تقدم هذه المقالة وظائف Chainlink staking و CCIP ، كيف سيؤثر هذان التغييران المهمان على الأصل التقليدي عملة؟ تعرف على المزيد حول الاتجاهات المهمة في هذه المقالة بقلم ريان لوفيل في SmartCon Hong Kong. (ملخص: جذب 100 تريليون دولار إلى الويب المحمول جوا 3 ، مقال واحد لفهم طموح Chainlink الهائل لوضع مسار TradFi) (ملحق الخلفية: تعرف على 867 تريليون دولار من المغنيسيوم التقليدي لفرص العمل!) Chainlink هونغ كونغ "SmartCon" تطلق معركة TradFi الافتتاحية اللامركزية Chainlink هي البنية التحتية الأساسية المطلوبة لسوق رأس المال لدفع عملة من مرحلة إثبات المفهوم إلى مرحلة الإنتاج. دور Chainlink في دعم سوق رأس المال ضروري لثلاث حالات استخدام رئيسية لعملة: تنفيذ السوق الثالة للعملة على أي سلسلة كتلة (عامة أو خاصة) تسوق الثانوية. تسهيل سير عمل التسليم والدفع (DvP) من خلال إجراء سلسلة واحدة أو التفاعل عبر المعاملات الذرية للسلسلة ، بالإضافة إلى ضمان التبادل غير القابل للإلغاء للأصول بين سلاسل كتلة كتلة. مزامنة السلسلة الداخلية مع نظام خارج السلسلة من خلال دعم الاتصال بين البنية التحتية التقليدية وسلسلة كتلة . بعد ذلك ، سوف نستكشف الوضع الحالي لعملة في سوق رأس المال ونقدم Chainlink ، ثم نلقي نظرة على مثال واقعي لكيفية استخدام المؤسسة المالية ل Chainlink لتحقيق الإمكانات الكاملة لعملة. الوضع الحالي لعملة منذ عام 2017 ، لا تزال جهود عملة في سوق رأس المالة في مرحلة إثبات المفهوم بشكل أساسي. في حين أعلنت بعض المؤسسات عن عملة الأصول التقليدية ، مثل السندات ، فقد ركزت هذه التجارب على الإصدار الأولي للأصل. على سبيل المثال ، قد يقوم بنك استثماري هو طرف إصدار الأصل بعملة أوراق السندات ، والحصول على الأوراق المالية ونضجها بسرعة. حالات الاستخدام الناجحة الأخرى ، لا سيما تلك المتعلقة بالمعاملات المصرفية والمالية ، مثل DLR و HQLAx من Broadridge ، هي حالات خاصة بالتطبيق ويديرها كيان مركزي واحد. يسلط كلا المثالين الضوء على مشكلة شائعة: الاحتكاك الناجم عن عدم وجود اتصال سلس بين النظم الإيكولوجية والتطبيقات. ومن الجدير بالذكر بشكل خاص أن مديري الأصول ومالكي الأصول كانوا غائبين نسبيا من حيث المشاركة النشطة، على الرغم من أنهم ضروريون لخلق ما يكفي من السيولة. تتطلب مشاركتهم بنية تحتية قوية على مستوى المؤسسة لإنشاء الاتصالات اللازمة لتسهيل تكوين السوق الثانوية. يجب أن تتكامل هذه البنية التحتية للتشغيل البيني بسلاسة في الأنظمة الداخلية الحالية دون انقطاع كبير. في نهاية المطاف ، سيعزز كل رابط إضافي الفائدة الإجمالية للمنتجات المالية القائمة على سلسلة كتلة التداول. Chainlink: ربط البنية التحتية الحالية بشبكة سلسلة كتلة Chainlink هي بنية تحتية على مستوى المؤسسات تمكن المؤسسة المالية من إنشاء الروابط اللازمة بين سلاسل كتلة الكتلة (داخل السلسلة) والبنية التحتية الحالية (خارج السلسلة). إذا كانت مجموعة التكنولوجيا الحالية تتطلب "عمليات سلسلة كتلة" ، فما عليك سوى دمجها مع Chainlink للتواصل مع سلاسل كتلة عامة وخاصة. يوفر Chainlink خدمة فخ التي تسهل نقل البيانات وعملة بين سلسلة كتلة ، وتحقق اتصالا ثنائي الاتجاه بين سلسلة كتلة والأنظمة الخارجية ، وتستخدم للخصوصية والأتمتة وخدمات الحوسبة الأخرى. تشمل خدمات Chainlink الثلاث ذات الصلة بشكل خاص بعملال في سوق رأس المال ما يلي: التفاعل عبر السلسلةInterop بروتوكول (CCIP) - هذا بروتوكول قابلية التشغيل البيني لسلسلة كتلة ، كطبقة تجريد والتفاعل عبر سلسلة الرسائل بروتوكول ، مما يمكن البنية التحتية الحالية من التواصل مع أي سلسلة عامة أو خاصة وتوجيه العقد الذكي لإرسال بيانات عشوائية ونقل عملة بين سلاسل كتلة . إثبات الاحتياطي - شبكة اللامركزية التي تتحقق أو تشهد على التفاعل عبر السلسلة أو خارج السلسلة الاحتياطية، مما يوفر احتياطي دااخل السلة الشفاف للمستهلكين والأصول وأطراف الإصدار والتطبيقات القائمة على العقد الذكي. الوظائف - يمكن للمؤسسة خدمة أي أصل من أي كتلةداخل السلسلة عن طريق مزامنة أحداث أو بيانات خارج السلسلة مع داخل السلسلة. يمكن مزامنة أي أحداث أو بيانات خارج السلسلة مثل المقتنياتتسوية وإجراءات الشركات والتصويت بالوكالة وبيانات ESG وأرباح الأسهم والفوائد وصافي قيمة الأصول. كيف يفتح Chainlink الوظائف الكاملة لسوق رأس المالعملة؟ حققت Chainlink بنجاح أكثر من 8 تريليون دولار في قيمة المعاملات لتطبيقات سلسلة كتلة الجسم. يعد معيار الأمان المتفوق لشبكات Chainlink رائدا من قبل فريق بحث عالمي المستوى ويتم فرضه من قبل الللامركزية Oracles Network (DONs) التي تديرها شركات رائدة مثل Deutsche Telekom MMS و LexisNexis و Swisscom. تبنت Chainlink نهجا دفاعيا للعمق في التطوير ، مع الحفاظ على التوافر العالي والأمن المقاوم للعبث على مر السنين ، حتى في أكثر المواقف تقلبا وغير المتوقعة في الصناعة. حالات الاستخدام الواقعية لعملة التي تنفذها chainlink تنقسم الأقسام التالية إلى ثلاث حالات استخدام: السوق الثانوية و DvP ومزامنة داخل السلسلة/خارج السلسلة. السوق الثانوية السوق الثانوية ضروري للتشغيل الفعال لسوق رأس المال. إنها تسهل السيولة واكتشاف الأسعار من خلال توفير منصة للمستثمرين لشراء وبيع الأدوات المالية السابقة الإصدار. في الوقت الحالي ، تستخدم الأسواق المالية ودائع الأوراق المالية المركزية (CSDs) والبنوك الوديعة للاحتفاظ بسجلات حيازات الأوراق المالية. يمكن نقل هذه الأوراق المالية بحرية من بنك أمين حفظ إلى آخر من خلال معيار رسالة من التعليمات من مختلف أنظمة المكاتب الأمامية والمتوسطة والخلفية. لا تدعم هذه البنية التحتية المترابطة تشغيل السوق الثانوية فحسب ، بل تساهم أيضا في الاستقرار العام ومرونة النظام المالي العالمي. تطبق Chainlink السوق الثانوية لأصول العملة بثلاث طرق مختلفة: 1. ربط المشترين والبائعين على منصات سلسلة كتلة مختلفة يتم تداول معظم أصول السندات وغير السيولة من خلال السوق خارج البورصة بسبب طبيعتها غير المتجانسة. لكي تصل عملة السندات والأصول غير السائلة إلى مرحلة الإنتاج ، يجب أن تكون منصات السيولة نفسها (مثل MarketAxess و TradeWeb) قادرة على إدراج هذه العملات من مخزون صانع السوق ، أو السماح لها بتحديد الأسعار. يعتمد أحد مكونات تحديد أسعار صناع السوق على مخاطر السيولة - ما مدى سرعة بيع المخزون من أجل تصفية الدفاتر في نهاية يوم التداول؟ من أجل زيادة السيولة إلى أقصى حد وتحقيق فروق أسعار جذابة تتطابق مع أصول الإصدار التقليدية أو تحسنها، يجب أن تكون أصول العملة قادرة على استخدام أي كتلةداخل السلسلةتسوية. دور Chainlink: يوفر Chainlink CCIP بوابة واحدة متكاملة للمؤسسة المالية للتواصل مع أي سلسلة كتلة عامة أو خاصة. يوفر Chainlink CCIP عملة الأصول في أي كتلةداخل السلسلة، ويحولها من أصول سلسلة واحدة إلى أصول أي سلسلة. Chainlink CCIP يسهل التفاعل الآمن عبر السلسلة DvP تسوية. كيف يفتح Chainlink الوظائف الكاملة لسوق رأس المالعملة؟ مثال على سير العمل باستخدام Chainlink CCIP: يحتاج مدير الأصول A إلى بيع BondToken ، الموجود حاليا في السلسلة العامة 1 الإصدار ويحتجزه الصندوق كرهينة ...
المحتوى هو للمرجعية فقط، وليس دعوة أو عرضًا. لا يتم تقديم أي مشورة استثمارية أو ضريبية أو قانونية. للمزيد من الإفصاحات حول المخاطر، يُرجى الاطلاع على إخلاء المسؤولية.
كيف يحرر Chainlink جميع وظائف تمويل العملات المشفرة في السوق من خلال CCIP والتكديس؟
تقدم هذه المقالة وظائف Chainlink staking و CCIP ، كيف سيؤثر هذان التغييران المهمان على الأصل التقليدي عملة؟ تعرف على المزيد حول الاتجاهات المهمة في هذه المقالة بقلم ريان لوفيل في SmartCon Hong Kong. (ملخص: جذب 100 تريليون دولار إلى الويب المحمول جوا 3 ، مقال واحد لفهم طموح Chainlink الهائل لوضع مسار TradFi) (ملحق الخلفية: تعرف على 867 تريليون دولار من المغنيسيوم التقليدي لفرص العمل!) Chainlink هونغ كونغ "SmartCon" تطلق معركة TradFi الافتتاحية اللامركزية Chainlink هي البنية التحتية الأساسية المطلوبة لسوق رأس المال لدفع عملة من مرحلة إثبات المفهوم إلى مرحلة الإنتاج. دور Chainlink في دعم سوق رأس المال ضروري لثلاث حالات استخدام رئيسية لعملة: تنفيذ السوق الثالة للعملة على أي سلسلة كتلة (عامة أو خاصة) تسوق الثانوية. تسهيل سير عمل التسليم والدفع (DvP) من خلال إجراء سلسلة واحدة أو التفاعل عبر المعاملات الذرية للسلسلة ، بالإضافة إلى ضمان التبادل غير القابل للإلغاء للأصول بين سلاسل كتلة كتلة. مزامنة السلسلة الداخلية مع نظام خارج السلسلة من خلال دعم الاتصال بين البنية التحتية التقليدية وسلسلة كتلة . بعد ذلك ، سوف نستكشف الوضع الحالي لعملة في سوق رأس المال ونقدم Chainlink ، ثم نلقي نظرة على مثال واقعي لكيفية استخدام المؤسسة المالية ل Chainlink لتحقيق الإمكانات الكاملة لعملة. الوضع الحالي لعملة منذ عام 2017 ، لا تزال جهود عملة في سوق رأس المالة في مرحلة إثبات المفهوم بشكل أساسي. في حين أعلنت بعض المؤسسات عن عملة الأصول التقليدية ، مثل السندات ، فقد ركزت هذه التجارب على الإصدار الأولي للأصل. على سبيل المثال ، قد يقوم بنك استثماري هو طرف إصدار الأصل بعملة أوراق السندات ، والحصول على الأوراق المالية ونضجها بسرعة. حالات الاستخدام الناجحة الأخرى ، لا سيما تلك المتعلقة بالمعاملات المصرفية والمالية ، مثل DLR و HQLAx من Broadridge ، هي حالات خاصة بالتطبيق ويديرها كيان مركزي واحد. يسلط كلا المثالين الضوء على مشكلة شائعة: الاحتكاك الناجم عن عدم وجود اتصال سلس بين النظم الإيكولوجية والتطبيقات. ومن الجدير بالذكر بشكل خاص أن مديري الأصول ومالكي الأصول كانوا غائبين نسبيا من حيث المشاركة النشطة، على الرغم من أنهم ضروريون لخلق ما يكفي من السيولة. تتطلب مشاركتهم بنية تحتية قوية على مستوى المؤسسة لإنشاء الاتصالات اللازمة لتسهيل تكوين السوق الثانوية. يجب أن تتكامل هذه البنية التحتية للتشغيل البيني بسلاسة في الأنظمة الداخلية الحالية دون انقطاع كبير. في نهاية المطاف ، سيعزز كل رابط إضافي الفائدة الإجمالية للمنتجات المالية القائمة على سلسلة كتلة التداول. Chainlink: ربط البنية التحتية الحالية بشبكة سلسلة كتلة Chainlink هي بنية تحتية على مستوى المؤسسات تمكن المؤسسة المالية من إنشاء الروابط اللازمة بين سلاسل كتلة الكتلة (داخل السلسلة) والبنية التحتية الحالية (خارج السلسلة). إذا كانت مجموعة التكنولوجيا الحالية تتطلب "عمليات سلسلة كتلة" ، فما عليك سوى دمجها مع Chainlink للتواصل مع سلاسل كتلة عامة وخاصة. يوفر Chainlink خدمة فخ التي تسهل نقل البيانات وعملة بين سلسلة كتلة ، وتحقق اتصالا ثنائي الاتجاه بين سلسلة كتلة والأنظمة الخارجية ، وتستخدم للخصوصية والأتمتة وخدمات الحوسبة الأخرى. تشمل خدمات Chainlink الثلاث ذات الصلة بشكل خاص بعملال في سوق رأس المال ما يلي: التفاعل عبر السلسلةInterop بروتوكول (CCIP) - هذا بروتوكول قابلية التشغيل البيني لسلسلة كتلة ، كطبقة تجريد والتفاعل عبر سلسلة الرسائل بروتوكول ، مما يمكن البنية التحتية الحالية من التواصل مع أي سلسلة عامة أو خاصة وتوجيه العقد الذكي لإرسال بيانات عشوائية ونقل عملة بين سلاسل كتلة . إثبات الاحتياطي - شبكة اللامركزية التي تتحقق أو تشهد على التفاعل عبر السلسلة أو خارج السلسلة الاحتياطية، مما يوفر احتياطي دااخل السلة الشفاف للمستهلكين والأصول وأطراف الإصدار والتطبيقات القائمة على العقد الذكي. الوظائف - يمكن للمؤسسة خدمة أي أصل من أي كتلةداخل السلسلة عن طريق مزامنة أحداث أو بيانات خارج السلسلة مع داخل السلسلة. يمكن مزامنة أي أحداث أو بيانات خارج السلسلة مثل المقتنياتتسوية وإجراءات الشركات والتصويت بالوكالة وبيانات ESG وأرباح الأسهم والفوائد وصافي قيمة الأصول. كيف يفتح Chainlink الوظائف الكاملة لسوق رأس المالعملة؟ حققت Chainlink بنجاح أكثر من 8 تريليون دولار في قيمة المعاملات لتطبيقات سلسلة كتلة الجسم. يعد معيار الأمان المتفوق لشبكات Chainlink رائدا من قبل فريق بحث عالمي المستوى ويتم فرضه من قبل الللامركزية Oracles Network (DONs) التي تديرها شركات رائدة مثل Deutsche Telekom MMS و LexisNexis و Swisscom. تبنت Chainlink نهجا دفاعيا للعمق في التطوير ، مع الحفاظ على التوافر العالي والأمن المقاوم للعبث على مر السنين ، حتى في أكثر المواقف تقلبا وغير المتوقعة في الصناعة. حالات الاستخدام الواقعية لعملة التي تنفذها chainlink تنقسم الأقسام التالية إلى ثلاث حالات استخدام: السوق الثانوية و DvP ومزامنة داخل السلسلة/خارج السلسلة. السوق الثانوية السوق الثانوية ضروري للتشغيل الفعال لسوق رأس المال. إنها تسهل السيولة واكتشاف الأسعار من خلال توفير منصة للمستثمرين لشراء وبيع الأدوات المالية السابقة الإصدار. في الوقت الحالي ، تستخدم الأسواق المالية ودائع الأوراق المالية المركزية (CSDs) والبنوك الوديعة للاحتفاظ بسجلات حيازات الأوراق المالية. يمكن نقل هذه الأوراق المالية بحرية من بنك أمين حفظ إلى آخر من خلال معيار رسالة من التعليمات من مختلف أنظمة المكاتب الأمامية والمتوسطة والخلفية. لا تدعم هذه البنية التحتية المترابطة تشغيل السوق الثانوية فحسب ، بل تساهم أيضا في الاستقرار العام ومرونة النظام المالي العالمي. تطبق Chainlink السوق الثانوية لأصول العملة بثلاث طرق مختلفة: 1. ربط المشترين والبائعين على منصات سلسلة كتلة مختلفة يتم تداول معظم أصول السندات وغير السيولة من خلال السوق خارج البورصة بسبب طبيعتها غير المتجانسة. لكي تصل عملة السندات والأصول غير السائلة إلى مرحلة الإنتاج ، يجب أن تكون منصات السيولة نفسها (مثل MarketAxess و TradeWeb) قادرة على إدراج هذه العملات من مخزون صانع السوق ، أو السماح لها بتحديد الأسعار. يعتمد أحد مكونات تحديد أسعار صناع السوق على مخاطر السيولة - ما مدى سرعة بيع المخزون من أجل تصفية الدفاتر في نهاية يوم التداول؟ من أجل زيادة السيولة إلى أقصى حد وتحقيق فروق أسعار جذابة تتطابق مع أصول الإصدار التقليدية أو تحسنها، يجب أن تكون أصول العملة قادرة على استخدام أي كتلةداخل السلسلةتسوية. دور Chainlink: يوفر Chainlink CCIP بوابة واحدة متكاملة للمؤسسة المالية للتواصل مع أي سلسلة كتلة عامة أو خاصة. يوفر Chainlink CCIP عملة الأصول في أي كتلةداخل السلسلة، ويحولها من أصول سلسلة واحدة إلى أصول أي سلسلة. Chainlink CCIP يسهل التفاعل الآمن عبر السلسلة DvP تسوية. كيف يفتح Chainlink الوظائف الكاملة لسوق رأس المالعملة؟ مثال على سير العمل باستخدام Chainlink CCIP: يحتاج مدير الأصول A إلى بيع BondToken ، الموجود حاليا في السلسلة العامة 1 الإصدار ويحتجزه الصندوق كرهينة ...