أربعة أسهم رائعة للاستثمار فيها الآن لتحقيق أقصى نمو في الذكاء الاصطناعي

إذا كنت تملك 5000 دولار من رأس المال الاستثماري وتبحث عن فرص تتجاوز احتياجات صندوق الطوارئ الخاص بك، فإن ثورة الذكاء الاصطناعي تقدم خيارات مقنعة. الشركات التي تتصدر تطوير بنية تحتية للذكاء الاصطناعي تمثل بعضًا من أفضل الفرص للاستثمار الآن، ويتوقع محللو الصناعة نموًا مستدامًا يمتد لعقد قادم على الأقل.

أربعة شركات بارزة—إنفيديا، برودكوم، شركة تايوان لصناعة أشباه الموصلات، ومايكروسوفت—تقدم زوايا مختلفة للاستفادة من هذا الاتجاه. كل منها يوفر مسارًا مميزًا للاستفادة من الارتفاع المستمر في الإنفاق على الذكاء الاصطناعي، مما يجعلها أسهمًا جيدة للنظر فيها لمحفظة متنوعة من استثمارات الذكاء الاصطناعي.

لماذا تمثل بنية تحتية للذكاء الاصطناعي فرصة استثمارية

يستمر الطلب على قدرات الحوسبة للذكاء الاصطناعي في التسارع. تنفق الشركات بشكل كبير على البنية التحتية اللازمة لتدريب ونشر أنظمة الذكاء الاصطناعي المتطورة، ولا تظهر أي علامات على التباطؤ في مسار الإنفاق هذا. مع التزام شركات التكنولوجيا الكبرى بميزانيات ضخمة لقدرات الذكاء الاصطناعي، فإن موردي المكونات الحيوية في وضعية جيدة لتحقيق أرباح كبيرة. هذا يجعل اللحظة الحالية وقتًا مثاليًا للاستثمار في الشركات التي تقود هذا التحول.

إنفيديا: مزود القدرة الحاسوبية الأساسية

حققت إنفيديا مكانتها كأغلى شركة في العالم من حيث القيمة السوقية من خلال هيمنتها على وحدات معالجة الرسوميات (GPU)—وهي محركات الحوسبة التي تدعم تطوير نماذج الذكاء الاصطناعي. لا تزال مكانة الشركة كمزود للبنية التحتية الأساسية لتدريب ونشر الذكاء الاصطناعي لا مثيل لها.

على الرغم من ثلاث سنوات متتالية من النمو القوي، يتوقع محللو وول ستريت أن توسع إنفيديا أرباحها بنسبة 52% في السنة المالية 2027. حتى مع قلق بعض المستثمرين من احتمال تشبع سوق الذكاء الاصطناعي، فإن الواقع يشير إلى أن إنفيديا تعمل كمزود تكنولوجي أساسي—مشابهة لتوفير الأدوات الضرورية خلال طفرة الموارد. تحافظ الشركة على قوة استمرارية قوية بغض النظر عن تطور السوق.

بالنسبة للمستثمرين الباحثين عن أسهم جيدة للاستثمار مع محفزات نمو واضحة لعدة سنوات، تقدم إنفيديا حالة مباشرة. مسار النمو المتوقع يجعل من هذا الاستثمار مركزًا طويل الأمد جذابًا.

برودكوم: البديل من شرائح ASIC الذي يكتسب حصة سوقية

تتبنى برودكوم استراتيجية تنافسية مختلفة عن إنفيديا، بدلاً من المنافسة المباشرة على سيطرة سوق وحدات معالجة الرسوميات. قامت الشركة بتصميم دوائر متكاملة مخصصة للتطبيقات (ASICs)—وحدات حوسبة متخصصة محسنة لنوع عبء العمل المحدد، خاصة تلك المطلوبة لمعالجة الذكاء الاصطناعي. تقدم هذه الرقاقات مزايا أداء على وحدات معالجة الرسوميات التقليدية لتطبيقات معينة، وغالبًا ما تكون أقل تكلفة.

تجذب الكفاءات التي توفرها ASICs بشكل كبير المشغلين ذوي السعة الهائلة الذين يديرون إنفاقًا هائلًا على البنية التحتية. تتوقع برودكوم أن يتضاعف إيرادها من أشباه الموصلات للذكاء الاصطناعي خلال الربع القادم—متجاوزة بشكل كبير معدل نمو إنفيديا. على الرغم من أن هذه الرقاقات المتخصصة لن تحل محل وحدات معالجة الرسوميات بالكامل، إلا أنها تكتسب حصة سوقية متزايدة في قطاعات معينة حيث توفر ميزات واضحة في الهندسة المعمارية.

يمكن للشركتين النجاح في آنٍ واحد نظرًا للحجم الهائل لبناء بنية تحتية للذكاء الاصطناعي. للمستثمرين الباحثين عن تعرض بديل لأسهم رائعة في مجال معدات الذكاء الاصطناعي، تقدم برودكوم تميزًا مقنعًا.

شركة تايوان لصناعة أشباه الموصلات: المصنع الأساسي

تحتل شركة تايوان لصناعة أشباه الموصلات (TSMC) موقعًا حيويًا في منظومة الذكاء الاصطناعي من خلال تكنولوجيا التصنيع المتفوقة لأشباه الموصلات. لا تمتلك أي شركة أخرى منجمًا قادرًا على الجمع بين القدرة التكنولوجية والقدرة الإنتاجية التي تمتلكها TSMC لتصنيع الرقاقات التي تصممها شركات منافسة مثل إنفيديا وبرودكوم.

تجعل هذه القدرة الفريدة TSMC الشريك المفضل لتصنيع رقاقات كل شركة تكنولوجية كبرى تتنافس في سباق الذكاء الاصطناعي. تستفيد الشركة من الطلب المتزايد دون أن تنافس في أسواق المنتجات—طريقة محايدة للاستثمار في نمو بنية تحتية للذكاء الاصطناعي. مع توقعات الصناعة بأن الإنفاق على الذكاء الاصطناعي سيظل مرتفعًا حتى عام 2030 على الأقل، تتمتع TSMC بمدى توسع طويل الأمد.

يتوقع محللو وول ستريت نمو إيرادات بنسبة 31% هذا العام مع توقع نمو بنسبة 22% للعام التالي (بالنيو تايوان دولار). على الرغم من تأثيرات تقلبات العملة، فإن هذه النتائج ممتازة وتبرر اهتمام المستثمرين الجاد. لأولئك الذين يرغبون في الاستثمار في البنية التحتية الأساسية دون اختيار فائزين محددين في التطبيقات، تمثل TSMC خيارًا ممتازًا.

مايكروسوفت: فرصة في طبقة التطبيقات بتقييم جذاب

تعمل شركة مايكروسوفت عبر كلا القطاعين في سلسلة قيمة الذكاء الاصطناعي—البنية التحتية والتطبيقات. منصة الحوسبة السحابية Azure الخاصة بها تكتسب حصة سوقية مع تسارع الإيرادات بشكل سريع. خلال الربع الثاني من سنتها المالية 2026 (المنتهي في 31 ديسمبر 2025)، ارتفعت إيرادات Azure بنسبة 39% على أساس سنوي.

الأهم من ذلك، أن مايكروسوفت تحتفظ برصيد طلبات بقيمة 625 مليار دولار عبر هذا القطاع، مما يشير إلى وضوح كبير في الإيرادات المستقبلية. هذا الالتزام المستقبلي يبرز الطلب المستمر على قدرات Azure في الذكاء الاصطناعي.

بعد التقرير الربع سنوي الأخير، أدى رد فعل السوق إلى انخفاض مؤقت في أسهم مايكروسوفت. تتداول الأسهم الآن بمضاعف أرباح متوقع قدره 25 مرة—أدنى مستوى تقييم في الفترات الأخيرة. هذا يمثل فرصة نادرة حيث شركة ممتازة تتداول بمضاعفات منخفضة، مما يجعلها نقطة دخول جذابة.

يجب على المستثمرين الراغبين في الاستثمار في شركات ذات تطبيقات ذكاء اصطناعي راسخة ومكانة سوقية قوية أن يروا هذا التراجع المؤقت كفرصة لتجميع أسهم شركة رائعة بسعر أكثر ملاءمة.

بناء محفظة بنية تحتية للذكاء الاصطناعي

تمثل هذه الشركات الأربع أكبر فرص استثمارية في بناء بنية تحتية وتطبيقات الذكاء الاصطناعي. سواء كان التركيز على تصميم وحدات معالجة الرسوميات، أو تطوير شرائح متخصصة، أو قدرات التصنيع، أو تطبيقات السحابة، فإن كل منها يوفر تعرضًا مميزًا لثورة الذكاء الاصطناعي.

يخلق هذا التنوع محفظة متنوعة للمستثمرين المستعدين لاستثمار رأس المال في اتجاه النمو الدائم الذي يعيد تشكيل استثمارات التكنولوجيا. وللسائلين عما إذا كان الوقت الآن مناسبًا للاستثمار في هذه الأسهم الرائعة، فالجواب يكمن في فهم أن بناء بنية تحتية للذكاء الاصطناعي سيتسارع خلال هذا العقد. إن بناء مراكز في شركات ذات جودة تتداول بتقييمات معقولة الآن قد يكون أحد أهم القرارات التي تؤثر على أداء المحفظة على المدى الطويل.