Gate Yubibao vs On-chain Stablecoin Pools: Perbandingan Panorama dan Pilihan Strategi untuk Pengembalian yang Stabil di Tahun 2026

Di ranah aset digital, ketika mata uang kripto arus utama seperti Bitcoin (BTC) dan Ethereum (ETH) menghadapi volatilitas pasar – BTC turun 5,45% dalam 24 jam menjadi $84.195,9 dan ETH turun 6,55% menjadi $2.807,82 pada 30 Januari 2026, menurut data pasar Gate.

Dalam lingkungan pasar saat ini, investor menghadapi dua pilihan utama: menukar produk tabungan seperti Gate atau berpartisipasi langsung dalam kumpulan stablecoin dalam protokol DeFi. Artikel ini akan membandingkan perbedaan inti antara keduanya secara komprehensif dan memberi Anda ide konfigurasi yang jelas.

!

Manajemen Kekayaan Stabil Bursa: Mekanisme dan Keuntungan Pendapatan Gate

Dalam ekosistem kripto, produk manajemen kekayaan yang disediakan oleh bursa adalah cara paling langsung bagi pengguna biasa untuk mendapatkan pendapatan yang stabil. Ambil Gate sebagai contoh, produk ini memungkinkan pengguna untuk menyetor aset kripto menganggur untuk mendapatkan pengembalian bunga tetap atau mengambang. Keuntungan intinya terletak pada kemudahan pengoperasian dan keselamatan.

Baru-baru ini, Gate telah meluncurkan berbagai aktivitas waktu terbatas, secara signifikan meningkatkan tingkat pengembalian komprehensif bagi pengguna. Misalnya, dalam aktivitas Tabungan Reguler BTC mulai Januari 2026, pengguna dapat menerima tambahan APR 10% di atas penghasilan awal mereka, dengan APR komprehensif hingga 10,3%.

Fitur lain dari Yu Bibao adalah “struktur pendapatan ganda”. Pengguna memiliki kesempatan untuk mendapatkan hadiah token tambahan sambil mendapatkan penghasilan dasar. Pola ini terutama terlihat dalam acara reguler seperti “Crazy Wednesday”, di mana tabungan reguler 3 hari USDT menambahkan tambahan 10% imbalan AVNT ke pengembalian tahunan dasar 6%, sehingga pengembalian tahunan komprehensif menjadi 16%.

Hadiah Ganda GUSD: Cara inovatif untuk bermain tabungan stablecoin

Selain produk tradisional Yubibao, Gate juga telah meluncurkan GUSD, alat keuangan yang inovatif. GUSD adalah kredensial stablecoin yang didukung oleh aset dunia nyata (RWA) seperti obligasi Treasury AS dengan imbal hasil tahunan dasar sebesar 4,4%. Pengguna dapat memperoleh penghasilan stabil ini melalui operasi pencetakan sederhana.

Apa yang membedakan GUSD adalah mekanisme “hadiah ganda”. Ketika pengguna menginvestasikan GUSD di Launchpool dan produk manajemen kekayaan lainnya, mereka dapat menerima bunga ganda yang ditumpangkan pada pendapatan produk dan pendapatan pencetakan GUSD. Desain ini memberi pengguna pilihan pendapatan yang lebih kaya. Di Launchpool Gate, pengguna bisa mendapatkan APY yang luar biasa dengan mempertaruhkan GUSD untuk berpartisipasi dalam proyek yang sedang berkembang.

Saat ini ada tiga kumpulan Launchpool yang sangat aktif di platform: $U, $BOT, dan $SWTCH, beberapa di antaranya bahkan menawarkan APY hingga 441,65%.

Analisis mendalam tentang kumpulan stablecoin on-chain arus utama

Tidak seperti produk tabungan pertukaran, protokol keuangan terdesentralisasi (DeFi) menawarkan pengguna kesempatan untuk mendapatkan penghasilan langsung di blockchain. Kumpulan stablecoin on-chain ini menghasilkan pendapatan melalui mekanisme yang berbeda, masing-masing dengan karakteristiknya sendiri. Ambil protokol Unitas, misalnya, yang mengadopsi strategi netral pasar untuk menghasilkan pendapatan melalui arbitrase Delta-Netral dan penangkapan tingkat pendanaan. Pada tahun 2025, Unitas mencapai pengembalian tahunan sekitar 16,7%.

Sebaliknya, protokol pinjaman tradisional seperti Aave dan Compound lebih mudah. Hasil protokol ini sepenuhnya didorong oleh permintaan pinjaman pasar untuk stablecoin. Pada Januari 2026, pengembalian tahunan USDT/USDC Aave biasanya berkisar antara 2,5% hingga 3,6%, sedangkan pengembalian Compound umumnya berkisar antara 2% hingga 4%.

Protokol DeFi yang muncul seperti Ethena telah mengadopsi strategi yang lebih canggih. Dolar sintetis USDe tetap stabil melalui strategi Delta-Neutral, dengan pengembalian terkait erat dengan tingkat pendanaan pasar, terutama menonjol di pasar yang didominasi oleh bulls.

Perbandingan Perbedaan Inti: Manfaat, Risiko, dan Fleksibilitas

Untuk lebih jelas menunjukkan perbedaan inti antara Gate dan kumpulan stablecoin on-chain, kami akan melakukan perbandingan sistematis dari berbagai dimensi.

Catatan khusus adalah bahwa biaya gas untuk operasi on-chain dapat secara signifikan memengaruhi pendapatan aktual. Ketika jaringan Ethereum padat, biaya gas untuk satu transaksi bisa mencapai puluhan dolar, yang dapat memakan sebagian besar keuntungan bagi pengguna dengan sejumlah kecil uang atau operasi yang sering.

Wawasan Data: Tren Penghasilan dan Kinerja Pasar

Dilihat dari data pasar, pasar stablecoin berbasis hasil berkembang pesat. Hanya dalam waktu setahun, kapitalisasi pasar stablecoin yang menghasilkan telah melonjak dari sekitar $15 miliar menjadi lebih dari $110 miliar dan sekarang menyumbang lebih dari 4% dari keseluruhan pasar stablecoin. Peningkatan ini mencerminkan permintaan yang kuat untuk produk hasil solid.

Di platform Gate, produk manajemen kekayaan terkait juga telah menunjukkan momentum pertumbuhan yang kuat. Dana manajemen Yu Bibao telah melebihi $3 miliar, dan pengembalian tahunan bisa mencapai hingga 10,5%. Pasokan on-chain GUSD telah tumbuh pesat dalam waktu singkat, dengan empat kolam penambangan utama dibuka secara bersamaan, dan tahunan tahunan yang komprehensif dengan mudah melebihi 15%+.

Kinerja token platform GT juga terkait erat dengan pengembangan ekologis. Menurut data pasar Gate, per 30 Januari 2026, harga GT adalah $9,52, dengan perubahan -4,23% dalam 24 jam terakhir. Seiring dengan perluasan ekosistem Gate dan kemajuan strategi “All in Web3”, peran inti GT dalam fungsionalitas dan tata kelola platform akan semakin diperkuat.

Sementara pasar bergejolak pada awal tahun 2026, dengan Bitcoin turun lebih dari 5% dalam 24 jam, Tabungan Reguler BTC Gate dapat memberi pengguna pengembalian tahunan yang komprehensif hingga 10,3%. Sementara itu, protokol Unitas on-chain mempertahankan imbal hasil tahunan sekitar 16,7%, sementara protokol pinjaman DeFi tradisional seperti Aave berkisar antara 2,5% dan 3,6% dalam imbal hasil USDT.

Di dunia crypto, stablecoin idle dan aset arus utama bukan lagi modal yang tidak aktif melainkan aset produktif yang dapat terus meningkat nilainya melalui strategi yang dipilih dengan cermat. Volatilitas pasar bukanlah akhir, tetapi titik awal dari strategi alokasi aset.