U-monnaie et monnaie de référence dans le trading de contrats : comment déterminer la méthode qui vous convient le mieux

Différences fondamentales entre les deux modes de contrat

Dans le trading de produits dérivés en cryptomonnaies, les deux modes de règlement les plus courants sont respectivement basés sur des stablecoins et des actifs cryptographiques. Parmi eux, le contrat en mode coin utilise directement des cryptomonnaies comme marge et unité de règlement, tandis que le mode USDT (U) utilise des stablecoins comme USDT pour la tarification.

La logique de fonctionnement du contrat en mode U repose sur une cotation et un règlement en USDT. Étant donné que la valeur du USDT est liée au dollar américain, les investisseurs peuvent évaluer intuitivement leurs gains en regard de la monnaie fiat. Par exemple, si vous gagnez 1000 USDT, cela équivaut presque à un gain de 1000 dollars américains. Ce mode est plus convivial pour les traders habitués à penser en monnaie fiat, en particulier ceux qui souhaitent comprendre rapidement leurs gains réels.

Avantages et applications du contrat en mode coin

Le contrat en mode coin adopte un mode inverse, utilisant des cryptomonnaies telles que BTC, ETH comme monnaie de référence pour le calcul de la marge. Prenons l’exemple du contrat en mode BTC : le Bitcoin sert à la fois de marge initiale et d’unité de règlement des gains et pertes.

L’avantage unique de ce mode réside dans la amélioration de l’efficacité de l’utilisation des fonds. Les investisseurs détenant des cryptomonnaies n’ont pas besoin d’échanger leurs actifs contre des USDT pour trader ou couvrir leurs positions. En d’autres termes, vous pouvez conserver vos Bitcoin ou Ethereum tout en utilisant des contrats en mode coin pour gérer les risques ou augmenter les gains.

Étant donné que les contrats en mode coin disposent d’un effet de levier intrinsèque de 1x, lors d’un marché haussier, les profits se transforment directement en une augmentation de la quantité de cryptomonnaies détenues. Pour les traders optimistes à long terme sur les actifs cryptographiques, souhaitant couvrir en période de marché baissier ou augmenter leur position lors d’un marché haussier, c’est un outil d’allocation d’actifs très efficace.

Comment choisir la méthode de trading la plus adaptée

Scénario pour choisir le mode U : lorsque vous détenez principalement des USDT ou d’autres équivalents fiat, le mode U offre une méthode de calcul des gains intuitive et pratique. De plus, le nombre de paires en mode U est généralement plus élevé, offrant plus de choix aux traders.

Scénario pour choisir le mode coin : si vous détenez déjà du Bitcoin ou de l’Ethereum et ne souhaitez pas vendre à bas prix pour obtenir des USDT, le contrat en mode coin devient une solution idéale. En particulier dans un marché haussier à long terme, trader en mode coin permet de convertir directement les gains en augmentation de votre position, ce qui constitue une méthode efficace pour augmenter ses actifs cryptographiques.

Risques et résumé

Quelle que soit la méthode choisie, il faut reconnaître que le trading de cryptomonnaies comporte des risques importants. Le trading avec effet de levier amplifie à la fois les gains et les pertes, et les investisseurs doivent bien comprendre les risques impliqués avant de prendre une décision.

Le mode U et le mode coin ont chacun leurs points forts. La clé est de juger en fonction de la composition de ses actifs, de ses objectifs de trading et de sa tolérance au risque. Les investisseurs détenant des stablecoins tendent vers la simplicité du mode U, tandis que ceux qui possèdent des cryptomonnaies et souhaitent augmenter leur position à long terme peuvent utiliser le contrat en mode coin pour couvrir leurs actifs et réaliser une croissance simultanée.