Nouvelle tendance d'investissement en yen japonais ! Le taux de change du dollar taïwanais atteint un nouveau sommet, décryptage des 4 principales solutions

Le taux de change NT$ contre Yen japonais atteint 4,85, comprenez-vous vraiment comment échanger au meilleur prix ?

10 décembre 2025, le taux de change NT$ contre Yen japonais a atteint un nouveau sommet de 4,85, avec une forte augmentation de la demande pour le tourisme au Japon et la couverture contre le Yen. Mais savez-vous ? Il suffit de choisir le mauvais canal d’échange pour vous faire payer plusieurs boissons à la main.

Comparé à la stabilité relative du NT$ contre le dollar australien, la volatilité du Yen est plus grande et les opportunités d’arbitrage plus nombreuses. Nous avons effectué une simulation sur le terrain avec les 4 méthodes d’échange les plus courantes à Taïwan, en utilisant un cas réel de 50 000 NT$, pour vous montrer laquelle permet de maximiser la valeur de votre Yen.

Comparatif pratique des 4 principaux canaux d’échange de Yen à Taïwan

1. Échange traditionnel en agence : le plus sûr mais le plus coûteux

Se rendre directement à la banque ou au comptoir de l’aéroport pour échanger des NT$ en Yen en espèces, simple mais avec le coût le plus élevé. La banque utilise le « taux de vente en espèces » (1-2% inférieur au taux spot du marché), auquel s’ajoutent éventuellement des frais de service, ce qui entraîne la plus grande perte.

Par exemple, à la Banque de Taïwan, le 10 décembre 2025, le taux de vente en espèces est de 0,2060 NT$ par Yen (soit 1 NT$ pour 4,85 Yen). Certaines banques facturent aussi des frais de 100 à 200 NT$. En échangeant 50 000 NT$, la perte minimale est d’environ 1 500 NT$.

Quand l’utiliser ? Limité aux urgences à l’aéroport ou aux personnes peu familières avec les opérations en ligne. Il n’est pas conseillé d’échanger en grande quantité à l’avance.

2. Échange en ligne + retrait en agence : le choix préféré des investisseurs

Transférer des NT$ en Yen via l’application bancaire ou la banque en ligne vers un compte en devises, en utilisant le « taux de vente spot » (environ 1% meilleur que le taux en espèces). Lorsqu’on a besoin d’espèces, on retire en agence ou via un distributeur automatique en devises, avec des frais à partir de 100 NT$.

Ce mode est idéal pour ceux ayant de l’expérience en investissements en devises, permettant d’entrer par tranches pour lisser le coût moyen. Par exemple, lorsque le NT$ contre Yen est inférieur à 4,80, acheter par étapes permet de réduire le coût moyen et d’éviter le risque de fluctuation.

Estimation des coûts (50 000 NT$) : perte de 500 à 1 000 NT$, soit plus de la moitié moins cher que l’échange en agence.

Astuce avancée : Après avoir échangé en Yen, ne laissez pas l’argent dormir. Vous pouvez le placer dans un dépôt à terme en Yen (taux annuel 1,5-1,8%) ou dans une police d’assurance en Yen (taux garanti 2-3%), pour générer un revenu passif.

3. Échange en ligne + retrait à l’aéroport : indispensable pour partir à l’étranger

Pas besoin d’ouvrir un compte en devises, il suffit de remplir le montant, la succursale et la date sur le site de la banque, puis retirer en espèces en agence. La plateforme « Easy Achat » de la Banque de Taïwan offre l’échange en ligne sans frais (paiement via TaiwanPay ne coûte que 10 NT$), avec une réduction d’environ 0,5% sur le taux.

Le principal avantage est la possibilité de réserver un retrait à l’aéroport. À l’aéroport de Taoyuan, 14 agences de la Banque de Taïwan sont disponibles, dont 2 24h/24. Prendre de l’argent liquide directement avant de partir est très pratique.

Estimation des coûts (50 000 NT$) : perte de 300 à 800 NT$, c’est la meilleure option pour préparer son départ.

À noter : Réservation à faire 1-3 jours à l’avance, le retrait dépend des horaires d’ouverture de la banque, impossible de changer la succursale à la dernière minute.

4. Retrait en ATM en devises : la flexibilité maximale

Utiliser une carte bancaire à puce pour retirer des Yen en espèces dans un ATM en devises, disponible 24h/24, avec des transactions interbancaires. Le coût de retrait depuis un compte NT$ est de seulement 5 NT$ de frais interbancaires. Pas besoin de réservation, retrait immédiat.

Le plafond de retrait en ATM en devises de la Bank SinoPac est de 150 000 NT$ équivalent par jour, sans frais de change. La CTBC Bank permet jusqu’à 120 000 NT$.

Inconvénients : Environ 200 points de retrait dans tout le pays, avec des coupures fixes (1 000/5 000/10 000 Yen). En période de forte demande (aéroport, fin d’année), les espèces sont souvent épuisées. Il est conseillé de ne pas attendre la dernière minute pour retirer.

Estimation des coûts (50 000 NT$) : perte de 800 à 1 200 NT$, adapté pour des besoins urgents ou quand on n’a pas le temps de se rendre en banque.

Analyse du taux de change actuel du Yen : est-ce le bon moment pour échanger ?

Court terme : oui, mais en plusieurs fois.

Au second semestre 2025, le NT$ contre Yen a gagné 8,7% (de 4,46 début d’année à 4,85 maintenant). Pour les investisseurs taïwanais, le rendement de change est déjà significatif. En particulier, face à la pression de dépréciation du NT$, utiliser le Yen comme couverture est plus nécessaire.

La Banque du Japon (BOJ) est en cycle de hausse des taux, le gouverneur Ueda a renforcé les attentes d’une hausse à 0,75% (niveau le plus haut en 30 ans), avec une hausse de 0,25 point prévue le 19 décembre. Le rendement des obligations japonaises a atteint 1,93%, un sommet de 17 ans, ce qui soutient fortement le Yen à long terme.

Moyen terme : risque de volatilité.

Le USD/JPY est passé de 160 début d’année à environ 154,58. À court terme, il pourrait rebondir vers 155, mais à moyen et long terme, il devrait rester en dessous de 150. Le risque d’un arbitrage de clôture pourrait entraîner une fluctuation de 2-5%. Il est conseillé de ne pas échanger la totalité en une seule fois.

Stratégie par tranches : échanger 40% en premier, 30% en second, et réserver 30% pour attendre un point bas. Cela permet de profiter du taux actuel tout en se protégeant contre la volatilité future.

Comparatif en temps réel des taux de vente en espèces de Yen dans différentes banques

Voici les taux du 10 décembre 2025 (à titre indicatif, se référer au site officiel des banques pour le taux réel) :

Questions fréquentes pour les débutants en échange de Yen

Q : Quelle différence entre le taux en espèces et le taux spot ?

Le taux en espèces est celui proposé par la banque pour les billets et pièces physiques, lors de la transaction immédiate, mais il est généralement inférieur de 1-2% au taux spot du marché. Le taux spot est celui du marché des devises, avec règlement en T+2, utilisé pour les transferts électroniques ou comptes en devises, et il est plus avantageux.

Q : Combien de Yen puis-je obtenir pour 10 000 NT$ ?

Utiliser la formule : 【Montant en Yen = NT$ × taux actuel】. Avec le taux de vente en espèces de 4,85, 10 000 NT$ donnent environ 48 500 Yen ; avec le taux spot de 4,87, cela donne environ 48 700 Yen, soit une différence de 200 Yen (environ NT$40).

Q : Que faut-il apporter pour échanger en agence ?

Les Taïwanais doivent apporter leur carte d’identité + passeport, les étrangers leur passeport + permis de séjour. En cas de réservation en ligne, apporter aussi la confirmation de transaction. Moins de 20 ans, accompagnement d’un parent. Pour des échanges importants (plus de 100 000 NT$), une déclaration de provenance des fonds peut être requise.

Q : Y a-t-il une limite quotidienne pour retirer en ATM en devises ?

Depuis la nouvelle réglementation 2025, les plafonds varient selon les banques : 150 000 NT$ par jour pour la Bank SinoPac, 120 000 NT$ pour la CTBC, 150 000 NT$ pour E.SUN (incluant la carte de débit). Les comptes numériques de catégorie 3 peuvent avoir des plafonds plus bas, jusqu’à 100 000 NT$. Il est conseillé de répartir les retraits ou d’utiliser la carte de la banque pour éviter des frais interbancaires.

Options d’investissement après avoir échangé en Yen

Ne laissez pas l’argent dormir après l’échange. Voici 4 options adaptées aux petits montants pour les débutants :

1. Dépôt à terme en Yen — La plus sûre, avec des comptes en devises E.SUN ou Taïwan Bank, dépôt minimum 10 000 Yen, taux annuel 1,5-1,8%.

2. Assurance en Yen — Investissement à moyen terme, avec des assurances vie épargne de Cathay ou Fubon, taux garanti 2-3%, combinant protection et rendement.

3. Investissements liés au Yen — Pour la croissance, suivre des produits liés à l’indice Yen, via des courtiers pour diversifier le risque.

4. Trading de devises en swing — Pour profiter de la volatilité, le Yen étant une des devises refuges les plus liquides, avec une volatilité modérée, idéal pour apprendre le marché à court terme.

Risques à connaître lors de l’échange en Yen

Bien que le Yen soit une des trois principales devises refuges mondiales (avec le dollar américain et le franc suisse), il comporte aussi des risques de fluctuation :

• Hausse des taux par la BOJ — Renforce l’attractivité du Yen, mais peut aussi entraîner des prises de bénéfices et des arbitrages de clôture.
• Tensions géopolitiques — En cas de tensions dans le détroit de Taïwan ou au Moyen-Orient, la demande de Yen refuge peut augmenter, entraînant une appréciation à court terme ; si la tension se résout, le Yen peut se déprécier.
• Force du dollar américain — Les changements de politique américaine peuvent impacter l’arbitrage et le marché du Yen.

Il est conseillé aux investisseurs de faire des échanges par tranches pour limiter le risque.

En résumé

Le Yen n’est plus seulement une monnaie pour voyager, mais aussi un actif avec des fonctions de couverture et d’investissement. Que ce soit pour votre voyage au Japon l’année prochaine ou pour la diversification face à la dépréciation du NT$, en suivant la règle du « achat par tranches + allocation active après échange », vous pouvez minimiser les coûts et maximiser les gains.

Les débutants peuvent commencer par « Échange en ligne de la Banque de Taïwan + retrait à l’aéroport » ou « ATM en devises », puis transférer vers un dépôt à terme ou une police d’assurance selon leurs besoins. Ainsi, vous pourrez non seulement voyager à moindre coût, mais aussi bénéficier d’une protection supplémentaire lors des turbulences du marché mondial.