La grande vague du cloud arrive｜Analyse de la façon dont les principales valeurs technologiques exploitent le concept de cloud computing

Explosion de l’industrie du cloud computing : pourquoi est-ce intéressant ?

Ces dernières années, la transformation numérique des entreprises s’est accélérée, et le cloud computing est passé d’un concept technique à une infrastructure commerciale indispensable. En termes simples, le cloud computing fournit à la demande des services de calcul et de stockage via Internet, comprenant trois grandes catégories : Infrastructure en tant que service (IaaS), Plateforme en tant que service (PaaS) et Logiciel en tant que service (SaaS).

Pourquoi les investisseurs sont-ils de plus en plus optimistes à propos des actions conceptuelles du cloud computing ? Les trois raisons principales sont :

Une demande du marché en croissance explosive. Selon Research Nester, le marché mondial du cloud retail devrait croître à un taux de croissance annuel composé de plus de 23% entre 2024 et 2036, atteignant un chiffre d’affaires de 544 milliards de dollars en 2036. La taille du marché mondial du cloud computing devrait atteindre 482 milliards de dollars en 2023, puis grimper à 662 milliards de dollars en 2025, avec un potentiel de croissance énorme.

Une fidélité client extrêmement élevée. Une fois qu’une entreprise établit un système opérationnel dans le cloud, avec une augmentation constante des données stockées, le coût et le risque de changer de fournisseur sont très élevés, ce qui offre aux entreprises de cloud computing une base de revenus stable à long terme.

Une structure concurrentielle relativement stable. En raison des barrières à l’entrée élevées et des effets d’échelle évidents, le marché est dominé par quelques grandes entreprises, évitant une concurrence désordonnée et assurant une forte durabilité.

Carte mondiale du marché du cloud : analyse approfondie de 6 leaders

Selon les données du deuxième trimestre 2023, le marché mondial du cloud computing est dominé par quelques géants, voici les principales actions à surveiller :

Leader du marché : Amazon (AMZN)

Amazon Web Services (AWS) détient plus de 30% de la part de marché mondiale du cloud, loin devant. AWS offre un écosystème complet comprenant calcul, stockage, bases de données, analyses, apprentissage automatique, Internet des objets, etc., avec des clients tels que Netflix et d’autres entreprises mondiales renommées.

Sur le plan technique, le graphique hebdomadaire d’AMZN montre un signal de croisement doré MACD, indiquant une dynamique haussière suffisante. En tant que leader incontesté des actions conceptuelles du cloud, ses fondamentaux et ses aspects techniques soutiennent une perspective haussière à moyen terme.

Roi des applications d’entreprise : Microsoft (MSFT)

Microsoft Azure, avec environ 22% de part de marché mondiale, se classe en deuxième position, avec un avantage notable dans le domaine des applications d’entreprise. Microsoft 365, Dynamics 365, etc., sont profondément intégrés aux clients d’entreprises mondiales, notamment Walmart, Delta Airlines, Taikang Insurance, qui sont tous utilisateurs d’Azure.

D’un point de vue technique, le graphique hebdomadaire montre plusieurs moyennes mobiles orientées à la hausse, le MACD a déjà formé un croisement doré et a duré longtemps, indiquant une tendance haussière forte. Récemment, le prix a été soutenu au-dessus de 360 dollars, avec un potentiel de hausse encore présent.

Pionnier de l’IA et de l’analyse de données : Google (GOOG)

La plateforme cloud Alphabet (GCP) de Google détient environ 11% de part de marché mondiale, se classant troisième. GCP est en tête dans le domaine de l’intelligence artificielle et de l’apprentissage automatique, avec des produits clés comme TensorFlow, BigQuery, largement adoptés par IBM, SAP, Adobe, etc., avec un avantage technologique évident.

Sur le plan du prix, Google est actuellement en consolidation à un niveau élevé, avec une fourchette prévue entre 120 et 140 dollars à court terme. Les investisseurs peuvent envisager des transactions dans cette zone.

Leader en cloud en Chine : Alibaba (BABA/9988.HK)

Alibaba Cloud détient environ 20% du marché chinois et environ 4% du marché mondial, étant le plus grand fournisseur de services cloud en Chine. Avec l’accélération de la digitalisation des entreprises chinoises, son potentiel de croissance ne doit pas être sous-estimé.

Cependant, il faut noter que la performance technique récente d’Alibaba est faible, avec un croisement MACD négatif sur le graphique hebdomadaire, indiquant une pression baissière à court terme. Il est conseillé aux investisseurs d’attendre un renforcement des indicateurs techniques et un retour au-dessus de 120 dollars avant de considérer une prise de position.

La transition d’un ancien fournisseur de services IT : IBM (IBM)

International Business Machines (IBM) propose des solutions IT intégrées et des services cloud, avec IBM Cloud classé cinquième mondialement, détenant environ 3% de part de marché.

Le point fort technique : IBM a réussi à franchir la résistance de 150 dollars, le graphique hebdomadaire montre un croisement doré MACD, confirmant une tendance haussière à moyen terme. Cela pourrait annoncer un nouveau cycle de hausse pour ce géant de l’IT.

Leader dans le domaine CRM : Salesforce (CRM)

Salesforce, connu pour la gestion de la relation client et l’automatisation marketing, avec Service Cloud et Marketing Cloud, est la sixième plus grande plateforme cloud mondiale, avec une part de marché d’environ 2%. La société renforce ses capacités d’analyse de big data, avec un fort potentiel de croissance.

Sur le plan technique, le MACD hebdomadaire montre un croisement doré, après deux trimestres de consolidation, une récente poussée a dépassé la résistance de 240 dollars, avec une perspective de défi à la barre psychologique des 300 dollars dans les 6 prochains mois.

Performance de l’investissement dans les actions conceptuelles du cloud

Les données ne mentent pas. L’ETF Cloud Computing de First Trust (SKYY), qui détient 65 actions liées, a enregistré une hausse cumulée de 342,9% depuis juillet 2011, bien supérieure aux 253,4% du S&P 500 sur la même période ; en regardant la performance depuis début 2023 jusqu’à maintenant, elle est de 45,1% contre 19,4%. Cela montre clairement l’avantage de rendement supérieur des actions conceptuelles du cloud.

Comment participer à l’investissement dans les actions conceptuelles du cloud

Les investisseurs peuvent participer par plusieurs moyens :

Achat direct d’actions : Risque concentré mais contrôle élevé, adapté aux investisseurs capables de sélectionner leurs actions.

Fonds d’actions : Gestionnaire de fonds sélectionne un portefeuille, diversifie le risque, équilibre le rendement, mais avec des coûts de transaction plus élevés.

ETF : Suivi passif d’un indice, coûts de transaction faibles, frais de gestion faibles, facile à manipuler mais avec un risque de décote ou prime.

Contrats pour différence (CFD) : Permettent de trader avec effet de levier, même avec peu de capital, pour participer aux fluctuations du marché. Les CFD offrent des coûts de transaction faibles, supportent le levier et une négociation 24h/24, mais le levier élevé comporte un risque important. Les débutants doivent faire preuve de prudence.

Tableau récapitulatif des actions conceptuelles du cloud

Les actions liées au cloud en bourse taïwanaise méritent également l’attention, notamment Compal (2324), Delta Electronics (2308), Advantech (2395), qui jouent un rôle clé dans la chaîne d’approvisionnement ou l’écosystème.

Derniers conseils d’investissement

L’industrie du cloud computing est encore en forte croissance, et bénéficiera dans la prochaine décennie de la vague de digitalisation des entreprises. Les actions conceptuelles du cloud présentent des avantages multiples : fondamentaux solides, perspectives techniques optimistes, valorisation relativement raisonnable.

Avant d’investir, il est essentiel de faire des recherches approfondies, de suivre l’évolution de la concurrence, les tendances technologiques et la performance des entreprises. Il est conseillé de commencer par les leaders comme AWS, Azure, GCP, puis d’adapter ses investissements selon sa tolérance au risque. Que ce soit pour une détention à long terme, une allocation dans des fonds ou une négociation à court terme, le secteur du cloud computing mérite une place dans votre portefeuille.