Oscillateur que les traders doivent connaître : Qu'est-ce que le Stochastique et comment l'utiliser

Oscillateur Stochastique (STO) est un outil d’analyse technique qui existe depuis plus de 70 ans, mais reste un choix clé pour les traders du monde entier. Sa popularité provient de sa capacité à identifier la dynamique des prix et les points de retournement de tendance. Cependant, beaucoup l’utilisent de manière superficielle, sans approfondir sa compréhension. Cette fois, nous allons explorer cet indicateur en détail.

Qu’est-ce que l’Oscillateur Stochastique ?

L’Oscillateur Stochastique est un indicateur de Momentum qui mesure la position du prix de clôture par rapport à la fourchette haute et basse sur une période donnée, en affichant une valeur entre 0 et 100.

Dans cet oscillateur, on observe des motifs de mouvement clairs :

• En tendance haussière : le prix atteint régulièrement de nouveaux sommets, la clôture se rapproche du maximum sur 14 périodes, ce qui fait que la valeur de STO approche 100.
• En tendance baissière : le prix atteint régulièrement de nouveaux creux, la clôture se rapproche du minimum sur 14 périodes, ce qui fait que la valeur de STO approche 0.

L’utilité principale de cet indicateur est de définir des zones de surachat et de survente en utilisant le %K : lorsque la valeur dépasse 80, le prix entre dans une zone de surachat (Overbought), et lorsqu’elle est inférieure à 20, dans une zone de survente (Oversold). De plus, le %D (moyenne mobile du %K) permet d’observer les changements de momentum.

Formule simple de calcul de l’oscillateur

Cet outil comporte deux composantes principales : %K (valeur principale) et %D (moyenne sur 3 jours).

%K = [(C – L14) / (H14 – L14)] × 100

où :

• C = prix de clôture actuel
• L14 = plus bas sur 14 périodes
• H14 = plus haut sur 14 périodes

%D = ((%K actuel + %K d’hier + %K d’il y a 2 jours) / 3

Exemple avec les données du pétrole WTI : le 8/9/2023, clôture à 84.4, H14=84.4, L14=77.07, on calcule %K = 100, ce qui indique que le prix est au sommet de la période.

Fast Stochastic vs Slow Stochastic : quelles différences ?

Fast Stochastic est calculé directement à partir du prix actuel, ce qui le rend très réactif. Si la clôture est égale au maximum, %K sera immédiatement à 100.

Slow Stochastic est une version lissée du Fast, en utilisant une moyenne mobile du %K, ce qui permet :

• d’obtenir un mouvement plus fluide
• de générer des signaux plus tardifs
• de réduire les faux signaux
• d’être plus adapté à une analyse à moyen terme

4 méthodes pour lire et utiliser l’oscillateur stochastique

) 1. Identifier la tendance ###Trend(

Pour déterminer la direction du prix en comparant %K et %D :

• %K > %D : le prix est au-dessus de sa moyenne → tendance haussière
• %K < %D : le prix est en dessous de sa moyenne → tendance baissière

Attention : cette méthode fonctionne bien à court terme, mais peut donner beaucoup de faux signaux sur le long terme.

) 2. Mesurer la force du momentum

En observant l’écart entre %K et %D :

• Ecart large : momentum fort, tendance en accélération
• Ecart réduit : momentum faible, possible retournement imminent

3. Zones de surachat / survente ###Overbought/Oversold(

Voici l’usage le plus courant :

• %K > 80 : surachat → prix trop élevé, éviter d’acheter
• %K < 20 : survente → prix trop bas, éviter de vendre

Ces zones alertent souvent d’un changement majeur à venir.

) 4. Détection de divergence ###Divergence(

Deux types principaux :

Divergence Baissière :

• le prix atteint un nouveau sommet, mais %K forme un sommet inférieur
• signal de vente faible → possible retournement à la baisse

Divergence Haussière :

• le prix atteint un nouveau creux, mais %K forme un creux supérieur
• signal d’achat → possible retournement à la hausse

Avantages et limites

) Avantages ✓ Facile à calculer et à interpréter - seulement 3 variables ✓ Efficace pour repérer les zones de prix - Overbought/Oversold clairs ✓ Pratique pour le trading à court terme - idéal pour le Day Trading

Limites

✗ Indicateur retardé - signaux en retard, confirmation nécessaire ✗ Utilise peu de données - peu adapté aux tendances longues ✗ Faux signaux fréquents - seul, il peut entraîner des pertes importantes

Combinaison avec d’autres outils d’analyse technique

1. Stochastic + EMA

Utiliser l’EMA pour définir la tendance + Stochastic pour confirmer le point d’entrée :

• Prix au-dessus de l’EMA = attendre un croisement %K/%D à la hausse pour acheter
• Prix en dessous de l’EMA = attendre un croisement %K/%D à la baisse pour vendre

2. Stochastic + RSI

Utiliser le RSI pour confirmer la surchauffe + Stochastic pour repérer les croisements :

• RSI > 50 + %K > %D = zone d’achat
• RSI < 50 + %K < %D = zone de vente

3. Stochastic + MACD

Utiliser le MACD pour repérer la dynamique + Stochastic pour le changement de tendance :

• MACD croise à la hausse + %K croise à la hausse depuis la zone de survente = signal d’achat fort
• MACD croise à la baisse + %K croise à la baisse depuis la zone de surachat = signal de vente fort

4. Stochastic + Pattern de prix

Utiliser les figures de prix pour repérer la configuration + Stochastic pour confirmer le timing :

• Lorsqu’un pattern de retournement ou de breakout apparaît
• Confirmer avec le Stochastic : %K croise %D en sortie de zone de survente ou de surachat

Exemple : un Triangle en formation, %K croise %D à la hausse depuis la zone de survente, bougies vertes = signal d’achat.

Stratégie de trading sur GBP/USD en exemple

Outil : Stochastic###14,1,5( + EMA)75(
TimeFrame : 5 minutes

1. Étape 1 : Observer si le prix passe en dessous de l’EMA75 → chercher une opportunité de vente
2. Étape 2 : Attendre que %K croise %D à la baisse depuis la zone de surachat → ouvrir une position short
3. Étape 3 : Fermer la position short lorsque %K croise %D à la hausse depuis la zone de survente

Résultat : profit grâce à un mouvement rapide à court terme.

Informations importantes à retenir

• Le Stochastic n’est pas un signal d’achat/vente parfait
• Il faut le combiner avec d’autres outils d’analyse technique pour confirmer
• Ajuster les paramètres selon votre timeframe
• Tester en démo avant de risquer de l’argent réel
• La réussite en trading repose sur : choisir le bon indicateur + gestion du risque + discipline

En résumé

L’oscillateur stochastique reste un outil précieux pour les traders, mais il faut comprendre qu’il n’est qu’un parmi plusieurs outils. La réussite en trading vient d’une analyse multi-facette, d’une bonne gestion du risque et de l’expérience répétée.