CITIC Securities: Pajak Pertambahan Nilai perusahaan internet tanpa khawatir, perhatikan pengakuan perusahaan teknologi tinggi

Sejak 1 Januari 2026, 《Undang-Undang Pajak Pertambahan Nilai Republik Rakyat Tiongkok》 dan 《Peraturan Pelaksanaan Undang-Undang Pajak Pertambahan Nilai Republik Rakyat Tiongkok》 resmi berlaku, menggantikan 《Peraturan Sementara Pajak Pertambahan Nilai》 sebelumnya. Saat ini, belum ada penyesuaian tarif pajak terkait perusahaan internet. Di sisi lain, kemungkinan akan ada pembaruan dalam Pengaturan Pengelolaan Pengakuan Perusahaan Teknologi Tinggi, dan jika standar pengakuan menjadi lebih ketat, beberapa perusahaan internet non-pemimpin mungkin akan kesulitan menikmati tarif pajak penghasilan yang menguntungkan. Kebijakan pajak saat ini tetap berfokus pada mendukung inovasi teknologi secara utama.

Saat ini, jenis pajak utama perusahaan internet di Tiongkok adalah Pajak Pertambahan Nilai dan Pajak Penghasilan Badan.

Perusahaan internet umumnya harus membayar Pajak Pertambahan Nilai, Pajak Penghasilan Badan, Pajak Penghasilan Pribadi, Pajak Tambahan atas Pajak Pertambahan Nilai, Pajak Bea Meterai, dan lain-lain. Tarif Pajak Pertambahan Nilai untuk wajib pajak umum adalah: penjualan barang/sewa barang bergerak 13%, layanan telekomunikasi dasar/real estate 9%, layanan telekomunikasi tambahan/teknologi informasi/periklanan/layanan perangkat lunak dan sejenisnya 6%. Layanan utama perusahaan internet seperti teknologi informasi, periklanan, layanan perangkat lunak, serta layanan keuangan dan layanan kehidupan saat ini dikenai tarif 6%. Tarif dasar resmi Pajak Penghasilan Badan untuk perusahaan internet adalah 25%, tetapi perusahaan teknologi tinggi yang diakui sebagai perusahaan yang perlu didukung secara nasional dapat membayar Pajak Penghasilan Badan dengan tarif 15% dan menikmati pengurangan biaya R&D.

Penyesuaian cakupan pengenaan Pajak Pertambahan Nilai menyebabkan kenaikan tarif di beberapa industri.

Sejak 1 Januari 2026, 《Undang-Undang Pajak Pertambahan Nilai Republik Rakyat Tiongkok》 dan 《Peraturan Pelaksanaan Undang-Undang Pajak Pertambahan Nilai Republik Rakyat Tiongkok》 resmi berlaku, menggantikan 《Peraturan Sementara Pajak Pertambahan Nilai》 sebelumnya. Selain itu, Kementerian Keuangan dan Administrasi Pajak merilis beberapa pengumuman terkait, termasuk 《Pengumuman tentang Cakupan Pengenaan Pajak Pertambahan Nilai》 yang menyatakan bahwa mulai 1 Januari 2026, kegiatan bisnis yang menyediakan layanan data seluler, SMS, MMS, dan akses broadband internet di dalam Republik Rakyat Tiongkok melalui jaringan tetap, jaringan seluler, satelit, dan internet akan dikenai perubahan tarif dari layanan telekomunikasi tambahan menjadi layanan telekomunikasi dasar, dengan tarif Pajak Pertambahan Nilai dari 6% menjadi 9%. Selain itu, industri medis estetika komersial tidak lagi mendapatkan pembebasan Pajak Pertambahan Nilai; pengawasan pajak terhadap industri siaran langsung e-commerce diperketat, wajib pajak skala kecil yang memenuhi syarat akan diubah menjadi wajib pajak umum; pengaturan pemisahan kontrak di bidang konstruksi dan pengelolaan lainnya dibatasi, klasifikasi layanan penjualan dan pemasangan peralatan menjadi lebih standar, dan beban pajak beberapa bisnis meningkat.

Kegiatan terkait Pajak Pertambahan Nilai perusahaan internet saat ini sebagian besar berkaitan dengan penyediaan layanan produksi dan kehidupan, dan belum ada penyesuaian tarif serupa dengan layanan telekomunikasi.

Berdasarkan 《Pengumuman tentang Cakupan Pengenaan Pajak Pertambahan Nilai》, layanan penjualan utama meliputi layanan transportasi, layanan pos, layanan telekomunikasi, layanan konstruksi, layanan keuangan, dan layanan produksi dan kehidupan. Layanan pengembangan teknologi dan layanan teknologi informasi yang disediakan perusahaan internet termasuk dalam layanan produksi dan kehidupan. “Item virtual game” termasuk aset tak berwujud, dan logika sistem pajaknya berbeda dari penyesuaian tarif layanan telekomunikasi: penyesuaian tarif layanan telekomunikasi adalah pengembalian klasifikasi (dari tambahan ke dasar), sementara layanan internet saat ini belum memiliki proses penyesuaian serupa. Menurut perkiraan tim riset Internet dari CITIC Securities, dalam skenario ekstrem, jika tarif Pajak Pertambahan Nilai terkait bisnis perusahaan internet meningkat dari 6% menjadi 9%, dampaknya terhadap laba diperkirakan hanya sekitar angka satuan rendah.

Pengaturan pengakuan perusahaan teknologi tinggi mungkin akan diperbarui, dan tren pengakuan perusahaan teknologi tinggi di perusahaan internet semakin ketat.

Pengaturan Pengelolaan Pengakuan Perusahaan Teknologi Tinggi dan Panduan Kerja Pengakuan Perusahaan Teknologi Tinggi telah berlaku selama sepuluh tahun. Pada 28 Juli 2025, pertemuan pejabat dari departemen industri dan informatika nasional diadakan di Beijing, dan dalam rapat tersebut disebutkan bahwa Pengaturan Pengelolaan Pengakuan Perusahaan Teknologi Tinggi akan direvisi. Tren utama pengakuan perusahaan teknologi tinggi adalah “peningkatan kualitas + pemeriksaan ketat”, dan sinyal pengakuan perusahaan internet semakin ketat sangat jelas. Pada 2025, lebih dari 4300 perusahaan teknologi tinggi dicabut statusnya, dan di awal 2026, banyak daerah melanjutkan proses pencabutan secara intensif. Di Henan, sebanyak 1077 perusahaan dicabut statusnya secara sekaligus pada Januari, dengan alasan utama ketidakpastian dalam proporsi biaya R&D, serta pelanggaran seperti “patent palsu”, “pencatatan biaya R&D palsu”, dan “penempatan staf palsu”. Perusahaan Guangzhou Duoyi Network Co., Ltd. pada Desember 2025 dicabut status perusahaan teknologi tinggi untuk tahun 2021-2023, dan tarif Pajak Penghasilan Badan dikembalikan dari 15% ke 25%, serta harus mengembalikan manfaat pajak yang diterima selama tahun tersebut. Perusahaan internet terkemuka yang fokus pada pengembangan teknologi inti (seperti mesin game, algoritma AI) biasanya memenuhi syarat pengakuan perusahaan teknologi tinggi; tetapi jika hanya menyediakan layanan pemasaran tanpa hak kekayaan intelektual utama dan tanpa pengembangan berkelanjutan, pengakuan akan menjadi lebih sulit.

Reformasi beban pajak untuk industri baru yang diwakili oleh internet adalah proses jangka panjang, dan proses revisi hukum juga tidak dapat dilakukan secara instan.

Keputusan 《Keputusan Partai Komunis Tiongkok tentang Mendalami Reform Secara Menyeluruh dan Mempromosikan Modernisasi Berbasis China》 yang disahkan dalam Sidang pleno ketiga ke-20 Partai, menyatakan bahwa perlu “meneliti sistem perpajakan yang sesuai dengan industri baru”. Industri baru meliputi “Internet+”, ekonomi berbagi, dan ekonomi platform serta berbagai industri baru lainnya. Kami berpendapat bahwa arah reformasi beban pajak industri baru adalah untuk mewujudkan keadilan pajak, meningkatkan efisiensi pengelolaan, dan mendorong perkembangan industri baru yang sehat. Untuk perusahaan internet, kami memperkirakan kebijakan selanjutnya akan semakin memperjelas aturan perpajakan produk dan layanan digital, secara bertahap mengurangi tarif Pajak Pertambahan Nilai dan memperkuat pengelolaan, serta mereformasi rantai pengkreditan, dan menghilangkan ketidakadilan kompetitif yang disebabkan oleh perbedaan beban pajak online dan offline. Mengingat 《Undang-Undang Pajak Pertambahan Nilai Republik Rakyat Tiongkok》 saat ini sudah berlaku secara resmi, jika perlu direvisi lagi, proses utama biasanya meliputi pengajuan rancangan hukum, pembahasan, pemungutan suara, dan pengumuman. Dalam proses pembahasan, biasanya diperlukan tiga kali rapat komite tetap sebelum rancangan tersebut diajukan untuk pemungutan suara.

Faktor risiko:

Risiko kecepatan pelaksanaan kebijakan yang tidak sesuai harapan, risiko perlambatan pertumbuhan ekonomi makro.

Sumber artikel: Riset CITIC Securities

Peringatan risiko dan ketentuan pembebasan tanggung jawab

        Pasar memiliki risiko, investasi harus dilakukan dengan hati-hati. Artikel ini tidak merupakan saran investasi pribadi, dan tidak mempertimbangkan tujuan investasi, kondisi keuangan, atau kebutuhan pengguna tertentu. Pengguna harus menilai apakah pendapat, pandangan, atau kesimpulan dalam artikel ini sesuai dengan kondisi mereka. Investasi berdasarkan hal tersebut adalah tanggung jawab sendiri.