг по срочному кредиту, аукцион рефинансирования начнется с процентной ставки 0%, и процентная ставка будет продолжать неуклонно расти. В процессе аукциона новый кредитор может взять ссуду, отправив предложение онлайн после определения подходящей процентной ставки, и новый кредитор должен выплатить старому кредитору полное погашение. Новая ставка – это ставка, определенная аукционом. Следует отметить, что кредитор может инициировать рефинансирование в любое время, что не является дружественным по отношению к заемщику.
2. Анализ данных
2,1 ТВЛ
1 мая в день запуска Blend TVL достиг $5,21 млн. По состоянию на 17 мая TVL составлял $22,914 млн, увеличившись на 339,8%.
2.2 Ежедневные кредиты
По состоянию на 15 мая Blend выдал в общей сложности 81 661 ETH в ETH, всего 4 667 кредитов, 787 независимых заемщиков и 1 155 кредиторов. Ниже приведена ежедневная сумма кредита и ее общее изменение в Blend:
Как показано на рисунке, в первый день запуска Blend было совершено 499 кредитных операций, хотя в более поздний период наблюдался краткосрочный спад, в целом он оставался стабильным. По состоянию на 15 мая среднедневной объем кредита составил 418,9.
2.3 Данные транзакции NFT
В настоящее время Blend запустил 6 серий NFT, а именно: Wrapped Cryptopunks, Azuki, Milady, DeGods, MutantApeYachtClub и Bored Ape Yacht Club. Среди них DeGods был запущен 8 мая, а MutantApe Yacht Club и Bored Ape Yacht Club — 15 мая. Анализ ChainAegis LTV, APY, ежедневного объема торгов и ежедневного рефинансирования выглядит следующим образом:
(1) Оценка показателей кредитного риска LTV
Кредит к стоимости (LTV) относится к отношению суммы кредита к залоговой стоимости. Возьмем жилищный кредит в качестве примера, если стоимость дома составляет 10 миллионов, а сумма кредита составляет 7 миллионов, отношение кредита к стоимости составляет 70%. Если цена актива относительно стабильна, отношение кредита к стоимости относительно высокое, а отношение кредита к стоимости различных залоговых кредитов варьируется в зависимости от собственной политики банка.
Вот как отношение кредита к стоимости (LTV) Blend ежедневно менялось для каждой конкретной серии NFT. В Blend LTV = сумма кредита / стоимость залога (стоимость залога = средняя минимальная цена).
На второй день запуска у Milady было самое высокое значение LTV — 84,36%. Завернутые криптопанки обогнали Миледи за первое место со 2 по 9 мая и с тех пор опустились. Mailady и DeGods имеют относительно низкий LTV. Ранее Blur официально заявлял, что на три серии NFT Криптопанков, Азуки и Миледи будет скидка в 2 раза больше кредитных баллов. Согласно сообщениям, баллы будут связаны с аирдропом второго сезона в будущем.Чем больше у вас баллов, тем больше токенов аирдропа $BLUR у вас есть возможность получить.
(2)APY
Годовая процентная доходность (APY) относится к сумме, полученной в течение одного года (проценты + основная сумма долга). Согласно статистике Dune, серии DeGods, MutantApe YachtClub и Bored Ape Yacht Club в первый день запуска достигли 479%, 230%, 260% соответственно. После выхода в онлайн он начал быстро снижаться.По состоянию на 17 мая APY MutantApeYachtClub, DeGods, Azuki, Milady, Bored Ape Yacht Club и Wrapped Cryptopunks составляли 39%, 19%, 7%, 30%, 8%, и 58% соответственно.
(3) Ежедневный объем транзакций
С уменьшением APY объем транзакций постепенно увеличивается, а кредитные баллы, которые могут получить трейдеры, увеличиваются, а вероятность получения аирдропов $Blur в будущем увеличивается.
Выше приведен дневной объем торгов различными сериями NFT на Blend. По состоянию на 17 мая серия Azuki (показана оранжевым цветом) была основной транзакцией на Blend с совокупным объемом торгов 54 100 ETH, что составляет 45,81% от общего объема торгов; за ней последовала серия Wrapped Cryptopunks (показана темно-синим цветом). Совокупный объем транзакций составляет 28 200 ETH, что составляет 23,90% от общего объема транзакций. Серия DeGods была относительно стабильной с момента ее запуска со средним дневным объемом торгов 801,3 ETH. Ежедневный объем торгов MutantApe Yacht Club и Bored Ape Yacht Club также растет, увеличившись на 13,5% и 191,3% соответственно с первого дня запуска.
(4) Ежедневное рефинансирование
Ниже приведен ежедневный статус рефинансирования Blend. По состоянию на 17 мая совокупное количество рефинансирований для Blend составляло 2793. 10 мая количество рефинансирований за один день достигло нового максимума, достигнув 320.
Согласно категории последовательности NFT, Миледи (серая иконка) и Азуки (оранжевая иконка) являются основным рефинансированием Blend, и ежедневные цифры рефинансирования между ними не сильно отличаются, составляя 43,91% и 41,60% от общей суммы соответственно. Несмотря на то, что MutantApeYachtClub был онлайн в течение короткого времени, он также в определенной степени показал себя.
2.4 Количество заемщиков и кредиторов
Ниже приведены ежедневные заемщики и кредиторы Blend. В целом заемщиков немного больше, чем кредиторов. По состоянию на 15 мая общее количество заемщиков составляло 2 572 человека, а количество кредиторов - 2 112 человек.
2.5 10 ведущих кредиторов
Ниже представлена информация об адресах ТОП-10 кредиторов, ранжированных по общей сумме кредита. По состоянию на 15 мая накопленный кредит по адресу 0x048...13a0 составляет 3 421,17 ETH, занимая первое место. Адрес 0x020...5872 имеет совокупный кредит в размере 2460,86 ETH, занимая второе место.Стоит отметить, что этот адрес является адресом Хуанга Личэна (доменное имя Ethereum: machibigbrother.eth), который ранее заявлял о запуске круга NFT.
2.6 Топ-10 заемщиков
Ниже приводится адресная информация ТОП-10 заемщиков, ранжированных по общей сумме займа. По состоянию на 15 мая адрес 0x97c...6a20 аккумулировал 3 833,73 ETH, занимая первое место. Адрес 0x023...379f аккумулировал 1710 ETH, заняв второе место.
С точки зрения 10 крупнейших кредиторов и заемщиков, общее количество кредитов, выданных кредиторами, относительно велико, а общая сумма относительно велика.Все адреса 6 крупнейших кредиторов превышают 1000 ETH. Условно говоря, общее количество кредитов, заимствованных заемщиками, невелико, а общая сумма относительно невелика, только адреса трех крупнейших заемщиков превышают 1000 ETH.
Посмотреть Оригинал
Содержание носит исключительно справочный характер и не является предложением или офертой. Консультации по инвестициям, налогообложению или юридическим вопросам не предоставляются. Более подробную информацию о рисках см. в разделе «Дисклеймер».
SharkTeam: анализ данных в сети, статус работы смеси
Автор: SharkTeam
1 мая 2023 года Blur, торговая платформа NFT, официально объявила о запуске Blur Lending (сокращенно Blend). Blend — это протокол однорангового бессрочного кредитования, который поддерживает произвольное обеспечение, включая NFT. С первой недели запуска общий объем кредита (67 180 783) увеличился на 270,54% по сравнению с предыдущей неделей (18 130 120), в 2,93 раза по сравнению с общей суммой (17 077 531).
1. Комбинированный фундаментальный анализ
Blend был создан в сотрудничестве между Дэном Робинсоном, одним из изобретателей Uniswap V3, и Transmissions11, исследователем Paradigm и одним из основных участников Seaport. Основными особенностями Blend являются следующие четыре пункта:
(1) Механизм «точка-точка». Blend работает по одноранговой модели, в которой каждый кредит сопоставляется индивидуально.
(2) Нет оракула. Использование сложной автономной системы котировок не зависит от самого оракула, а сам протокол обладает большей самосогласованностью и безопасностью.
(3) Нет срока годности. По умолчанию кредиты Blend имеют фиксированную процентную ставку и не имеют срока действия. Заемщики могут погасить кредит в любое время, что является самым большим улучшением по сравнению с традиционной одноранговой моделью.
(4) Может быть ликвидировано. Если аукцион не удался, заемщик ликвидируется, а залог переходит к кредитору.
Blend представляет следующие два механизма:
(1) Срочная ссуда (ограниченная ссуда)
Кредиторы подписывают офлайн-предложение о предоставлении взаймы основной суммы ETH с определенной процентной ставкой и сроком погашения для использования в любой указанной серии NFT. Они делают его общедоступным (например, публикуя его в репозитории котировок вне сети). Заемщики могут просмотреть библиотеку котировок вне сети, чтобы выбрать подходящую котировку, а затем заемщик создает транзакцию в сети, выполняет предложение кредитора, помещает свой NFT в хранилище залогового удержания и передает основную сумму от перевода от кредитора к себе. . До наступления срока погашения заемщик может отозвать залог, погасив долг кредитору (погашение = сумма кредита + проценты). По истечении срока, если кредит не погашен, залог ликвидируется и становится собственностью кредитора. Следует отметить, что если значение NFT уже ниже суммы погашения, заемщик может отказаться от погашения кредита.
(2) Аукцион рефинансирования
Вместо того, чтобы просто предоставлять залог кредиторам, Blend использует процесс конкурентного аукциона, называемый голландским аукционом, с процентной ставкой для продления кредита. Голландский аукцион, также известный как «аукцион снижения», представляет собой особую форму аукциона.Обычно продавец запрашивает цену от высокой к низкой до тех пор, пока покупатель не примет ставку и сделка не будет завершена.
Объединяя приведенный выше рисунок, мы видим, что если заемщик не погасит долг по срочному кредиту, аукцион рефинансирования начнется с процентной ставки 0%, и процентная ставка будет продолжать неуклонно расти. В процессе аукциона новый кредитор может взять ссуду, отправив предложение онлайн после определения подходящей процентной ставки, и новый кредитор должен выплатить старому кредитору полное погашение. Новая ставка – это ставка, определенная аукционом. Следует отметить, что кредитор может инициировать рефинансирование в любое время, что не является дружественным по отношению к заемщику.
2. Анализ данных
2,1 ТВЛ
1 мая в день запуска Blend TVL достиг $5,21 млн. По состоянию на 17 мая TVL составлял $22,914 млн, увеличившись на 339,8%.
2.2 Ежедневные кредиты
По состоянию на 15 мая Blend выдал в общей сложности 81 661 ETH в ETH, всего 4 667 кредитов, 787 независимых заемщиков и 1 155 кредиторов. Ниже приведена ежедневная сумма кредита и ее общее изменение в Blend:
Как показано на рисунке, в первый день запуска Blend было совершено 499 кредитных операций, хотя в более поздний период наблюдался краткосрочный спад, в целом он оставался стабильным. По состоянию на 15 мая среднедневной объем кредита составил 418,9.
2.3 Данные транзакции NFT
В настоящее время Blend запустил 6 серий NFT, а именно: Wrapped Cryptopunks, Azuki, Milady, DeGods, MutantApeYachtClub и Bored Ape Yacht Club. Среди них DeGods был запущен 8 мая, а MutantApe Yacht Club и Bored Ape Yacht Club — 15 мая. Анализ ChainAegis LTV, APY, ежедневного объема торгов и ежедневного рефинансирования выглядит следующим образом:
(1) Оценка показателей кредитного риска LTV
Кредит к стоимости (LTV) относится к отношению суммы кредита к залоговой стоимости. Возьмем жилищный кредит в качестве примера, если стоимость дома составляет 10 миллионов, а сумма кредита составляет 7 миллионов, отношение кредита к стоимости составляет 70%. Если цена актива относительно стабильна, отношение кредита к стоимости относительно высокое, а отношение кредита к стоимости различных залоговых кредитов варьируется в зависимости от собственной политики банка.
Вот как отношение кредита к стоимости (LTV) Blend ежедневно менялось для каждой конкретной серии NFT. В Blend LTV = сумма кредита / стоимость залога (стоимость залога = средняя минимальная цена).
На второй день запуска у Milady было самое высокое значение LTV — 84,36%. Завернутые криптопанки обогнали Миледи за первое место со 2 по 9 мая и с тех пор опустились. Mailady и DeGods имеют относительно низкий LTV. Ранее Blur официально заявлял, что на три серии NFT Криптопанков, Азуки и Миледи будет скидка в 2 раза больше кредитных баллов. Согласно сообщениям, баллы будут связаны с аирдропом второго сезона в будущем.Чем больше у вас баллов, тем больше токенов аирдропа $BLUR у вас есть возможность получить.
(2)APY
Годовая процентная доходность (APY) относится к сумме, полученной в течение одного года (проценты + основная сумма долга). Согласно статистике Dune, серии DeGods, MutantApe YachtClub и Bored Ape Yacht Club в первый день запуска достигли 479%, 230%, 260% соответственно. После выхода в онлайн он начал быстро снижаться.По состоянию на 17 мая APY MutantApeYachtClub, DeGods, Azuki, Milady, Bored Ape Yacht Club и Wrapped Cryptopunks составляли 39%, 19%, 7%, 30%, 8%, и 58% соответственно.
(3) Ежедневный объем транзакций
С уменьшением APY объем транзакций постепенно увеличивается, а кредитные баллы, которые могут получить трейдеры, увеличиваются, а вероятность получения аирдропов $Blur в будущем увеличивается.
Выше приведен дневной объем торгов различными сериями NFT на Blend. По состоянию на 17 мая серия Azuki (показана оранжевым цветом) была основной транзакцией на Blend с совокупным объемом торгов 54 100 ETH, что составляет 45,81% от общего объема торгов; за ней последовала серия Wrapped Cryptopunks (показана темно-синим цветом). Совокупный объем транзакций составляет 28 200 ETH, что составляет 23,90% от общего объема транзакций. Серия DeGods была относительно стабильной с момента ее запуска со средним дневным объемом торгов 801,3 ETH. Ежедневный объем торгов MutantApe Yacht Club и Bored Ape Yacht Club также растет, увеличившись на 13,5% и 191,3% соответственно с первого дня запуска.
(4) Ежедневное рефинансирование
Ниже приведен ежедневный статус рефинансирования Blend. По состоянию на 17 мая совокупное количество рефинансирований для Blend составляло 2793. 10 мая количество рефинансирований за один день достигло нового максимума, достигнув 320.
Согласно категории последовательности NFT, Миледи (серая иконка) и Азуки (оранжевая иконка) являются основным рефинансированием Blend, и ежедневные цифры рефинансирования между ними не сильно отличаются, составляя 43,91% и 41,60% от общей суммы соответственно. Несмотря на то, что MutantApeYachtClub был онлайн в течение короткого времени, он также в определенной степени показал себя.
2.4 Количество заемщиков и кредиторов
Ниже приведены ежедневные заемщики и кредиторы Blend. В целом заемщиков немного больше, чем кредиторов. По состоянию на 15 мая общее количество заемщиков составляло 2 572 человека, а количество кредиторов - 2 112 человек.
2.5 10 ведущих кредиторов
Ниже представлена информация об адресах ТОП-10 кредиторов, ранжированных по общей сумме кредита. По состоянию на 15 мая накопленный кредит по адресу 0x048...13a0 составляет 3 421,17 ETH, занимая первое место. Адрес 0x020...5872 имеет совокупный кредит в размере 2460,86 ETH, занимая второе место.Стоит отметить, что этот адрес является адресом Хуанга Личэна (доменное имя Ethereum: machibigbrother.eth), который ранее заявлял о запуске круга NFT.
2.6 Топ-10 заемщиков
Ниже приводится адресная информация ТОП-10 заемщиков, ранжированных по общей сумме займа. По состоянию на 15 мая адрес 0x97c...6a20 аккумулировал 3 833,73 ETH, занимая первое место. Адрес 0x023...379f аккумулировал 1710 ETH, заняв второе место.
С точки зрения 10 крупнейших кредиторов и заемщиков, общее количество кредитов, выданных кредиторами, относительно велико, а общая сумма относительно велика.Все адреса 6 крупнейших кредиторов превышают 1000 ETH. Условно говоря, общее количество кредитов, заимствованных заемщиками, невелико, а общая сумма относительно невелика, только адреса трех крупнейших заемщиков превышают 1000 ETH.