Мэрск только что подтвердил то, на что многие уже надеялись: с марта полностью приостановил операции через Ормузский пролив и Суэцкий канал. Теперь всё идет через мыс Доброй Надежды, и это большая проблема для тех, кто занимается глобальной логистикой.

Официальная причина — безопасность. Компания указала на ухудшение условий морского риска и защиту экипажа. По данным Ship & Bunker, перевозчик ясно дал понять, что это временная мера до нормализации ситуации. Но пока что, торговля на восток-запад сталкивается с реальным давлением.

Влияние ощущается сразу. Перенаправление по маршруту мыса добавляет несколько дней к срокам доставки из Азии в Европу и из Ближнего Востока в Европу. Это вызывает каскад: задержки в портах, нехватка контейнеров на экспортных рынках, рост стоимости фрахта с учетом дополнительных сборов, которые перевозчики передают клиентам. И есть еще: страховые компании повышают премии из-за высокого уровня риска. Сроки бронирования также удлиняются по мере перестройки сетей.

В энергетическом секторе ситуация становится еще более деликатной. Rystad Energy предупредила, что длительное нарушение работы в заливе Суэца и Ормуза может серьезно сжать рынки нефти. Джордж Леон из Rystad описал ситуацию как фактическую остановку трафика. Rabobank также отметил, что ограничения на экспорт СПГ, особенно из Катара, могут повысить эталонные цены на газ, если судна продолжат ограничиваться.

Intertanko выпустила морские предупреждения США, предостерегающие от навигации в некоторых частях Персидского залива. Некоторые суда уже меняют маршрут, чтобы избежать горячих точек. Специалисты по рискам считают, что полная физическая блокада маловероятна, но признают, что волатильность реальна.

Что стоит наблюдать сейчас: признаки деэскалации, восстановление обычных морских конвоев, изменения в ценах на страхование от военных рисков. Любое устойчивое улучшение морской безопасности, скорее всего, произойдет раньше, чем постепенное возвращение к обычным графикам и отмена обходных маршрутов через мыс Доброй Надежды. Пока что, те, кто работает по жестким графикам, ощущают вес этих изменений.