Нью-Йоркская фондовая биржа достигла исторического рекорда благодаря буму полупроводников и ослаблению напряженности на Ближнем Востоке

На фондовом рынке Нью-Йорка, индекс S&P 500 и индекс Nasdaq Composite 24-го числа (по местному времени) снова обновили исторические рекорды. Это произошло благодаря возможному смягчению ситуации на Ближнем Востоке и сильным улучшениям в показателях полупроводниковой отрасли, что привело к быстрому притоку инвестиций в технологические акции.

В этот день индекс S&P 500 вырос на 56,68 пункта (0,80%) по сравнению с предыдущей торговой сессией, закрывшись на уровне 7165,08 пункта; индекс Nasdaq Composite вырос на 398,09 пункта (1,63%), закрывшись на 24836,59 пункта. Напротив, индекс Dow Jones Industrial Average снизился на 79,61 пункта (0,16%), закрывшись на 49230,71 пункта из-за слабых показателей некоторых традиционных голубых фишек. В тот же день рынок уделял внимание возможным переговорам о втором раунде окончательного прекращения огня между США и Ираном. После сообщений о визите министра иностранных дел Ирана Аббаса Алагичи в Исламабад, появились новости, что зять президента США Дональда Трампа Джаред Кушнер и специальный посланник по Ближнему Востоку Стив Витков также посетят Исламабад 25-го числа, что повысило ожидания возобновления переговоров. В дополнение к этому, новости о продлении трехнедельного режима прекращения огня между Израилем и Ливаном усилили ожидания смягчения геополитической напряженности, что повысило риск-аппетит на рынке.

Ожидания смягчения напряженности на Ближнем Востоке сразу же отразились на международных ценах на нефть. Цена фьючерсов на брентовую нефть с поставкой в июне снизилась на 0,25% по сравнению с предыдущей торговой сессией, составив 105,33 доллара за баррель; цена фьючерсов на West Texas Intermediate с поставкой в июне снизилась на 1,51%, до 94,40 доллара за баррель. Падение цен на нефть способствует снижению затрат предприятий и давления на цены, что в целом благоприятно для фондового рынка. Особенно в периоды, когда рынок очень чувствителен к ожиданиям снижения процентных ставок, стабильность цен на энергоносители легко может стать фактором поддержки инвестиционного настроения.

Ключевым фактором этого роста стали акции полупроводниковых компаний. Intel опубликовала квартальные результаты, превзошедшие ожидания рынка, и оптимистичный прогноз на будущее, что привело к росту цены почти на 24%, что стало крупнейшим однодневным ростом с 2000 года. Эта тенденция распространилась на всю отрасль. Nvidia выросла на 4,3%, достигнув максимума с октября прошлого года, при этом ее рыночная капитализация снова превысила 5 триллионов долларов. AMD выросла на 13%, Qualcomm — на 10%. Индекс Philadelphia Semiconductor продолжил рост 18 торговых дней подряд, что стало рекордом по продолжительности серии повышений. Аналитики считают, что снижение опасений относительно прибыльности инвестиций в искусственный интеллект крупных технологических компаний вновь повысило ожидания спроса на полупроводники.

Неопределенность в отношении денежно-кредитной политики снизилась, что также воспринимается рынком как позитивный фактор. Министерство юстиции США решило завершить расследование в отношении председателя Федеральной резервной системы Джерома Пауэлла, что считается небольшим облегчением для руководства ФРС. В тот же день доллар и доходность американских государственных облигаций также снизились. Индекс доллара, показывающий стоимость доллара по отношению к шести основным валютам, снизился на 0,17%, до 98,60 пункта; доходность 10-летних казначейских облигаций снизилась на 1,5 базисных пункта, до 4,31%, а доходность 2-летних облигаций снизилась на 5,7 базисных пункта, до 3,78%. Внимание рынка сейчас сосредоточено на заседании Комитета по открытому рынку Федеральной резервной системы, которое состоится 28–29 числа. Сигналы относительно времени снижения ставок и возможных изменений в руководстве ФРС могут стать ключевыми факторами, влияющими на следующую фазу рынка.