Kelompok industri mendesak keseimbangan dalam pelaksanaan carf Hong Kong karena berbagi data pajak mendekat

Seiring para pembuat kebijakan menyelesaikan aturan pajak kripto lintas batas, para peserta pasar mendesak pendekatan yang lebih pragmatis terhadap persyaratan CARF di sektor aset digital Hong Kong.

HKSFPA Dorong Fleksibilitas pada Perubahan CARF dan CRS

Asosiasi Profesional Sekuritas & Futures Hong Kong (HKSFPA) telah mendesak regulator untuk melonggarkan beban pencatatan dan tanggung jawab terkait Kerangka Pelaporan Aset Kripto dan aturan CRS yang berkembang. Asosiasi ini mengemukakan kekhawatirannya dalam sebuah makalah advokasi yang diterbitkan pada hari Senin, menyoroti risiko operasional dan hukum bagi perusahaan dan eksekutif.

HKSFPA menyatakan bahwa mereka sebagian besar mendukung legislasi CARF kota tersebut. Namun, mereka menyerukan agar otoritas menerapkan fleksibilitas pada persyaratan pencatatan dan paparan tanggung jawab, terutama untuk entitas yang telah dibubarkan dan pejabat senior. Kelompok ini merespons amandemen yang disesuaikan dengan kerangka Organisasi untuk Kerjasama Ekonomi dan Pembangunan (OECD).

CARF, yang diusulkan pada Desember 2024, bertujuan untuk memungkinkan pertukaran informasi pajak lintas batas tentang pemegang aset kripto pada tahun 2028, menurut OECD. Selain itu, inisiatif ini akan mendukung partisipasi Hong Kong dalam pengaturan berbagi data global dengan yurisdiksi lain yang lebih dulu mengadopsi.

Kekhawatiran tentang pencatatan untuk perusahaan yang dibubarkan

Dalam pengajuannya, HKSFPA menyatakan mendukung periode retensi catatan enam tahun yang diusulkan, yang sesuai dengan standar Direktorat Pajak Dalam Negeri dan CRS yang ada. Namun, asosiasi menentang perpanjangan kewajiban pencatatan di luar umur perusahaan dan terhadap individu setelah pembubaran.

“Kami umumnya setuju dengan periode retensi enam tahun agar sesuai dengan standar Direktorat Pajak Dalam Negeri dan CRS yang ada, tetapi kami memiliki kekhawatiran terkait kewajiban yang dikenakan pada individu setelah pembubaran,” kata makalah tersebut. Meski begitu, asosiasi menekankan bahwa kejelasan tentang tanggung jawab sangat penting untuk kepatuhan.

Menurut HKSFPA, memaksa direktur atau pejabat utama untuk tetap bertanggung jawab atas catatan setelah perusahaan secara resmi berhenti beroperasi dapat menciptakan tanggung jawab yang terbuka dan berpotensi tidak terbatas. Selain itu, regime semacam ini dapat menghalangi profesional yang berkualitas untuk mengambil peran senior di entitas yang berhadapan dengan kripto.

Asosiasi merekomendasikan agar pemerintah secara eksplisit memutus akses mantan pejabat ke sistem penyimpanan, pendanaan, atau firma hukum yang berwenang memelihara data klien. Mereka berargumen bahwa ini juga akan memperjelas tanggung jawab pencatatan perusahaan yang dibubarkan dan mengurangi ketidakpastian hukum.

Mengutip masalah yang diangkat oleh PwC dan Biro Keuangan Layanan Keuangan, HKSFPA mengusulkan penunjukan kustodian pihak ketiga independen untuk mengambil alih tugas pencatatan. Kustodian ini bisa berupa likuidator atau penyedia layanan perusahaan berlisensi, yang bertugas menyimpan catatan selama periode hukum yang berlaku.

Seruan untuk pendaftaran proporsional dan pendekatan yang lebih ringan untuk pengembalian nol

Mengenai pendaftaran, asosiasi ditanya tentang keharusan onboarding RCASP dengan nexus pelaporan ke Hong Kong. HKSFPA setuju bahwa pendaftaran yang lebih luas akan membantu memastikan kompetisi yang adil dan mencegah perusahaan yang patuh dikalahkan oleh operator yang tidak diatur, terutama di pasar kripto lintas batas.

Kelompok ini mengakui bahwa pendaftaran wajib akan membantu Direktorat Pajak Dalam Negeri dalam mengidentifikasi seluruh populasi RCASP yang beroperasi di atau terhubung dengan kota tersebut. Namun, mereka memperingatkan bahwa pendekatan satu ukuran cocok untuk semua mungkin berlebihan untuk entitas yang secara rutin mengajukan pengembalian nol, termasuk banyak kendaraan investasi swasta.

“Kami merekomendasikan pendaftaran ringan atau proses deklarasi tahunan yang disederhanakan untuk RCASP yang mengantisipasi pengajuan Pengembalian Nol, untuk mengurangi biaya administratif sekaligus memenuhi kebutuhan pengawasan IRD,” tulis HKSFPA. Selain itu, mereka berargumen bahwa jalur yang disederhanakan akan mendorong kepatuhan sukarela daripada keterlibatan minimal.

Asosiasi menyatakan bahwa banyak entitas investasi swasta termasuk dalam kategori aktivitas rendah ini dan seharusnya tidak menghadapi lapisan administrasi yang tidak perlu. Mereka menyarankan bahwa entitas yang sudah terdaftar di bawah CARF atau memegang nomor pendaftaran bisnis harus diizinkan mengaktifkan pendaftaran CRS melalui portal sederhana, mendukung pendaftaran pengembalian nol yang disederhanakan dalam praktik.

Perdebatan tentang sanksi dan pembelaan alasan yang wajar

Mengenai sanksi, HKSFPA mendukung penggunaan sanksi administratif sebagai alat utama untuk menangani ketidakpatuhan, alih-alih mengandalkan penuntutan pidana. Menurut advokat hak bisnis, model ini akan menurunkan biaya hukum bagi regulator dan industri sekaligus mencegah pelanggaran.

Namun, asosiasi menyatakan keberatan keras terhadap struktur sanksi “per akun” yang serupa dengan aturan di Inggris. Mereka secara khusus menentang model “$1.000 per akun/pengguna,” memperingatkan bahwa satu kesalahan perangkat lunak dapat memicu rangkaian denda tanpa adanya niat untuk menghindari pajak.

HKSFPA berargumen bahwa mekanisme sanksi per akun murni berisiko menghasilkan hasil yang tidak proporsional untuk platform besar dengan basis pengguna yang luas. Selain itu, mereka menyarankan bahwa sanksi harus mempertimbangkan volume transaksi dan tingkat kesalahan untuk menghindari menghukum aktor yang beritikad baik.

Kelompok ini merekomendasikan agar pembelaan “alasan yang wajar” yang dijelaskan secara jelas dimasukkan ke dalam hukum. “Pembelaan alasan yang wajar dapat dikodifikasi secara jelas untuk kasus di mana RFI mengandalkan sertifikasi mandiri yang valid yang kemudian terbukti palsu, asalkan RFI melakukan due diligence standar,” kata asosiasi.

Klausa semacam ini, tambah mereka, akan mengakui kenyataan bahwa bahkan due diligence yang ketat pun tidak dapat menghilangkan semua pernyataan keliru dari klien. Meski begitu, HKSFPA menekankan bahwa perusahaan harus tetap menunjukkan prosedur dan kontrol terdokumentasi untuk mendapatkan manfaat dari pembelaan apa pun.

Dorongan untuk sistem pengajuan elektronik dan konektivitas API

Regulator juga mencari pandangan tentang sistem pengajuan yang harus digunakan penyedia layanan aset kripto untuk pengajuan CARF. Sebagai tanggapan, HKSFPA sangat mendukung pengajuan elektronik dan mendesak pemerintah untuk melangkah lebih jauh dari portal unggah manual dasar, terutama untuk institusi dengan volume tinggi.

Asosiasi menunjuk pada pelaporan api xml carf sebagai solusi yang lebih skalabel untuk institusi keuangan besar dengan sistem warisan yang kompleks. Konektivitas API langsung, dikombinasikan dengan format file XML standar, akan memungkinkan transmisi data otomatis dan mengurangi beban operasional pada entitas pelapor.

Menurut HKSFPA, mengandalkan hanya pada unggahan manual melalui portal online akan menurunkan efisiensi bagi perusahaan yang menangani volume transaksi tinggi dan berbagai jenis aset. Selain itu, otomatisasi dapat secara material mengurangi tingkat kesalahan dan meningkatkan kualitas data secara keseluruhan terkait aliran pajak lintas batas.

Kelompok ini menyatakan bahwa kedua opsi, manual maupun otomatis, harus didukung sepenuhnya, bukan memilih salah satu dengan mengorbankan yang lain. Mereka menambahkan bahwa spesifikasi teknis XML yang rinci dan lingkungan pengujian yang kuat harus disediakan setidaknya satu tahun sebelum sistem pelaporan mulai berlaku, memastikan pengajuan CARF elektronik yang lancar sejak hari pertama.

Implikasi yang lebih luas untuk peluncuran CARF Hong Kong

Seiring Hong Kong bersiap bertukar data pajak kripto dengan yurisdiksi yang lebih dulu mengadopsi, umpan balik HKSFPA menyoroti keseimbangan yang rumit antara pengawasan yang efektif dan kepatuhan yang dapat dioperasikan. Selain itu, usulan asosiasi menunjukkan bagaimana penyesuaian yang ditargetkan dapat mengurangi paparan hukum bagi eksekutif sekaligus menjaga integritas regime.

Bagi pembuat kebijakan, perdebatan tentang pencatatan, sanksi, pendaftaran RCASP, dan standar teknologi akan membentuk bagaimana peserta pasar mengalami aturan baru ini secara praktis. Meski begitu, masukan industri menunjukkan bahwa panduan yang jelas, kewajiban yang proporsional, dan infrastruktur pelaporan modern sangat penting jika kerangka kerja ini ingin berfungsi sebagaimana dimaksud.

Singkatnya, konsultasi ini menyoroti dukungan kuat dari industri terhadap tujuan transparansi pajak internasional, yang diimbangi oleh seruan untuk pencatatan proporsional, sanksi yang masuk akal, pendaftaran RCASP yang fleksibel, dan alat pengajuan elektronik yang kokoh yang mencerminkan realitas pasar kripto saat ini.