Раскрытие тайны циклов цифровых активов: почему Крипто циклы больше не «каждые 4 года»

Почему цикл крипто важен?

В инвестициях в цифровые активы понимание криптоциклов помогает уловить ритм рынка: когда может произойти значительный рост и когда может быть падение. Если у новичков нет представления о циклах, они часто упускают хорошие возможности для входа во время бычьего рынка или паникуют и выходят во время падения. Хорошее понимание циклов = больше спокойствия.

Ограничения классической модели "4 года"

Многие люди считают, что Биткойн сокращается примерно каждые 4 года, что вызывает рост → пик → падение. Однако недавние исследования указывают на то, что эти прошлые паттерны могут не применяться к будущему.

Например, некоторые розничные трейдеры продали рано из-за своей веры в "4 года", что привело к ускоренному падению. Кроме того, рыночная экология изменилась: пропорция институтов увеличилась, структура деривативов изменилась, а регуляторная и ликвидная среды стали другими.

Три основных фактора периодических изменений в текущей среде

Задержка в инъекции ликвидности затягивается.
В традиционных циклах капитал быстро поступает, но текущая глобальная макроэкономическая среда вызвала задержки в поступлении капитала на конечные рынки активов. Некоторые ожидают, что следующий бычий рынок может быть отложен до 2026 года или даже позже.

Институциональное доминирование заменяет публичные спекуляции
В прошлом бычьи рынки часто были обусловлены энтузиазмом розничных инвесторов, но сейчас все большее количество учреждений и компаний входит на рынок и удерживает Лонг, что изменило ритм притока и оттока капитала.

Макроэкономика и финансовые циклы стали ключевыми.
Рынок больше не определяется исключительно ритмом цифровых активов, но также подвержен влиянию инфляции, процентных ставок, геополитики, денежной политики и других факторов. Полагаться исключительно на "халвинг" не может охватить все переменные.

Как новички могут корректировать свои стратегии?

Увеличить временную перспективу
Не думайте, что «пик уже на подходе»; бычий рынок может продлиться дольше, подняться выше или потребовать больше времени для ожидания. Установите среднесрочные цели и не спешите завершать их в течение «4 лет».

Динамические индикаторы наблюдения, а не фиксированные формулы
Сосредоточьтесь на таких индикаторах, как Пуулл Мультипликатор, Индикатор Пи Цикла, балансы на биржах и институциональные притоки, а не только на "уполовинивании + 12-18 месяцев."

Управление рисками прежде всего
Циклические изменения подразумевают более высокую неопределенность. Устанавливайте ордера на стоп-лосс, стройте позиции партиями и избегайте ставить все на "следующий бычий рынок уже на подходе". Для новичков обеспечение безопасности капитала важнее, чем погоня за высокими ценами.

Резюме

В целом, хотя криптоциклы остаются важной логикой на рынке цифровых активов, классический ритм «каждые 4 года» подвергается вызову. Задержки ликвидности, доминирование институциональных инвесторов и макроэкономические переменные могут привести к более длительным циклам или изменениям в ритме. Для новичков понимание этого изменения, удлинение временного горизонта, динамическая корректировка стратегий и акцент на рисках являются более надежным подходом.